外资银行的进入对宁波银行业的影响研究【文献综述】.doc

1、1 文献综述 外资银行的进入对宁波银行业的影响研究 随着经济全球化的发展，外资银行开始进入各国的金融市场。而近几年，经济实力相对雄厚的外资银行更是大刀拓斧的进军几个主要的发展中国家的金融市场。中国作为世界上主要的发达国家，自然成为各大外资银行竞相进入的主要发展中国家。自 2006年 12月 10日，我国加入 WTO 后的保护期结束，外资银行在我国的金融市场开放了对境内公民的人民币业务。而我国的相关政府部门，为了更好的全面的实现承诺，国务院于 2006 年 11 月颁布了中华人民共和国外资银行管理条列 。随着各国市场的进一步的开 放， 外资银行必将进一步涌入，给各东道国的银行业的带来相应的影响必

2、将越来越明显。 （ 1） 国外学者对外资银行进入东道国的影响研究 Metais在 1997年的时候对银行为什么进行海外扩张这个问题进行了最简单的回答，而这个回答可以用引力效应（ gravitational pull effect）来解释。也就是说，外资银行进入东道国的主要目的是为了服务其走出国门的本国用户来完善自己的服务体系。对于引力效应，国外学者 Miller 和 Parke 在 1998年更是指出：银行业的外资进入者在发展中国家作为东道国的情况下面临着相对较弱的竞争环境，因而这些银行业的外资在金融服务业的领域拥有良好的盈利机会。外资银行在发展中国家为首的东道国的渗透能给东道国带来并促进了其

3、本国非金融企业的进入。 在外资银行的进入对东道国经济的作用问题上，国外学者从正反两个方面展开论述。 Gray（ 1981） 和 Sanders（ 1981）等进行了深入且系统的分析并且除了外资银行进入有助于东道国银行体系效率的提高的基本结论。而通过外资银行进入印度尼西亚的情况的分析， Cho（ 1990）得出东道国银行市场的竞争力会因外资银行的进入而增强的结论。当然，在外资银行对东 道国产生积极的影响的同时，在某些特定的情况下，也会对东道国产生负面的影响。Satta（ 2003）对 17家位于坦桑尼亚的银行 1991年到 2001年的数据进行了分析发现，外资银行的进入对小企业融资的影响是不利的

4、，通常来说，这些外资银行对小企业提供相对于国内一般的商业银行来说更少的信贷。通过对东南亚金融危机前后的情况的分析， Luca Errico和 Alherto Musalem（ 1999） 两位学者得出了结论，在监管不力的情况下，外资银行可能成为国际游资的进入渠道并且会给其自身的经营带来严重的问题，而这些问题可能 成为引发国际金融危机或者促使国际金融危机恶化的重要原因。 Weller（ 2000）在分析了2 荷兰转型时期的银行体系后也得出了外资银行的进入会导致国内信贷结构的萎缩的结论。 Hans Degryes 和 Olena Havrylchyk（ 2009）在其文章中介绍了外资银行进入和新兴

5、市场的信贷配置，指出外资银行更加愿意贷款给透明的借款人，因为这种类型的客户贷款利率较低，可以解释为贷款利率对外资银行所有权的负面影响。但是，一些银行之间在投资组合方面是有衔接的，随着时间的推移格林菲尔德银行将多数贷款给不透明的借款人，借给透 明借款人的贷款将少之又少。 外资银行的进入还给东道国银行的效率产生了影响。通过比较外资银行数量占东道国银行总数的比例和外资银行资产占东道国总资产的比例这两个指标， Claessens（ 2001）检验了外资银行进入与东道国银行效率之间的关系，其得出的最终结论为外资银行进入程度高会显著减少银行的税前利润和日常开支。当然，根据了各个东道国不同的发展水平，外资银

6、行的进入所带来的相对效应又是不同的。在经济发展水平相对较高的东道国，外资银行的高程度的进入会导致银行的日常开支与利息收入的减少，也就是提高了东道国银行的效率。 反之，在经济发展水平相对较低的东道国，高程度的外资银行的进入会降低东道国银行的效率。 外资银行的进入也对东道国中小企业的融资产生了影响。于外资银行进入对企业融资的影响， Cull et al（ 2001）通过使用对企业进行的大规模跨国调查数据，发现外资银行进入发展中国家的银行业，有助于促进竞争，降低利率；其通过规模效应，逐渐溢出到整个经济，从而有助于改善各种规模的企业融资条件。因此，外资银行进入发展中国家有助于促进国内各种规模企业的贷款

