P2P网络借贷存在的风险及应对策略.doc

1、 闽江学院 本科毕业论文 (设计 ) 题 目 P2P 网络借贷存在的风险及应对策略 学生姓名 4574577547 学 号 6796797699 系 别 经济与管理学院 年 级 2013 级 专 业 会计学 指导教师 rt765865858 职 称 副教授 完成日期 265865868 日 摘要 中小企业，不仅对我国国民经济做出了很大的贡献，而且在我国经济增长、提供就业岗位、提高农民收入、转移农村富余劳动力等方面扮演者着重要的角色。然而 ，我国中小企业的发展一直受融资难问题的羁绊，面临着巨大的困难。另外，近几年来，互联网金融作为互联网行业与金融业结合的产物发展势头非常迅猛，其中的典型模式 P2

2、P 借贷模式更是处在快速成长的时期。它为我国解决中小企业融资难问题注入了新的血液。与此同时由于互联网融资的成长，市场也需要一段时间去适应，还有很多需要改进。面对这一新型互联网融资模式在欢喜之余，我们有必要对其现状进行深刻地分析，并对其可能存在的风险点进行全面的梳理。本论文首先对 P2P 借贷平台做了一些简单的介绍，分析了 P2P 借贷平台在我国发展过程中存在的 问题，最后，针对上述问题提出一些合理的改进建议，希望能够使得借贷平台有更好的发展。 关键字 ： P2P 网络借贷平台 ;风险 ;对策 Abstract The Small and Middle Enterprise(SME), not

3、only made great contributions to the national economy in China but also play an increasingly important role in promo ting economic growth, creating jobs, increasing farmers income and transfer rural surplus labor. However, due to the restriction of the difficult loans, the development of Small and M

4、iddle Enterprise in China, has been faced with great difficulties. On the other hand, In recent years, the Internet banking as information technology and financial industry combined with the product of the rapid development momentum, caused considerable impact on our traditional financial industry,

5、one of the typical model P2P lending model is at the “barbaric growth “ stage. Which for our country to solve the problem of financing difficulties of Small and Middle Enterprise injected new blood. At the same time, with the rise of Internet finance, and market adaptation also need a period, there

6、are many aspects should be improved. After glad to have face the new Internet financing model, it is necessary for us to deeply analysis of the present situation and problems of its and its possible risk point thoroughly.This paper is to introduction the P2P platform and the existing problems. Final

7、ly,give some suggestions for the problems.hoping to make lending platforms havea a better development. Key words： P2P lending model; risk; countermeasure 目录 一 、引言 . 1 二 、互联网借贷的产生 . 1 （一）互联网借贷的模式 . 1 （二）互联网借贷产生的背景 . 2 三、 P2P 借贷的发展现状 . 3 （一）国内 P2P 借贷平台的简介 . 3 （二）国内 P2P 借贷平台的发展态势 . 3 四、互联网融资的风险分析 . 5 （

8、一） P2P 网络借贷平台组织架构薄弱 . 5 （二）存在财务披露风险 . 6 （三）网络借贷平台的信用评级能力不足 . 6 （四）中间账户监管缺位风险 . 7 （五）信息技术风险 . 7 （六）缺乏相应的法律法规和监管主体 . 7 （七）行业自律发展滞后 . 8 五、 互联网融资风险的防范与建议 . 8 （一） P2P 网络借贷行业的合法合规经营要求 . 8 （二）定期进行信息披露 . 9 （三）严格审查借款人的信息以提高信用评级能力 . 9 （四）对中间账户进行严格的监管 . 9 （五）加强信息技术的管理 . 9 （六）制定相应的法律法规和明确监管主体 .10 （七）建立行业自律组织 .1

