国有商业银行对宁波市中小型企业融资现状研究【毕业论文】.doc

1、本科毕业论文（设计）论文题目国有商业银行对宁波市中小型企业融资现状研究所在学院专业班级金融学学生姓名学号指导教师职称完成日期年月日毕业论文独创性声明本人郑重声明所提交的毕业论文是本人在指导教师的指导下进行的研究工作及取得的研究成果。除文中特别加以标注的地方外，论文中不包含他人已经发表的学术成果或者他人为获得高等院校学位而使用过的材料，论文中不涉及任何知识产权纠纷。否则，本人将承担一切责任。学生签名日期I摘要宁波作为浙江三大经济中心之一，能否解决好中小企业融资问题，将直接影响到宁波经济的发展。2008年金融危机的到来，宁波的中小企业面临的融资问题也到达了一个巅峰，在金融危机的背景下中小企业的发展

2、和融资比例的不对称，很多中小企业处于停业或半停业的状态。由于我国国有商业银行在金融市场融资中占据绝对地位，较为倾向大型企业，中小企业融资处于困难的时候，虽然加大了对中小企业的放贷，但是仍然没有改变现状。宁波中小企业融资难的问题已经成为其发展的瓶颈。国有商业银行怎样才能在保持宁波中小企业高速发展的情况下提供合理的资金的供求，是一个重要和迫切需要解决的问题。本文通过国有商业银行对宁波中小企业的贷款规模、融资成本、企业贡献度和金融支持度的相关分析，表明宁波中小企业的融资过程中的确存在着“融资缺口”。然后剖析了当前阻碍国有商业银行对宁波中小企业融资的制约因素，结合国有商业银行本身存在的问题，提出切实可

3、行的解决对策。关键词宁波；中小企业；国有商业银行；融资IIABSTRACTNINGBOINZHEJIANGPROVINCEASONEOFTHREEECONOMICCENTERCANSOLVETHEPROBLEMOFSMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISESFINANCINGGOODWILLDIRECTLYAFFECTTHEDEVELOPMENTOFPEACEFULWAVEECONOMYTHEARRIVALOFTHEFINANCIALCRISISIN2008,NINGBOOFSMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISESFACEFINANCINGALSOREACH

4、EDAPEAK,THEFINANCIALCRISISUNDERTHEBACKGROUNDOFTHEDEVELOPMENTOFSMALLANDMEDIUMBUSINESSESANDFINANCINGPROPORTIONOFASYMMETRY,MANYSMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISEINABUSINESSORHALFTHESTATEOFTHEBUSINESSBECAUSEOURCOUNTRYSTATEOWNEDCOMMERCIALBANKSINTHEFINANCIALMARKETINFINANCINGSTATUSWASOVERWHELMINGLYTENDTOLARGEEN

5、TERPRISE,SMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISEFINANCINGINADIFFICULTTIMEALTHOUGHSTATEOWNEDCOMMERCIALBANKSTOINCREASETHELOANSTOSMALLANDMEDIUMENTERPRISESBUTSTILLDIDNOTCHANGETHESTATUSQUONINGBOFINANCINGDIFFICULTYPROBLEMHASBECOMETHEBOTTLENECKTHESTATEOWNEDCOMMERCIALBANKINNINGBOHOWCANKEEPTHEHIGHSPEEDDEVELOPMENTOFTHE

6、SMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISESTOPROVIDEREASONABLECAPITALSUPPLYANDDEMAND,ITISANIMPORTANTANDURGENTNEEDTOADDRESSTHEPROBLEMTHISARTICLETHROUGHTHESTATEOWNEDCOMMERCIALBANKSTOSMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISEOFNINGBOLOANSCALE,FINANCINGCOSTS,ENTERPRISEANDFINANCIALSUPPORTFORTHECONTRIBUTIONOFTHERELEVANTANALYSIS,TH

7、ERESULTSSHOWTHATTHESMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISEOFNINGBOFINANCINGPROCESSTHEREDOESEXIST“FINANCINGGAP“THENBASEDONTHESTATEOWNEDCOMMERCIALBANKITSELFMAINLYANALYZETHEPRESENTPROBLEMSOFSTATEOWNEDCOMMERCIALBANKSTHATINNINGBOTHEFINANCINGOFSMALLANDMEDIUMENTERPRISESRESTRICTIONS,THISPAPERPUTSFORWARDSOMEFEASIBLECO

