聚氯乙烯现货场研究.DOC

1、聚氯乙烯现货市场研究大连商品交易所二九年三月I目 录第一章 绪 论 .1一、聚氯乙烯简介 .1二、聚氯乙烯的分类及表示方法 .11、聚氯乙烯的分类 .12、悬浮法聚氯乙烯的命名 .2三、聚氯乙烯的生产工艺及成本分析 .31生产工艺 .32成本分析 .4四、聚氯乙烯的主要用途及产业链 .5五我国聚氯乙烯行业的政策环境分析 .61. 氯碱行业准入条件 .62. 下调出口退税 .73、取消优惠电价 .74、限制加工贸易 .7第二章 世界聚氯乙烯供需概况 .9一、世界聚氯乙烯供应情况分析 .91世界 PVC 历年产能情况分析 .92世界 PVC 地区供给结构分析 .102、世界主要 PVC 生产厂商及

2、其产能产量情况 .11二、世界聚氯乙烯消费及需求情况分析 .12（一）北美 PVC 市场情况 .12（二）中东 PVC 市场情况 .13（三）欧洲市场情况 .13三、国际氯乙烯单体和聚氯乙烯市场现状 .13第三章 我国 PVC 行业供给状况分析 .15一、我国 PVC 历年产能产量情况分析 .15二、我国 PVC 的生产区域结构分析 .16三、国内 PVC 主要的生产企业 .17四、我国 PVC 新建扩建情况及未来发展趋势 .19第四章 我国 PVC 行业需求状况分析 .23一、我国 PVC 历年消费量的变化情况 .23二、我国 PVC 下游消费领域结构分析 .24三、我国 PVC 消费地域结

3、构分析 .25四、国内未来 PVC 消费形势的预测 .26第五章 我国聚氯乙烯进出口分析 .28一、我国历年 PVC 进出口总量变化 .28二、进出口贸易方式分析 .29三、中国 PVC 进出口贸易流向分析 .301我国 PVC 进口来源及国内流向分析 .302我国 PVC 出口流向分析 .31四、我国 PVC 进出口的量价分析 .32五、我国聚氯乙烯进出口贸易摩擦分析 .34II1我国对外实施反倾销贸易摩擦 .342我国 PVC 出口遭遇国际反倾销 .35第六章 我国聚氯乙烯市场价格波动规律 .36一、我国 PVC 产业发展周期分析 .36二、我国 PVC 价格波动规律分析 .371、我国

4、PVC 中长期价格波动规律 .372、我国 PVC 短期价格波动规律 .373、我国各区域之间的 PVC 价格相关性 .38三、我国 PVC 与其他相关商品价格之间的相关性分析 .391PVC 与 LLDPE 之间价格相关性分析 .392PVC 与电石的价格相关性分析 .403PVC 与氯乙烯的价格相关性分析 .41四、我国 PVC 市场价格影响因素分析 .411上游原材料的影响 .412影响 PVC 下游需求的因素 .423国家政策的影响 .434其他相关领域商品的影响 .43图表索引：图表 1：聚氯乙烯树脂 .2图表 2：粘数分类 .2图表 3：聚氯乙烯生产工艺 .3图表 4：2007 年

5、各区域 PVC 工艺路线生产能力表 .3图表 5：聚氯乙烯上下游产业链图 .6图表 6：20032006 年全球 PVC 产能 .9图表 7：2007 年全球各地区 PVC 产量情况 .10图表 8：20042010 年美国、加拿大 PVC 产能扩增情况 .11图表 9：历年全球 PVC 需求增速以及开工率情况 .12图表 10：20032008 年中国 PVC 产能、产量和增长情况 .15图表 11：20032008 年中国 PVC 产能、产量情况 .16图表 12：2007 年中国 PVC 产能地区分布情况 .17图表 13：2008 年 PVC 产能排名前 10 位的省份 .17图表 1

6、4：2008 年中国 PVC 十大企业产量情况 .18图表 15：2007 年我国年产 20 万吨 PVC 的生产企业及产量 .18图表 16：2007-2008 年中国 PVC 扩产情况统计 .19图表 17：国内 PVC 产业扩张分布情况 .20图表 18：2000-2008 年中国聚氯乙烯下游消费量增长变化表 .23图表 19：中国聚氯乙烯制品消费构成比例 .24图表 20：2007 年中国聚氯乙烯下游消费领域 .25图表 21：2007 年我国聚氯乙烯地区消费比例 .25图表 22：2007 年我国聚氯乙烯消费省份分布 .26图表 23：我国聚氯乙烯纯粉进出口量的历年变化情况 .28图