9、0 六、结论 . 11 参考文献 . 错误 !未定义书签。 致谢 .13 1 一、引言 随着互联网金融的发展，一种新型的借贷模式 P2P 崛起如雨后春笋 ,它的存在和发展使得民间借贷形式变得多样化，人们手中暂时闲置的资金的配置也更加合理，对于实现我国金融民 主化有着重要的意义。但是应该引起我们注意的是，P2P 网络借贷在我国发展不久还是新兴事物，其发展过程中还有较大的风险，这些都应该引起重视。本论文首先对 P2P 借贷平台做了一些简单的介绍，其次从P2P在我国发展的原因及现状着手分析了 P2P借贷平台在我国发展过程中存在的问题，最后，针对上述问题提出一些合理的改进建议，希望能够使监管者、平台本

10、身认识到平台的风险情况，做出相对应的解决方案使得该借贷模式能够更好的发展。 二、互联网借贷的产生 （一）互联网借贷的模式 互联网金融的出现得益于互联网的日益普及，互联网借贷增长 势如破竹，正改变着我们的借款方式。所谓的互联网借贷就是借助网络平台进行资金融通，借入者和借出者均可利用这个网络平台 ,实现借贷的“在线交易” 1。新型融资模式采用互联网交易，同时新型的融资方式与传统融资相比更加适应社会的发展，具有快速支付、支付成本低、透明度强、协作性好等一系列优势。 目前，为大家所知的互联网借贷主要包括 B2B、 B2C 和 P2P 这三种模式。 B2B 是指在平台上进行交易的双方都是商家。目前我国此

11、类平台主要有：民生银行信用卡中心、网盛生意宝、阿里小贷等； B2C 的借贷双方中，借方是个体，贷方以银行为 代表的金融机构。 B2C 有两种主要的操作模式：一种是网络贷款机构直接提供贷款给申请者，还有一种是网络贷款机构作为平台，投放相关商业机构的产品广告，为申请者与其他商业机构之间建立桥梁。当贷款关系建立后，平台直接支付贷款给相应的企业。 P2P 是指通过 P2P 平台实现资金的借贷双方都是个体。通过 P2P 平台，用户可作为贷款方直接向资金需求者提供贷款，借款方也可通过平台向贷款方申请贷款。同时， P2P 用户将通过该平台获得有平台提供认证的信用评级，信用评级是 P2P 平台为借贷双方提供的

12、一项重要的借贷参考体系 2。因此， P2P 模 式发展最为迅速。 2 （二）互联网借贷产生的背景 1、中小企业的地位 就我国而言，中小企业对市场经济发挥了重要的作用，甚至可以说是发挥了决定性的作用，在国民经济发展中的地位难以撼动 3。引用中国统计年鉴中关于中小规模工业企业的一些指标，我们了解到，截止 2011 年底，中小企业数量占据工业企业总数的绝大比重达到了 97.2%，其工业总产值占比 58.4%，资产总额占比 49.2%，主营业务收入占比 57.4%，利润总额占比 56.9%，提供的就业岗位占比 64.7%。由此可见中小企业不仅在数量上占绝大优势， 而且其工业产值、资产总额、主营业务收入

13、、利润总额指标都占据了全国总数的大半比重。截止到2012 年，在工商部门登记备案的中小企业数就超过了 1000 万个，中小企业提供了八成以上的就业岗位，发明专利上中小企业创造了全国总数的半壁江山。以上数字都印证了中小企业为我国经济的增长，创造就业，技术创新等方面起到了不可估量的作用。 2、中小企业的融资困境 在我国的中小企业有着不可估量的作用，它们在我国各个领域都创造着价值，中小企业健康、有序的成长对我国经济的增长和社会生活有着极其重要的意义。但是，目前我国中小企业的生存和发 展寸步难行，经营困难，资金链的断裂，利润空间不断缩小，融资难成为阻碍中小企业发展的重点。企业组织架构的薄弱，抵押的有效

14、资产不足和担保体系不健全导致以四大行为首的银行不愿意为中小企业放贷，就算愿意为其放贷，复杂的审批手续也经常令中小企业望而止步，中小企业最终只能通过民间借贷来解决资金需求。从下面的几组数据中我们更能直观的感受到中小企业的融资形式不乐观， 2008 年，我国银行提供给中小企业的贷款仅占到贷款总额的 5%， 2009 年上半年新增贷款 7.37 万亿元，中小企业获得的贷款比重不到 9%，表示还未获得过三年以下的贷 款的中小企业占到了六成。2012 年全国工商联发布的我国中小企业发展调查报告显示， 90%以上的受调查民营中小企业表示，实际上无法从银行获得贷款，全国民营企业和家族企业在过去 3 年中有