8、UNTERMEASURESKEYWORDSNINGBO；SMALLANDMEDIUMSIZEDENTERPRISES；THESTATEOWNEDCOMMERCIALBANK；FINANCINGIII目录1中小企业的内涵和融资概况111中小企业的定义和划分112中小企业融资渠道22国有商业银行对宁波中小企业的融资现状分析321中小企业融资背景322宁波中小企业融资现状4221宁波中小企业贷款规模4222中小企业融资成本523宁波中小企业的企业贡献度和金融支持度的相关分析63国有商业银行对中小企业融资的制约因素分析831国有商业银行信贷准入条件832国有商业银行缺乏良好的有效的内部激励机制1033

9、社会信用体系不健全114实现国有商业银行与中小企业“双赢”的对策和建议1341量身定制中小企业信贷制度1342建立和完善中小企业贷款激励约束机制1343建立专门的中小企业营销体系1444争取专项资金，创新金融产品14结论15参考文献16致谢1711中小企业的内涵和融资概况被誉为“中国文具之都”、“中国模具之都”、“中国塑机之都”的宁波2007年已踏入GDP“3000亿元俱乐部”。随着宁波经济的蓬勃发展和国家政策的积极扶持，中小企业在宁波市经济中扮演的地位与作用日益增强，已经成为解决就业的重要载体和推动经济成长的主要动力，在宁波经济发展中具有举足轻重的地位和作用据有关部门统计，整个宁波95的社会

10、就业，85的工业总产值，89的工业增加值和85的利税总收入，都是由占工业企业总数999的中小企业完成的。可见，中小企业在增加财政收入、促进经济发展、扩大就业市场、形成合理的国民经济结构中扮演着不可或缺的角色。中小企业的前景已经和宁波经济命脉息息相关。2008年金融危机的到来，作为一个出口依存度高达84的城市，在金融危机的影响下，国际需求减少，产品出口受阻，中小企业的融资难度也达到了一个巅峰，宁波中小企业不断处于停业或半停业的状态，为此金融机构不断加大对中小企业的支持力度。时至今日中小企业融资困境得到了极大的改善，但中小企业融资难的呼声却依然存在。尽管中小企业在宁波得到了迅速发展，但融资难一直是

11、制约着其进一步的发展的“瓶颈”。11中小企业的定义和划分中小企业是指在中华人民共和国境内依法设立有利于满足社会需要，增加就业，符合国家产业政策，生产经营规模属于中小型的各种所有制和各种形式的企业。根据中华人民共和国中小企业促进法和国务院关于进一步促进中小企业发展的若干意见，制定本规定。中小企业的划分如表1所示。表1中小企业划分行业名称从业人员营业收入资产总额工业1000人以下40000万元以下/建筑业/80000万元以下80000万元以下批发业200人以下40000万元以下/零售业300人以下20000万元以下/交通运输业1000人以下30000万元以下/2续表邮政业300人以下30000万元

12、以下/住宿和餐饮业300人以下10000万元以下/资料来源宁波统计局网上直报整理所得12中小企业融资渠道中小企业融资可以分为内源性融资和外源性融资。内源性融资是指企业不断将自己的储蓄（主要包括留存盈利、折旧和定额负债）转化为投资的过程。而外源性融资是指企业通过一定方式向企业之外的其它经济主体筹集资金。外源融资分方式包括银行贷款、发行股票、企业债券等，此外，企业之间的商业信用、融资租赁在一定意义上说也属于外源融资的范围。中小企业由于规模小，自身积累能力差，内源性融资不能解决融资难的问题，可见我们只能看向外源性融资。其中总体来说外源融资的方式就主要归为两类直接融资和间接融资。直接融资是企业通过金融

13、市场进行的融资，主要采取发行企业债券和上市融资的方式。由于我国的银行主导型金融体系及中小企业自身原因，绝大多数的中小企业不可能通过直接融资取得资金。虽然中小企业板的开设为其提供了股权融资的渠道，但是企业上市的门槛较高，只有极少数中小企业能进入“二板市场”融资。而在间接融资中由于上市指标主要用于扶持国有大中型企业，中小型企业，特别是非国有企业基本上与上市无缘，就使得通过银行的间接融资成为中小企业融资的主要方式。而在银行体系中国有商业银行作为国有独资的商业银行，无论是在人员、机构网点、知名度上，还是在资产规模及市场占有份额上，均处于绝对垄断的地位，据统计国有商业银行的资产规模占比达到532，股份制