7、表 24：我国历年 PVC 进出口量与生产消费情况对比 .29III图表 25：2007 年我国聚氯乙烯逐月进出口量的变化情况 .29图表 26：我国 2007 年聚氯乙烯进出口贸易方式情况 .30图表 27：我国聚氯乙烯进口国别来源情况 .30图表 28：2007 年我国聚氯乙烯进口城市分布情况 .31图表 29：我国聚氯乙烯的出口贸易流向 .32图表 30：2007 年我国聚氯乙烯一般贸易出口城市分布情况 .32图表 31：2007 年我国聚氯乙烯进口量与进口价格之间的关系 .33图表 32：2007 年我国聚氯乙烯出口量与出口价格之间的关系 .33图表 33：2007 年中国出口印度 P

8、VC 纯粉数量均价图 .34图表 34：2007 年中国出口俄罗斯 PVC 纯粉数量均价图 .34图表 35：我国 PVC 行业经济发展周期 .36图表 36：我国 PVC 全国月均价格（2003 年 1 月2008 年 12 月） .37图表 37：我国 SG5 型 PVC 在华南市场日价格走势（ 2004.1.4-2008.7.14） .38图表 38：华东、华南、华北地区 PVC 价格走势图（2004.1.4-2008.7.11） .38图表 39：华南华东地区 PVC 市场价格 GS 模型的参数估计表 .39图表 40：我国聚乙烯、聚丙烯、原油历年价格对比情况 .39图表 41：我国我

9、国 PVC 与 LLDPE 之间价格相关性 .40图表 42：我国我国 PVC 与电石之间价格相关性 .40图表 43：我国我国 PVC 与与 VCM、EDC 之间的价格相关性 .411第一章 绪 论聚氯乙烯(Polyvinyl Chloride，简称 PVC)，是我国第一、世界第二大通用型合成树脂材料，由于具有优异的难燃性、耐磨性、抗化学腐蚀性、综合机械性、制品透明性、电绝缘性及比较容易加工等特点，目前，PVC 已经成为应用领域最为广泛的塑料品种之一，在工业、建筑、农业、日常生活、包装、电力、公用事业等领域均有广泛应用，与聚乙烯（PE） 、聚丙烯（PP） 、聚苯乙烯（PS）和 ABS 统称为

10、五大通用树脂。一、聚氯乙烯简介聚氯乙烯是一种无毒、无臭的白色粉末。它的化学稳定性很高，具有良好的可塑性。除少数有机溶剂外，常温下可耐任何浓度的盐酸、90%以下的硫酸、5060% 的硝酸及 20%以下的烧碱，对于盐类亦相当稳定；PVC 的热稳定性和耐光性较差，在 140以上即可开始分解并放出氯化氢(HCl)气体，致使 PVC 变色。PVC 的电绝缘性优良，一般不会燃烧，在火焰上能燃烧并放出 HCl，但离开火焰即自熄，是一种 “自熄性”、 “难燃性”物质。基于上述特点，PVC 主要用于生产型材、异型材、管材管件、板材、片材、电缆护套、硬质或软质管、输血器材和薄膜等领域。聚氯乙烯由氯乙烯单体通过自由

11、基聚合而成，聚合度 n 一般在 50020000 范围内，其分子结构式如下：二、聚氯乙烯的分类及表示方法1、聚氯乙烯的分类根据应用范围不同，PVC 可分为：通用型 PVC 树脂、高聚合度 PVC 树脂、交联 PVC树脂。通用型 PVC 树脂是由氯乙烯单体在引发剂的作用下聚合形成的；高聚合度 PVC 树脂是指在氯乙烯单体聚合体系中加入链增长剂聚合而成的树脂；交联 PVC 树脂是在氯乙烯单体聚合体系中加入含有双烯和多烯的交联剂聚合而成的树脂。通用型聚氯乙烯由于制备方法简单、用途广泛，在现货市场上流通的绝大部分都是通用型的聚氯乙烯树脂，而高聚合度的和交联的 PVC 树脂一般在特殊领域应用较多。根据氯

12、乙烯单体的获得方法来区分，可分为电石法、乙烯法和进口(EDC、VCM) 单体法(CH2CH) nCl 2(习惯上把乙烯法和进口单体法统称为乙烯法) 。目前，世界上多为乙烯法 PVC，而我国则主要以电石法 PVC 为主。根据氯乙烯单体的聚合方法，聚氯乙烯的获得又有悬浮法、乳液法、本体法和溶液法之分。悬浮法以其生产过程简单，便于控制及大规模生产，产品适宜性强，是 PVC 的主要生产方式，从世界范围内讲，悬浮法 PVC 的生产量约占总量的 80%。本体法不用水和分散剂，聚合后处理简单，产品纯度高，但是存在聚合过程搅拌和传热的难题，生产成本较高，属于淘汰类工艺，其生产能力不到总量的 10%，我国目前只