15、62.3%的融资来自民间借贷 4。这些数据表明中小企业从银行获得贷款的资金非常有限，资金需求难以得到满足，其融资形式不容乐观。 3、新型融资模式的产生 P2P 借贷平台作为一种新型的借贷方式它的出现，主要原因就是国内中小企业很难从银行申请到贷款，于是通过民间借贷来满足资金的需求。作为民间借贷3 的延伸， P2P 借贷平台是通过互联网实现 数据、资料的传输，借贷双方可以直接通过互联网完成交易。 P2P 融资绕过了传统的商业银行体系，体现了融资者与投资者之间的直接金融交易，属于非正规金融和影子银行体系，它在一定程度上满足了部分个人或中小型企业的融资需求，同时也为部分个人投资者提供了投资工具 5。

16、三、 P2P 借贷的发展现状 （一）国内 P2P 借贷平台的简介 自 2006 年 P2P 在我国出现至今， P2P 借贷平台在我国的发展速度十分惊人，国内第一家纯信用 P2P 贷款平台是在 2007 年成立的“拍拍贷”。拍拍贷采用的是纯线上操作模式，平台只是作为一个中介连接借 贷双方为借贷双方实施信息匹配，提供服务等，本身不参与借贷。对比我国的几家 P2P 来看创建于 2006 年的宜信规模最大，该公司总部设在 北京 ，是一家集财富管理、信用风险评估与管理、信用数据整合服务于一体的综合性现代服务业企业， 2009 年开始 P2P 贷款平台，目前已经推出“宜信精英贷”、“宜信助业贷”等产品 6

17、。 （二）国内 P2P 借贷平台的发展态势 国内 P2P 借贷平台自 2006 年开始出现，在 2009-2011 年期间发展较为缓慢，平均每年增加数量仅为 14 家。然而，从 2012 到 2013 发展迅速，截止 2013 年国内已有 523 家。如图 4-1 所示。 9 123611052301002003004005006002009年 2010年 2011年 2012年 2013年2009-2013年的P2P借贷机构数量图 4-1 2009-2013 年的 P2P 借贷机构数量 4 截止 2013 年国内已经注册的 523 家借贷公司大多处在在沿海地区和经济较发达地区，其中广东和浙江

18、省为最，分别达到了 115 家和 104 家，接下去依次是上海，北京，山东等。如图 4-2 所示。 5 2 3 家P 2 P 借贷公司地域分布情况浙江20%上海11%北京9%山东7%江苏7%广东22%其他19%四川5%广东浙江上海北京山东江苏四川其他图 4-2 P2P 借贷公司地域分布情况 2009-2011 年借贷 平台的平台交易额较小， 2009-2011 年贷款规模仅为 1.4亿元。在 2010-2011 年间交易额有所增加，截止 2011 年底已达 10 亿元。经过短短一年的发展，在 2012 年，主要 P2P 借贷平台的全年成交额飞速增长至 104. 13亿元，增幅近 1000%7。

19、可见其发展的迅猛。如图 4-3 所示。 主要P2P借贷平台交易额0.1 1.310104.10501001502009年 2010年 2011年 2012年单位：亿元图 4-3 主要 P2P 借贷平台交易额 从图中数据我们可以看到， 2012 年底国内主要的 P2P 借贷平台的交易规模达5 到 104.1 亿元。为了解决短期流动资金的需求，投资创业等问题是人们从平台上借款的主要原因。如图 4-4。 P2P借贷 平台人人贷借款用途 （单位：笔）3392536 513379130 53 3405001000150020002500300035004000短期周转 其他借款 投资创业 个人消费 装修