14、商业银行138，农村金融机构106，城市商业银行64，其他银行业金融机构的比重合计为16。而且国有商业银行的贷款市场份额接近50。可见，国有商业银行对宁波中小企业融资有着举足轻重的作用。本文通过研究国有商业银行对中小企业的融资现状研究，在国有商业银行的视角下探讨制约宁波中小企业融资的因素，并对其提出缓解中小企业融资难的对策，从而达到国有商业银行与中小企业“双赢”的局面。320082011年存款准备金率00050010001500200025002008年1月25日2008年4月25日2008年6月25日2008年10月15日2008年12月25日2010年2月25日2010年11月16日201

15、0年12月20日2011年2月24日2011年4月21日2011年6月20日2国有商业银行对宁波中小企业的融资现状分析21中小企业融资背景2008年央行在金融危机到来时下调过存款准备金率来增加中小企业资金的流动性，减少其融资难度，但是从2010年1月12日起至2011年6月20日央行连续上调存款准备金率12次（见图1）。这就意味着国有商业银行要连续12次冻结资金，而冻结资金会导致银行利息收入的不断减少，最近一次上调冻结资金3800亿元，减少银行净利息收入约50亿元，其累计效益将是银行对中小企业信贷额度的收缩。也就表示国有商业银行对企业放贷同比增长将减少。企业的资金来源于贷款、债券发行和股东出资

16、等渠道，是国民经济中财产物资的货币表现，是现代经济发展的“血液”，中小企业需要以资金之血供养发展之躯。在当前外部经济环境不断恶化的情况下，资金链紧张，融资不畅正在成为宁波中小企业面临的最大难题。自危机以来，中小企业普遍感觉资金回笼慢，资金链条越来越紧，企业应收账款拖欠严重。一些抗风险能力较弱的中小企业率先倒闭，也有部分抗风险能力稍强一些的企业，因陷入资金链断裂困境也面临倒闭。因此，针对宁波市中小企业融资难的现状，国有商业银行必须率先得出对策，争取在共赢的局面下缓解这些中小企业的“钱荒”。在这样的背景下，通过对宁波中小企业在2008年到2011年之间的贷款规模、融资成本、企业贡献度和金融支持度的

17、相关分析，来得出宁波中小企业的融资现状。图120082011年存款准备金率资料来源宁波统计局网上公布数据整理所得422宁波中小企业融资现状221宁波中小企业贷款规模宁波企业贷款主要来源于银行存款，根据宁波科技局调研资料整理所得银行贷款占筹资总额的比重接近90。而在银行体系中，国有商业银行在信贷市场占据着垄断的地位，中小银行、外资银行等其他金融机构的信贷规模非常有限，从银行资产规模上来看，国有商业银行占据绝对主导的地位，其资产规模比达到532，其次是股份制商业银行占比达到138、农村金融机构占比达到106、城市商业银行占比达到64、其他金融机构的占比达到16，与资产规模相对应的国有商业银行贷款的

18、市场份额接近50，占据着贷款市场的垄断地位。从图2国有商业银行对宁波中小企业贷款余额分析来看2008年国有商业银行对宁波中小企业的贷款余额为167399亿元，对宁波企业贷款余额为206362亿元；2009年国有商业银行对宁波中小企业的贷款余额为203268亿元，比2008年增加了35869亿元，同比增长了214，而2009年国有商业银行对宁波企业贷款余额为262281亿元，比2008年增加了55919亿元，同比增长了271，高于中小企业贷款余额增长率57个百分点；2010年国有商业银行对宁波中小企业的贷款余额249595亿元，比2009年增加了46327亿元，同比增长了228，而2010年国有

19、商业银行对宁波企业贷款为320404亿元，比2009年增加了58123亿元，同比增长了222，低于中小企业贷款余额增长率06个百分点。2011年国有商业银行对宁波中小企业贷款余额301919亿元，比2010年增加了52324亿元，同比增长了210，而2011年国有商业银行对宁波企业贷款为368194亿元，比2010年增加了47790亿元，同比增长了149，低于于中小企业企业贷款余额增长率61个百分点。而在新增的贷款余额上，中小企业的新增贷款余额占了将近八成，（见图3）。从不同规模企业的新增贷款余额来看，大型企业仅仅只占了214，而中型和小型企业却分别占了367和419。从上述分析可知，2008

