陕西农业和科技中小企业2011.DOC

1、西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书注册金 ：额 2.1 元亿行金 ：发 额 2.1 元亿担保方式： 中 信用增 投 股份有限公司提供全 不债 进 资 额可撤 任保 担保销连带责 证行期限：发 3年利率： 固定利率机构：评级 合 信 估有限公司联 资 评信用 ：评级 增信机构主体信用级别AAA本期集合票据信用级别AAA合 行人联 发 行金发 额 主体信用等级西中 林 有限 任公司陕 兴 产 责 12,000.00万元 BBB凌本香 集 有限公司杨 农业产业 团 5,000.00万元 BBB-西国德 气制造有限公司陕 电 4,000.00万元 BBB人组织协调西

2、省中小企 促 局陕 业 进主承 商销 /簿 管理人记二一一年十二月西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书声 明本期集合票据的 合 行人 行本期集合票据已在中国 行 市联 发 发 银 间 场交易商 会注册，注册不代表交易商 会 本期集合票据的投 价 作协 协 对 资 值出任何 价，也不代表 本期集合票据的投 作出任何判断。投评 对 资风险 资者 行人本期集合票据， 当 真 本募集 明 及有关的信息购买发 应 认 阅读 说 书披露文件， 信息披露的真 性、准确性和完整性 行独立分析，并据对 实 进以独立判断投 价 ，自行承担与其有关的任何投 。资 值 资风险合 行人

3、的有 机构已批准本募集 明 ，全体董事或其 有联 发 权 说 书 权批人承 其中不 在 、 性 或 ，并 其真 性签 诺 记载 误导 陈 遗 对 实 、准确性、完整性承担 和 任。别 连带 责合 行人企 人、主管会 作的 人和会 机构 人保联 发 业负责 计 负责 计 负责本募集 明 信息真 、准确、完整。证 说 书 财务 实、 等合 并 有本期集合票据， 自过认购 让 视本募集 明 利 的 定。说 书对 项权 义务 约合 行人承 据 的 定和本募集 明 的 定 行联 发 诺 规 规 说 书 约 义， 投 者 。务 资 监西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书提

4、 本期集合票据 西中 林 有限 任公司、 凌本香 集陕 兴 产 责 杨 农业产业 团有限公司、 西国德 气制造有限公司等 公司在 行 市 以陕 电 银 间债 场 一 、一、一信用增 、一 行注册currency1方式 统 产 设计统 统 进统 发行的， 定在一定期限 本“息的 。发 约 还 债务 资中 信用增 投 股份有限公司 本期集合票据 期限 合债 进 资 为 续 联 发行人 “的应偿 2.1 元集合票据的本金、利息提供亿 fifl件不可撤 的销 连带任保 担保。责 证西省信用 担保有限 任公司中 信用增 投 股份有限公司陕 责 债 进 资承担本期集合票据 保 任 合 行人 的 提供发 证

5、责 对联 发 产 偿债权 连带任 担保， 担保的主 及金 中 信用增 投 股份有限公责 债权 额为 债 进 资司承担担保文件 合 行人的保 任有的 行人的项 对联 发 证责 对发 偿及” 金 。债权 应 额1西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书 录释 义.1第一章 风险提示及说明.6一、与本期集合票据发行相关的风险.6二、本债务融资工具特有的风险.6三、与发行人相关的风险.6第二章 发行条款.14一、主要发行条款.14二、本期集合票据的承销与发行方式.15三、本期集合票据的认购与托管.15四、本期集合票据的交易与兑付.15五、本期集合票据的评级与担保.16第三

6、章 募集资金运用.17一、融资目的.17二、募集资金用途.17三、发行人承诺.18第四章 发行人基本情况.19第一节 陕西中兴林产有限责任公司.19第二节 杨凌本香农业产业集团有限公司.49第三节 陕西国德电气制造有限公司.80第五章 发行人主要财务状况.103第一节 陕西中兴林产有限责任公司.103第二节 杨凌本香农业产业集团有限公司.130第三节 陕西国德电气制造有限公司.155第六章 发行人资信状况.176第七章 偿债保证措施.181一、具体偿债计划.181二、银行合作关系.181三、增信机构连带责任保证.182四、本期集合票据清偿顺序.182第八章 本期集合票据的增信情况.183一、增

7、信机构基本情况.183二、增信机构财务状况.1842西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书三、增信机构独立性.188四、增信机构公司治理情况.188五、增信机构业务情况.189六、增信机构资信情况.190七、信用增进 主要 .190八、 相关 .191第 章 责任与 资 保 机制.192一、 责任.192二、 资 保 机制.192三、担保机制.194四、 .195五、 .195第 章 .196一、 业 .196二、 .196三、 .196四、 销.196第 一章 信 .197一、发行的信 .197二、期 的信 .197三、期 期信 .197四、本 兑付的信 .1