20、借款 购车借款 购房借款图 4-4 P2P 借贷平台人人贷借款用途 综上所述，我国 P2P 借贷的发展主要得益于我国投资理财以及资金周转的庞大需求。 P2P 虽然作为一种新型的借贷方式，它的行业规模与传统金融行业相比较小，但它近几年的发展已经超过了 300%每年。它的发展尤为迅猛已日渐融入到人们的生活之中，随着互联网的普及和 P2P 自身的不断完善其未来的发展势必更加强大。 四、 互联网 融资的风险分析 （一） P2P 网络借贷平台组织架构薄弱 目前， P2P 借贷平台暂无明确的行业标准、准入门槛低。想要运营一个 P2P公司只要是拥 有营业执照的正规公司就可以成立 8。同时，技术门槛也不高现在

21、市场上有很多成熟的 IT 外包公司，只要有钱请这些公司设计一个网站，就可以开始操作了。组织架构薄弱、部门设置不齐全、没有相对的风险控制部门和人员等问题这些平台大部分都存在，因此平台在运营过程中很难进行有效的识别，分析和控制。从上述图 4-3 中我们可以了解到，截止 2013 年，国内已有 500 多家P2P 网络借贷平台，交易额多达 100 亿元。然而这些公司大多是由几个人注册的小公司，自然很难拥有比较健全的组织架构。 6 （二）存在财务披露风险 目前，我 国 P2P 平台没有专门的监管机构加上准入门槛比较低，进入该行业的公司财务状况良莠不齐，一些成熟的观念和意识都没有建立起来，很多公司不会在

22、网站上披露自身的财务状况。事实上，已经发布在平台上的财务报告其所提供的数据也未必真实。由于 P2P 借贷平台本身不是债权债务方，其坏账率不会反映在财务报告的任何指标中 9。 P2P 网络借贷公司面临重大的生存压力，所以一些借贷公司会采取发布虚假的财务信息吸引消费者。例如，有些网贷公司对贷款者的不良贷款信息进行隐瞒，同时存在信息披露不明确、不透明，甚至故意歪曲，对于非专业人员来说很难 分辨真伪。除此之外，很多网络贷款平台属于民间组织，没有专门的从业人员，其组织架构薄弱，提供的信息不完善，不透明，不公开，财务报告都无法提供给投资者；甚至还有部分平台工作人员，假冒借款人，参与投资人的招标，因为借款人

23、只需要填写一些个人信息，并且提供一些证件如身份证，学历证明，收入证明等材料就能够申请贷款。而平台面对的借贷双方都是网友，投资者能看到的也是借款者的网名，自然很难识别对方所提供信息的真假。这种情况在我国极为常见，虚假的借款信息，常常让投资者无法做出正确的判断。因此，存在极高的财务披露风险。 （ 三）网络借贷平台的信用评级能力不足 信用评级最初应用于铁路债券而后在金融产品上得到快速应用。网络借贷平台的信用评级是根据借款者提交的资料进行分析得到一个分数，以此来衡量借款人的偿债能力的一种等级。平台就是依据信用评级来控制借款人的借款额度。 有些国家本身拥有比较完善的信用评级系统，这样网络借贷平台就可以利

24、用这个系统来提高信息的可信度从而降低平台风险。例如美国每一个公民的信用都有据可查，都有相应信用登记档案，借贷平台可以通过征信系统查看借款人的社会保障号、银行账号、个人税号对个人信用等级进行评 定 10。由于我国暂时没有完善的征信系统，各个行业的数据没有实现共享，公民的信用无法查询，增加了借款者的信用风险。即使借贷平台上要求成为借款人应当提供相关的资料，包括身份证，学历证书，个人经济状况证明、手机认证等。平台根据借款人提交的资料进行分析，按照一定的方式算出一个分数从而确定其信用等级。但是由于网络的虚拟性平台很难做出准确的判断，因为，一旦有人蓄意诈骗，可以冒用他人资料、或者制造假文件，假证书在一家平台注册多个账号，或者在多个平台注册，这样就有可能在多个平台获得多笔贷款，这样累积下来就有可能获得大量 的资