20、年金融危机以后，宁波中小企业的融资问题也走出了一个低谷，国有商业银行对宁波中小企业的支持力度在不断的上涨。2010年、2011年国有商业银行对宁波中小企业的贷款余额增长率都高于对企业贷款余额的增长率。而且在2011年新增贷款余额中不论是中型企业还是小型企业，其新增贷款余额均远远高于大型企业。国有商业银行作为央行扶持中小企业货币政策的主要传导中介，其对中小企业的扶持力度也是只增不减的。516739920636220326826228124959532040430191936819400050000100000150000200000250000300000350000400000单位亿元2008

21、年2009年2010年2011年宁波中小企业贷款余额中小企业贷款余额企业贷款余额企业新增贷款占比大型企业,2140中型企业,3670小型企业,4190大型企业中型企业小型企业图2国有商业银行对宁波中小企业贷款余额资料来源中国宁波网和历年宁波金融年鉴公布数据测算而得图32011年国有商业银行新增贷款所占比资料来源中国宁波网和历年宁波金融年鉴公布数据测算而得222中小企业融资成本早在2002年，我国政府就颁布了中小企业促进法，央行虽然作出了扩大贷款利率浮动区间的重大决定，也很难使国有商业银行真正提高对中小企业贷款的积极性。因为长期以来我国金融体制是为计划经济服务的纵向的金融体制，最先执行的是中国人

22、民银行，后来分立的四大国有银行是其载体，他们都6存在着严重的计划经济和政府干预问题。国有商业银行更多的倾向于政府项目和政府控制的大企业、大项目，对中小企业产生了信贷歧视。央行在增加货币供应量时，经过国有商业银行后，就扭曲了对中小企业的货币供应上应有的结构，影响货币传导机制的功能，造成大企业资金的富裕和中小企业融资的困难。就目前而言，虽然国有商业银行提供的贷款余额和贷款增量都倾向与中小企业，但是从贷款浮动利率上来看（见表2），大型企业基准利率、下浮利率贷款占比较高，融资成本明显低于中小企业。大型企业下浮利率、基准利率贷款占比合计为8942，较中小企业分别高出2124个、5567个百分点。可以看出

23、大型企业的融资成本优势明显。中型企业和小型企业的融资难度明显大于大型企业。而且中小企业贷款时需要的条件也极为苛刻，如工商银行规定中小企业信用评级必须达到A级，用房证、土地证进行抵押，抵押率控制在成本的60或市场评估价的40。对于这么高的门槛，中小企业想取得贷款比大型企业取得贷款的融资成本就大了许多。国有商业银行在对中小企业的信贷制度上还是较为倾向与大型企业。表22011年分企业类型贷款浮动占比情况下浮基准上浮类型09,11小计1,1111,1313,1515,22以上大型企业537835641058836220002001000中型企业2120469831822197805177002000小

24、型企业88124946625263428251127022017资料来源宁波统计年鉴和宁波金融年鉴整理得出23宁波中小企业的企业贡献度和金融支持度的相关分析为了进一步，了解中小企业的融资现状，剖析为何中小企业融资难的呼声一直存在，笔者建立一个指标体系用M表示国有商业银行对企业贷款余额，用M表示国有商业银行对中小企业贷款余额；用N表示宁波工业总产值，用N表示宁波中小企业工业总产值。那么M/M的比值A就是表示国有商业银行对宁波中小企业的金融支持度，而N/N得比值B就表示中小企业对宁波的贡献度。下面建立一个公式A/B1X。如果X0就表示宁波中小企业获得的金融支持度高于宁波中小企业的企业贡献度，国有商

25、业银行对宁波中小企业提供的贷款量是合理的，而且宁波中小企业获得的贷款量应该还是富裕的；X0就表示宁波中小企业获得的金融支持度和宁波中小企业的企业贡献度符合，宁波中小企业获得的贷款不存在“融资缺口”；7X0宁波中小企业获得的金融支持度低于宁波中小企业的企业贡献度，宁波中小企业获得的贷款存在“融资缺口”，相对于宁波中小企业的企业贡献度，宁波中小企业应该获得更高的金融支持度（见表3）。从表3中可以看出，在2008到2011年这段时间里，只有在2008年X值是大于0的，2009年、2010年和2011年X值都小于0的。这就表明在金融危机的影响下，宁波中小企业的融资的难度也达到了一个顶点，宁波中小企业的