8、98第 二章 发行人承诺.199第 三章 发行的有关机构.200一、发行人.200二、主承销currency1.200三、承销团“.200四、信用评级机构.201五、计机构.202六、.202七、增信机构.203八、托管人.203第 四章 fifl 及fl.204一、fifl .2043西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书二、fl.204 主要财务计公式.2061西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书释 义在本募集 明 中，文中 有 ， 有 ：说 书 词语 义合 行人联 发 西中 林 有限 任公司、 凌本香 集陕 兴 产 责 杨

9、 农业产业 团有限公司、 西国德 气制造有限公司的合陕 电行人发 西中 林 有限 任公司、 凌本香 集陕 兴 产 责 杨 农业产业 团有限公司、 西国德 气制造有限公司的 独陕 电 单 债务 资金企 ，有 人 的金业债务 资 资企 在 行 市 行的， 定在一定期限业 银 间债 场发 约本“息的有价 还 证中小金企业国”关 及定 中小企 的金规 为 业企业西省 和科技中小企陕 农业业 西中 林 有限 任公司、 凌本香 集陕 兴 产 责 杨 农业产业 团有限公司、 西国德 气制造有限公司陕 电 等 西省的陕 中小企 和科技中小企农业 业 业集合票据2 以 、10 以有 人 的资企 ，在 行 市 以

10、 一 、 一、业 银 间债 场 统 产 设计 统一信用增 、 一 行注册方式 行的， 定在一统 进 统 发 发 约定期限 本“息的 还 债务 资本期集合票据 据 行人股 会、股 会或董事会会 的发 东 东 议 过， 中国 行 市 交易商 会注册，集合 行的议 经 银 间 场 协 发 偿 不 人 还 额 过 币2.1 元的集合票据。亿本 行发 本期集合票据的 行行发 为行公 发 行人 据有关 、 行本期集合票据制作发 规为发的 西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据 行公 发募集 明说 书 行人 本期集合票据的 行 据有关 制发 为 发 规作的 西省 和科技中小企陕 农业 业2

11、011年度第一期集合票据募集 明 说 书增信机构/中 增债 进 中 信用增 投 股份有限公司债 进 资国 发 中 人 和国国 和 会华 发 员 财 中 人 和国 华 财交易商 会协 中国 行 市 交易商 会银 间 场 协中 公司结 中 国 有限 任公司债 记结 责主承 商销 国 行股份有限公司发银2西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书承销团主承 商 本 行 据 销 为 发 2011年-2013年 西省陕 农业和科技中小企 集合票据承 和关 与 西省业 销团协议 陕和科技中小企农业 业2011年度第一期集合票据承 销团的、 主承 商和其 承 的承组织 销 销团

12、员组 销团承销协议 行人与主承 商 的 发 销 签订 2011年-2013年 西省陕 农业和科技中小企 集合票据承 业 销协议 额 销本期集合票据的主承 商 行人与主承 商销 发 销 签订的 2011年-2013年 西省 和科技中小企 集合票据陕 农业 业承 的 定，在 定的 行 ，出的集合销协议 规 规 发票据全 自行 的承 方式购 销簿 记 行人与主承 商确定本期集合票据的利率利发 销 ，投 者 簿 管理人 出 ，簿间 资 记 发 购订单 记管理人 ， 行人与主承 商 据负责记录 购订单 终 发 销确定本期集合票据 行利率的 ， 购 发 过 该过簿 管理人和 行人 记 发 监簿 管理人记

13、制定簿 及 簿 作者，本期记 负责实际 记集合票据 行期 国 行股份有限公司担任发 间 发银行 市 金企银 间债 场 管理 业债务 资 办中国人 行 银 2008年4月15 的 行 颁 银 间债市 金企 管理 场 业债务 资 办行 市 中小金银 间债 场企 集合票据 业 业务中国 行 市 交易商 会 银 间 场 协 2009年11月9 的颁行 市 中小金企 集合票据 银 间债 场 业 业务作 中国商 行的 公 不 定 或 业银 对 营业 节息 定 或 息 节中 人 和国的 定及 定 或 息 华 节不 香 行 、澳 行 和台湾省的别 门 别定 或 息 节近 年及 近一期 2008年度、2009年

14、度、2010年度及2011年2季度元 fi 明，人 元别说 币行人 用发 专 词语释义西中 林 有限 任公司陕 兴 产 责中 林兴 产 西中 林 有限 任公司陕 兴 产 责中 科技兴 西中 林 科技有限 任公司陕 兴 产 责剩物采伐剩物枝丫、 梢、 皮、 叶、 及藤fl、灌木树 树 树 树等、造材剩物造材截 和加 剩物板皮、板头fl、木竹截 、 末、碎 板、木芯、刨花、木 、 角料头 锯 单 块 边等3西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书小薪材加 材木 低 、 叶 加 用原木 低等 但质 针 阔 树 级有一定利用价 的 加 原木、小径材 度在值 长 2米以或径