13、有四川宜宾天原采用本体法生产PVC。乳液法聚合时以水为分散介质，制得的颗粒较细，热稳定性和电绝缘性不佳，适宜糊树脂的生产，主要用于制造人造革、浸渍手套、纱窗、水田靴、工具把手、壁纸、地板卷材、蓄电池隔板和玩具等，我国 PVC 糊树脂的产量不到 PVC 总产量的 4。溶液聚合只用来生产涂料或特种产品。在美国，使用各种聚合方法生产的树脂比例是：悬浮法 87.8%、乳液和微悬浮法 6.4%、本体聚合法 4.4%、溶液法 1.4%。在我国，90以上的 PVC 都是采用悬浮法制备生产的。图表1.：聚氯乙烯树脂品 种 悬浮法 乳液法 本体法 溶液法特性不含金属离子，有良好的电绝缘性及热稳定性颗粒较细，含杂

14、质较多，电绝缘性及热稳定性不及悬浮法含杂质极少纯度高。热稳定性和电绝缘性优于悬浮法含杂质极少纯度高，成本高，价格高。聚合物的分子量不高2、悬浮法聚氯乙烯的命名根据国标 GB 3402 中规定的，悬浮法通用型聚氯乙烯树脂的产品型号由产品名称、聚合方法和用途的表示符号及黏数分类号(见图表 2)等四项组成：图表2.：粘数分类分类号 n 1 2 3 4 5 6 7 83黏数，mL/g 156144 143136 135127 126119 118107 10696 9587 8673三、聚氯乙烯的生产工艺及成本分析1生产工艺PVC 的生产主要有两种制备工艺，一是电石法，主要生产原料是电石、煤炭和原盐；

15、二是乙烯法，主要原料是石油。国际市场上 PVC 的生产主要以乙烯法为主，而国内受富煤、贫油、少气的资源禀赋限制，则主要以电石法为主，截至到 2007 年 12 月，电石法约占我国PVC 总产能的 70以上。值得注意的是，在电石法制备 PVC 中，原盐电解后氯化氢用于生产 PVC，剩余的钠部分用于生产烧碱，所以，氯、碱实际上存在共生关系，氯碱平衡也是整个行业发展过程中不得不考虑的重要因素。电石法 PVC 工 艺流程煤石灰石电石盐乙炔氯乙烯（VCM）水电解 氯化氢PVC聚合石油石脑油 乙烯氯气二氯乙烷（EDC）（裂解乙烯法 PVC 工 艺流程其他成品油烧碱 造纸图表3.：聚氯乙烯生产工艺图表4.：

16、2007 年各区域 PVC 工艺路线生产能力表 单位：万吨区域 PVC 产能4电石法 乙烯法 合计西南 135 0 135西北 117.4 0 117.4华中 123 0 123华南 23 3 26华东 109 138 247华北 268 191 459东北 43 8 51合计 818.4 340 1158.42成本分析从生产成本角度分析，两种工艺在不同经济发展周期，成本差别较大。通常情况下，在国际宏观经济高速发展阶段，由于油价较高，乙烯法生产成本较高，电石法成本优势明显；而一旦国际经济进入衰退，油价将在低位运行，电石法由于能耗较高，煤电油运等价格有支撑，成本优势消失。自 2003 年以来，国

17、际油价大幅攀升，使乙烯法 PVC 成本增加，而电石法生产则受此影响较小，从而导致国内电石法 PVC 生产装置建设的新一轮热潮，使电石法PVC 产能急剧扩大，对乙烯法 PVC 生产形成了极大挑战，许多乙烯法企业处于亏损边缘。但随着 2008 年 5 月之后原油价格的持续下调，乙烯法的成本优势明显，电石法生产厂家微利运行，甚或难以为继。电石法成本构成主要由电石费用、氯化氢费用和水电费构成。国家标准规定：生产 1吨 PVC 消耗电石 1.451.5 吨， （一般以 1.45 计算，但一般实际生产过程中消耗会高于这个比例，只有少数能达到标准） ，消耗氯化氢气体 0.750.85 吨（一般以 0.76

18、计） ，每吨耗电量约 450500kwh ，另有其它项目开支，如包装费、引发剂、分散剂、水费、管理人员费用等因生产厂家和生产规模的不同而不尽相同。总体来讲，电石法的成本构成分配比例约为：电石占 6570%，氯化氢占 15%，电力占 6%，其他制造费用占 6%。电石法的一个显著特点为耗电较高，不但在生产 PVC 时要耗费电力，由焦炭制备电石也要消耗大量的电，如生产 1 吨电石约需消耗 3450 kwh 的电、 0.6 吨的焦炭和 0.9 吨的石灰石。乙烯法成本的主要因素有乙烯消耗量、氯气消耗、耗电量、加工助剂、管理人工费用等。乙烯法每生产 1 吨 PVC 要消耗乙烯 0.5 吨，消耗氯气 0.6