26、不能得到足够的金融支持。不过从表3中2009年到2011年的X值中我们可以看出，X值不断的趋向于0，这就说明宁波中小企业获得的金融支持度在不断的增加，但其增量和宁波中小企业的企业贡献的增加值还是存在一定的缺口的。这就导致了宁波中小企业资金的缺口出现。宁波中小企业的贡献度和金融支持度的缺口在减少，但是宁波中小企业融资难的问题依然存在，随着2011年国家不断收紧的货币政策，宁波中小企业融资变得也日益困难，受到融资难困扰的主要是规模不大的中小型生产企业、创业型企业。由于那些企业自身的固定资产少，缺乏抵押物，很难从银行得到足够的资金支持，从而影响企业的生产、研发等投入。同时，贷款利率普遍上浮，票据融资

27、成本也明显上升，都使企业财务成本不但上升，加大了融资的难度。表3不同年份中小企业贷款余额和工业总产值2008年2009年2010年2011年中小企业贷款余额167399亿元203268亿元249595亿元301919亿元企业贷款余额206362亿元262281亿元320404亿元368194亿元M/M081078078082中小企业工业总产值69195亿元67956亿元870855亿元983384亿元宁波市工业总产值874636亿元827285亿元1085355亿元1184800亿元N/N079082080083X值002004002001资料来源历年宁波统计年鉴和宁波金融年鉴整理得出8贷后检

28、查前台发放打印准贷证台帐流程审批法律审查办理工商、保险担保贷款审批银行授信银行评级银行调查企业申请企业贷款3国有商业银行对中小企业融资的制约因素分析31国有商业银行信贷准入条件国有商业银行为加强风险管理和减少坏账准备，推行了贷款抵押和担保制度，纯粹的信用贷款已经很少。部分中小企业内部管理不规范，企业经营管理混乱，经济效益低下，不能向银行提供准确完整的财务资料，银行无法掌握企业真实的生产经营和资金运用状况，从而难以开展信贷业务，中小企业办理一笔抵押贷款，需要办理财产评估、登记、保险、公证等一系列复杂的程序，涉及许多职能部门，并要提供很多种的相关资料，中小企业为此要承受很高的费用和花费很长的时间，

29、不适应中小企业管理不规范、经营灵活、资金周转快的特点。很多中小企业因为国有商业银行信贷门槛过高而望而止步。以工商银行为例，（见图4）图4国有商业银行的业务流程图企业如符合国家产业政策，要向银行提申请贷款必须具备下面基本条件（1）开立基本结算账户或一般结算户，有一定存款或国际结算业务。（2）经工商行政管理部门核准登记，并办理年检手续。（3）持有人民银行核发的贷款卡。（4）有必要的组织机构、经营管理制度和财务管理制度。（5）信誉良好，具备履行合同、偿还债务的能力，无不良信用记录。9（6）有固定住所和经营场所，合法经营，产品有市场、有效益。（7）能遵守国家金融法规政策及银行有关规定。（8）贷款行要求

30、的其他条件。当企业提出贷款请求后，银行要考察企业的四个信用即银行信用结算和借款信用、商业信用恪守商家诺言、财务信用无虚假行为、纳税信用无偷漏税。更重要的是要审查企业的10项财务指标（见表4）。银行根据企业财务报表运用规范的、统一的评价方法进行定量和定性分析，主要从客户的市场竞争力、偿债能力、管理水平和发展前景等方面评定，对客户的信用等级作出真实、客观、公正的综合判断。如工商银行根据企业的经营年限、信用记录情况，将企业分为甲类中小企业经营日期未超过一年的中小企业、乙类中小企业经营期限超过一年的新开户中小企业、丙类中小企业经营期限超过一年的非新开户中小企业三类评价指标体系（见表5）。根据表4所列标

31、准，评分标准80分为AAA级重点支持80分且74分为AA级支持；75分且60分为A级可支持；60分为B级不支持。对于新开办的小型企业，一般可给予半年的考察期，在考察期内，可暂时不分类，其类别参照A级掌握。根据评级结果对中小企业的最高综合授信额度控制在2000万元含以内，有效期为一年。具体标准如下（1）对于一般小型企业，最高综合授信额度不得超过可抵质押值抵质押物价值X抵质押率的2倍，且不得超过企业授信月份之前12个月销售归行额的50。（2）对于按规定可全额采用保证方式的小企业，最高综合授信额度不得超过有效保证额，且不得超过该小型企业授信月份之前12个月销售归行额的20。（3）对于考察期内的新开办