15、 在级 8 厘米以的小原木fl、松木杆、脚 杆、木杆及短原木等；薪材杂人造板 用木材及其剩物等植物 原料，加 符合国纤维为准的胶合板、 板、刨花板、 木 板和木 板等标 纤维 细 丝板纤维用林 剩物、 小薪材等植物 原料， 削片、纤维为 经分离、 装型、 加 制造出的近似木材纤维 铺 热压木材currency1的板材，分 低密度、中密度和高密度 板优 为 纤维中密度 板纤维 密度 为450-880kg/ m3的 板，中密度 板的厚度一纤维 纤维般 8mm高密度 板纤维 密度高 880kg/ m3 的 板，高密度 板的厚度一般纤维 纤维小 8mm中高密度 板纤维 中密度 板及高密度 板纤维 纤维

16、刨花板用木材碎料 木片和其 植物性 原料，纤维为制刨花， 干燥、施胶、 装型、 的 经 铺 热压 产E0人造板甲 放量等 之一，我国 板行 分企醛释 级 纤维 业 业在企 准中甲 放限量的 高等 ， 业产 标 醛释 级穿孔萃 currency1 中密度 板甲 放量小 等测试 纤维 醛释5mg/100g，或 干燥器 currency1 中密度 板甲测试 纤维 醛放量小 等 释 0.5mg/L，前我国中密度 板的国纤维 准中尚 定 等标 规 该 级E1人造板甲 放量等 之一， 穿孔萃 currency1醛释 级 测试中密度 板甲 放量小 等 纤维 醛释 9mg/100g；或 干燥器 currenc

17、y1 中密度 板甲 放量小 等 测试 纤维 醛释1.5mg/L，达到E1 准的木 复合板材方可用 室装标 质饰E2人造板甲 放量等 之一， 穿孔萃 currency1醛释 级 测试中密度 板甲 放量小 等 纤维 醛释 30mg/100g；我国GB18580-2001 定中密度 板甲 放量不 规 纤维 醛释 过30mg/100g，达到E2 准的木 复合板材必 表面标 质 须经 处理方可用 室装饰西琳currency1、西京currency1 中 林 商 兴 产 标凌本香 集 有限公司杨 农业产业 团本香集团 凌本香 集 有限公司杨 农业产业 团料公司饲 凌 料科技有限公司杨 润尔饲美和公司 凌美

18、和畜牧 有限公司杨 发4西省 和科技中小企陕 农业 业2011年度第一期集合票据募集 明说 书永香公司 咸阳永香 科技有限公司农业金 公司凤 宝 金 科技 有限公司鸡 凤农业 发本源公司 延安本源 科技 有限公司农业 发光明猪配套系currency1猪、 白currency1、 白currency1、长PIC猪currency1光明配套系currency1深圳光明集 研 授 本香集 推广团 发 权 团的猪，有中国第一瘦肉型猪王和世著瘦肉型猪的美； 白currency1 白猪， 白猪原 丹麦，长 长 长 产世著的瘦肉型猪。 白currency1 白猪又 为克夏，原 英国。约 产 PIC猪curr

19、ency1世 早 从事专业猪 良公司之一的PIC猪 良国 集 的 良际 团 产 优猪西国德 气制造有限公司陕 电国德 气电 西国德 气制造有限公司陕 电高 关罐体压 高 关的关 件， 用来充 弧和 的六氟化压 键组 灭 绝缘硫气体， 气密性和 度有极高的 求对 绝缘强高 关 体压 导 高 关 的 件，起到 的作用，压 组 导电 对导电性能、材 、加 精度和表面 理的 求极高质 处GIS六氟化硫封 式 合 器，国 气体 关闭 组 电 际 为 绝缘 设currency1备 Gas Insulated Switchgear) 简 GIS，它一 变电中 器以 的一 ， 断 器、 离 关、变压 设备关、 器、 器、 器、 、电压 电 电 终、 出 套管等， 化 有机 合一 整体。 进 经优 设计 组GCB Generator Circuit Breaker 量 机出 断 器，发电TIG Tungsten Inert Gas 极 性气体保 ， TIG。 一高 、高 量的 方 。质 质 SF6六氟化硫气体， 一合 性气体， 气体有 该 优的 弧和 性能， 化 性能 定 fi 性， 高灭 绝缘 关及其 的 和 弧 。压 设备 绝缘 灭 质