19、5 吨，两者约占成本的 60%左右。在原料成本中乙烯成本占了主要部分，乙烯价格对聚氯乙烯的成本有较大影响。虽然乙烯法耗能量较电石法低，但其设备投资却十分巨大，因此设备折旧在成本中所占比重较大。而设备投资是固定的，因此乙烯、氯乙烯价格的变化是聚氯乙烯树脂价格变动的主要因素。5四、聚氯乙烯的主要用途及产业链（1）聚氯乙烯异型材型材、异型材是我国 PVC 消费量最大的领域，约占 PVC 总消费量的 25左右，主要用于制作门窗和节能材料，目前其应用量在全国范围内仍有较大幅度增长。在发达国家，塑料门窗的市场占有率也是高居首位，如德国为 50%，法国为 56%，美国为 45%。（2）聚氯乙烯管材在众多的聚

20、氯乙烯制品中，聚氯乙烯管道是其第二大消费领域，约占其消费量的 20左右。在我国，聚氯乙烯管较 PE 管和 PP 管开发早，品种多，性能优良，使用范围广，在市场上占有重要位置。（3）聚氯乙烯膜PVC 膜领域对 PVC 的消费位居第三，约占 10左右。PVC 与添加剂混合、塑化后，利用三辊或四辊压延机制成规定厚度的透明或着色薄膜，用这种方法加工薄膜，成为压延薄膜。也可以通过剪裁，热合加工包装袋、雨衣、桌布、窗帘、充气玩具等。宽幅的透明薄膜可以供温室、塑料大棚及地膜之用。经双向拉伸的薄膜，所受热收缩的特性，可用于收缩包装。（4）PVC 硬材和板材PVC 中加入稳定剂、润滑剂和填料，经混炼后，用挤出机

21、可挤出各种口径的硬管、异型管、波纹管，用作下水管、饮水管、电线套管或楼梯扶手。将压延好的薄片重叠热压，可制成各种厚度的硬质板材。板材可以切割成所需的形状，然后利用 PVC 焊条用热空气焊接成各种耐化学腐蚀的贮槽、风道及容器等。（5）PVC 一般软质品利用挤出机可以挤成软管、电缆、电线等；利用注射成型机配合各种模具，可制成塑料凉鞋、鞋底、拖鞋、玩具、汽车配件等。(6)聚氯乙烯包装材料聚氯乙烯制品用于包装主要为各种容器、薄膜及硬片。PVC 容器主要生产矿泉水、饮料、化妆品瓶，也有用于精制油的包装。PVC 膜可用于与其它聚合物一起共挤出生产成本低的层压制品，以及具有良好阻隔性的透明制品。聚氯乙烯膜也

22、可用于拉伸或热收缩包装，用于包装床垫、布匹、玩具和工业商品。（7)聚氯乙烯护墙板和地板聚氯乙烯护墙板主要用于取代铝制护墙板。聚氯乙烯地板砖中除一部分聚氯乙烯树脂外，其余组分是回收料、粘合剂、填料及其它组分，主要应用在机场候机楼地面和其它场所的坚硬地面。（8)聚氯乙烯日用消费品行李包是聚氯乙烯加工制作而成的传统产品，聚氯乙烯被用来制作各种仿皮革，用于行6李包，运动制品，如篮球、足球和橄榄球等。还可用于制作制服和专用保护设备的皮带。服装用聚氯乙烯织物一般是吸附性织物(不需涂布) ，如雨披、婴儿裤、仿皮夹克和各种雨靴。聚氯乙烯用于许多体育娱乐品，如玩具、唱片和体育运动用品，目前聚氯乙烯玩具增长幅度大，由于聚氯乙烯玩具和体育用品生产成本低，易于成型而占有优势。图表5.：聚氯乙烯上下游产业链图电石焦炭煤炭水石灰石乙炔 氯化氢氯乙烯聚 氯 乙 稀化工轻油乙 烯原盐玩具软管电缆管材型材薄膜片材医用品杂件板材二氯乙烷原油II II I II VV注 ： 产业链层次 ： 上游到下游依次为 I 、 I I 、I I I 、 I V 和 V ； 未完全框起的均为加工中间产品 ， 很少贸易流通 。+五、我国聚氯乙烯行业的政策环境分析1. 氯碱行业准入条件为了遏制氯碱行业的盲目扩张，促进产业结构升级，国家发改委会同有关部门制定了氯碱行业准入条件 ，主要从产业布局、规模、能源消耗和环保等四个方面对氯碱行业新