32、企业，最高综合授信额度按不超过有效担保确定，且不得超过客户的实收资本。在评级授信上报上级行获得同意后可进行贷款审批程序。这么复杂的程序加上那么高信用评级，势必会导致贷款成本的上升，成为许多中小企业融资的挡路石。表4评级授信需审查企业的10项财务指标内容标准资产负债率资产负债率负债总额资产总额100，必须70流动比率流动资产与流动负债的比率，最好在150120速动比率速动资产与流动负债的比率，188左右较好10续表担保比例担保总额与资产总额的比率，05为好净现金流现金流入量与现金流出量之差，控制在8595以上现金支付率8595以上应收帐款周转速度赊销收入净额应收账款平均余额，大于6次存货周转速度

33、销售成本平均存货余额，应大于5次营业利润率营业利润销售收入净额100，应大于8净资产收益率大于5资料来源信贷管理手册表5工商银行中小企业评级指标体系甲类企业乙类企业丙类企业股东522管理层1596经营状况/1214信誉状况/15条件201413发展前景1055偿债能力505645合计10098100资料来源信贷管理手册32国有商业银行缺乏良好的有效的内部激励机制从目前国有商业银行的考核评价体系看，国有商业银行通常都是按照总量指标来评价经营绩效，比如贷款总量、利润总额、资产回报、不良资产率等，而没有考核信贷结构优化的指标、单位信贷资源收益率指标等，国有商业银行内部各种经营机制偏重约束，激励不足，

34、侧重责任，忽视对权力和利益的分配。尤其是国有商业银行对中小企业贷款的信息成本和管理成本是大企业的58倍，即使贷款利率上浮30，对中小企业的贷款成本依然很高。从国有商业银行的角度来说，发放给一个大企业还是一个中小企业所要付出的劳动成本是一样的，银行在发放贷款前都需要两名信贷员贷前调查，要收集相关资料，包括财务状况，经营情况及发展前景，要进行信用评估综合考察；贷中科长、11行长和上级行的审批；发放过程中的流程处理；柜面员工的记账处理；贷后的跟踪检查，督促企业按借款合同规定使用贷款等，银行付出的劳动是一样的。从银行的管理成本来看，中小企业的贷款频率是大企业的5倍，户均贷款余额是大企业的05，但银行对

35、中小企业的管理成本却是大企业的58倍，这就大大降低了银行对中小企业贷款的积极性。近几年，为了防范金融风险强化了银行的贷款风险约束机制，国有商业银行对信贷人员实行的是以资产质量为主要指标的考核办法，使银行信贷人员对中小企业“短、频、快”的贷款需求采取谨慎的态度。为此银行内有的实行贷款终身制，对信贷人员进行“零风险”考核机制，使基层信贷人员十分谨慎，制约了国有商业银行对中小企业的有效贷款的投入。这种激励机制与约束机制的不对称，在一定程度上影响了信贷人员的营销积极性，造成了国有商业银行宁愿将资金贷给风险小、成本低，金额大的借款对象，也不愿意冒险将贷款贷给中小企业。33社会信用体系不健全用现代金融理论

36、的解释，中小企业融资难的最大特点是“信息不对称”，由此带来信贷市场的“逆向选择”和“道德风险”。大部分学者认为，银行与中小企业之间的严重信息不对称是中小企业在信贷市场上遭遇融资缺口的重要原因之一。国有商业银行对中小企业贷款的时候处于信息弱势的地位，因此国有商业银行会积极的获取各种有用信息，但是由于大多数中小企业财务状况缺乏透明度，财务信息质量差，虚假的财务信息直接损害了中小企业的信用，增加了国有商业银行对企业财务信息的审查难度。为此国有商业银行对中小企业贷款需要中小企业能得到担保。近年来，随着中小企业的迅猛发展，宁波市中小企业担保机构显现发展潜力。自1999年宁波开出第一家担保公司以来，至20

37、11年3月底，宁波市已有122家担保公司。但是，尽管近年来担保公司如雨后春笋一样发展，但真正从事正常担保业务的却不足三分之一。目前宁波市有10万多家中小企业，每年的资金需求保守估计在500亿元以上，在这么高需求的环境下，一些投资者觉得开担保公司有利可图，未加调研就开始盲目跟风投资。这就导致了担保机构的参差不齐。国有商业银行无法很好的授信这些担保机构。对于国有商业银行来说，银行都要按照商业化来运作，都要遵循安全性、流动性、盈利性为目标，追求利润的最大化，花最少的钱，赢得最大的效益，因此不可能那么轻易的贷款给信用无法确信的中小企业。为了减少中小企业的12不良贷款率，国有商业银行对中小企业投入的人力

38、资源、信息收集成本以及单位监督成本远远高于大中型企业，而且，银行实行的问责制，加重了信贷人员的心理负担，因此，银行宁愿在较低利率水平下满足风险较小的大中型企业的信贷需求，也不愿意在较高的利率水平上冒险给风险较大的中小企业发放贷款，最终导致中小企业融资活动陷入信贷资金缺口。可以看出，相对于大型企业，中小企业风险高，收益低，这就阻碍了国有商业银行对中小企业的放贷可能性。134实现国有商业银行与中小企业“双赢”的对策和建议41量身定制中小企业信贷制度国有商业银行阻碍中小企业融资最大的问题就是门槛太高。为此，国有商业银行应该针对中小企业不同特性，对原有的客户评价体系进行改革，为中小企业量身定制一个与大

39、型企业不同的信贷制度。减少损失那些优质客户。就好比一个很有发展潜力的中小企业，有着一个很好的项目，由于规模没有达到国有商业银行的标准，不能得到国有商业银行的信贷支持，计划不得不付之东流。这不仅仅是对中小企业的损失，这也是对国有商业银行的损失。42建立和完善中小企业贷款激励约束机制励约束机制是商业银行内部绩效评价的一个重要组成部分。激励与约束有着不同的功能，两者又是相辅相成的，缺一不可。但首先是激励，没有激励就没有人的积极性，而没有积极性，一切经济发展就无从谈起。同时，每个人要对他的经济后果负责任。也就是说，他的行动要受到约束。在实际工作中，要具体情况具体分析，在偏重激励或者约束之间适当地做出选

40、择。只有把二者很好地结合起来，才能调动经营者的积极性，并与所有者利益一致，实现激励兼容。在国有商业银行支持中小企业融资中，银行要在防范经营风险和道德风险的同时，要突出对信贷人员的正向激励约束，纠正客户经理在中小企业信贷融资中偏离银行代理人的身份的不正常现象。要以科学的考核为基础，避免强调眼前绩效，忽视长远利益。将专门从事中小企业信贷业务客户经理的综合绩效同其业务量、效益和贷款质量挂钩。制订合理的责、权、利和公开、透明、量化的薪酬激励办法，并将客户经理应承担的风险收益纳入考核范围，合理制定和调整中小企业贷款不良率控制指标，推行中小企业信贷工作尽责制，不良贷款闯责制和免责制，避免不求无功，但求无过

41、的明哲保身行为。并从制度合理、严格的客户经理管理制度、技术完整、强大的客户经理管理信息系统、文化积极、良好的客户经理核心价值的体现方面进行约束。使中小企业信贷人员的收入水平、职称晋升、荣誉等个人利益与其业绩紧密联系，充分调动其工作积极性。1443建立专门的中小企业营销体系国有商业银行“惜贷”的根本原因，就是对中小企业的资信情况不了解，没有相关的信用记录。近年来人民银行宁波支行大力推进企业信用和个人信用信息系统建设，率先实现了全国联网查询；探索建立以及专业评级机构为依托，各商业银行、农村信用社广泛参与的中小企业信用评级体系。“信用宁波网”早就开通运行，据统计2008年12月，该系统入库在册企业数

42、达13万家，有20万家注、吊销企业以及289万重点人群的信用信息，为社会提供企业信用信息查询服务等。为此需要善用信用体系并进一步与招商、工商、税务、房产登记、土地登记等部门建立联网，实时了解企业注册登记情况。密切与各企业协会的联系，通过企业协会向国有商业银行推荐有发展潜力的企业。同时通过与中小企业建立长期的客户关系，增加银企之间的信息沟通，长期的合作肯定会带来巨大的受益，如果只是单纯的一次合作，如果企业逃避贷款或者延迟归还银行贷款，导致银行“惜贷”，形成企业失信的恶性循环，那么势必会丢失很多客源，因此，需要通过聘请专职人员，收集小企业的信息，加大企业与银行之间合作的可能性。44争取专项资金，创

43、新金融产品建立缓解中小企业创业融资难的一个新渠道，就是创新金融产品。在2011年10月30日举行的宁波中小企业融资洽谈会上，中国工商银行宁波分行面向所有创新型中小企业推出新增“金贝壳”城乡小额保证保险贷款9905万元，解决了很多中小企业融资问题。为此四大国有商业银行更应该积极创新小企业流动资金贷款还款方式，根据小企业生产经营实际，实行灵活的信贷政策，使信贷资金与小企业经营相适应，减轻传统统贷统收模式的压力。合理延长小企业贷款期限，已经发放的超短期贷款在周转时可视企业经营发展状况进行适当延长，鼓励适当延长新发放的小企业贷款期限。积极探索缓解缺少有效抵押担保的问题，以抵押方式发放的小企业贷款比例要

44、得到下降，逐步提高信用、保证方式发放的小企业贷款比例。15结论中小企业在宁波经济中占有重要的地位，而金融是经济的命脉，国有商业银行在金融体系中的作用举足轻重，本文从中小企业融资难问题入手，从国有商业银行对宁波中小企业的贷款规模、融资成本、企业贡献度和金融支持度的相关分析，得出宁波中小企业确实存在“融资缺口”。由于2011年国家不断收紧的货币政策，使得中小企业融资变得日益困难，受到融资难困扰的主要是规模不大的中小型生产企业、创业型企业。由于那些企业自身的固定资产少，缺乏抵押物，很难从银行得到足够的资金支持，从而影响企业的生产、研发等投入。同时，贷款利率普遍上浮，票据融资成本也明显上升，都使企业财

45、务成本不但上升，加大了融资的难度。为此从国有商业银行的角度分析了制约中小企业融资的因素，提出切实可行的解决对策。以求银企之间能达到双赢的效果。16参考文献1奚君羊银行商业化的市场定位重塑与中小企业的关系J财经研究,1998（3）2林毅夫,李永军中小金融机构发展与中小企业融资J经济研究,2001（1）3周兆生中小企业融资的制度分析J财经问题研究,2003（5）4李娟政府扶持体系与中小企业融资问题J特区经济,2006（2）5李玉海中小企业融资难题探讨J商场现代化,2006（6）6张松平中小企业融资困境及其对策J企业经济,20067赵一静中小企业融资问题探究J金融科学与研究,2007（5）8宋巍,赵

46、伟,李英商业银行“惜贷”问题的信息经济学分析及其对策J辽宁科技学院学报,2007（3）9陈婷我国中小企业融资难的原因及对策分析J沿海企业与科技,2008（7）10杨毅中小企业融资中银行贷款的可获得性J大连理工大学学报,2009（2）11郝丽霞,委玉奇中小企业融资难的成因分析及对策建议J价值工程,2011（1）12格雷戈里,塔涅夫中国民营企业的融资问题J经济社会体制比较,2001（6）13张维迎博弈论与信息经济学M上海人民出版社,200414童彦岭小企业银行信贷研究M经济科学出版社,200515STIGLITZANDWEISSCREDITRATIONINGINMARKETSWITHIMPERFE

47、CTINFORMATIONJAMERICANECONOMICREVIEW,198116BERLINANDMESTERLDEPOSITSANDRELATIONSHIPLENDINGMWORKINGPAPER,19982217DEWATRIPONTANDMASKIN,CREDITANDEFFICIENCYINCENTRALIZEDANDDECENTRALIZEDECONOMICSJ,REVIEWOFECONOMICSTUDIES,19956218JAFFEE,DWIGHTTOMMASRASSEL,IMPERFECETINFORMATION,UNCERTAINTYANDCREDITRATIONINGJQUARTERLYJOURNALOFECONOMICS,1976RATIONINGJQUARTERLYJOURNALOFECONOMICS,197617致谢在本论文即将结束时，我真心感谢在论文写作过程中给予我关心、帮助和支持的老师们和同学们。我首先要感谢的是我的论文指导老师刘老师，本论文是在刘老师的精心指导下完成的。不管是论文的选题、开题，还是论文的具体写作、修改与定稿，无不凝结着她的心血。刘老师严谨的治学态度、诲人不倦的师德风范使我受益匪浅。在此，我要向刘老师表示衷心的感谢和深深的敬意。最后，我要感谢所有在我学习过程中给予过我关心和帮助的老师、同学和亲人，谢谢大家