7、，尤其对较大规模的企业更是明显。但对中小企业来说，现有关于外资银行对中小企业 贷款规模影响的研究还不够明确。 Cull et al（ 2001）通过对发展中国家的案例进行研究，认为与国内银行相比，外资银行对中小企业提供的贷款规模相对较小。 Clarke 等（ 2001）发现外资银行拓宽了企业的长期借款渠道，在外资银行进入资本市场化程度高的国家，借款成本和长期借款渠道不会影响企业运转。并且对于东道国企业而言，小企业也可以从外资银行进入中获益，原因在于尽管外资银行进入之后，通常会把注意力集中在为大客户提供服务上，但由于东道国金融机构的增加，信贷资金总量不断增加，东道国的一些小金融机构将业务重点转向

8、 小企业，从而更有利于小企业获取贷款。 （ 2） 国内学者对外资银行进入东道国的研究 3 随着越来越多的外资银行进入我国的金融市场，我国的学者也开始越来越多关注其影响，对外资银行的进入进行了一系列的研究。国内的一些学者对外资银行进入中国的可选择途径做了分析，巴曙松在 2003年将可选择途径分为了大致四种：成立外资独资银行，在中国开办独立的分支机构， 购买并持有中国国内银行机构的股份，与中方合资建立的新的银行。 外资银行对促进我国金融业的效率的提高有一定的作用。韩文霞、刘开林（ 2007）引进了含有交互项的模型对市场竞争度 进行了实验，其结果表明，随着东道国金融发展水平和银行业竞争程度的不断提高

9、，外资银行的各方面的效应将得到更好的发挥。苗启虎、王方华（ 2004）通过对有关外资银行进行系统性的归纳总结后认为，外资银行对促进我国金融业的效率的提高有一定的作用的，值得强调的是，这里所指的金融业效率的提高主要是表现在外资银行的溢出效应上，其次是人力资本的影响和相互之间的竞争所带来的压力。而张荔、张蓉（ 2006）对 17个新兴市场国家 1995-2002年的截面数据进行了分析得出在一个有效竞争的环境中，外资银行的进入对东道国有正溢出的效应。当然我们在承认外资银行的进入所带来的正溢出效应的同时，外资银行的进入还会带来一系列的潜在成本，而这一系列的潜在成本会带给东道国的金融业带来一系列的问题：

10、造成金融业发展地区不平衡问题加剧，加大了金融业的监管难度，导致了内资银行人才流入外资银行和极易产生对外资银行的技术依赖。 外资银行的进入同时还影响了东道国银行体系的稳定性。叶欣、冯宗宪（ 2003）运用多元 Logist模型，通过对 50个国家 1988-1997 年的外资银行的实际进入程度、宏观经济变量和金融方面的数据进 行分析，得到外资银行进入数量的增加将有助于增强本国银行体系稳定性的结论。林亮亮、刘开林（ 2007）利用 12种高频性的宏观经济指标，测度了我国银行 体系 1997-2005年间各个月度的脆弱性状况，实证结果表明，外资银行所占的资产份额和贷款份额对我国银行体系稳定性的影响均

11、不显著。王韵亭、林可全 （ 2008）研究外资银行的进入对东道国银行体系稳定性的影响，研究发现：外资银行对东道国银行体系稳定性的影响随着开放阶段的深入呈现倒 “ U” 型的变化；使用宏观经济变量分析无法准确 地计量分析外资银行的微观战略选择及国家经济安全问题。任晓怡（ 2010）通过分析外资银行进入对我国银行业带来的挑战，提出了加大改革力度，提高服务水平和吸引优质客户，留住优秀员工和加强金融监管等对策来迎接和应对挑战。 （ 3） 文献研究结论 4 外资银行的进入会给东道国带来正面与负面的影响，而外资银行对东道国的银行金融业的影响是和一个国家的特性是相关的。这些相关的国家特性包括一国的银行规模、

12、国家政策、国家所处的金融开放时期等等。但是不可忽视的问题是，这些国家的特性是不能一概而论，但是值得肯定的是，在外资银行继续增加的长 时间内，随着我国金融服务业对外开放过渡期的结束，外资进入我国的银行业的数量、种类和规模必定都会有所增加。此时，分析研究外资银行进入给我国经济发展造成的影响愈显重要。 总的来说，目前国内外对外资银行进入对东道国银行业的影响的研究都是从国家的角度出发的，研究地域或城市的文献比较少，而外资银行的进入对发展程度不同的城市带来的影响是有所差别的。宁波作为国内经济最活跃的地区之一，其银行业受到的影响也是不可忽视的。在外资银行不断进驻宁波的今天，其银行业想要在竞争激烈的市场中立

13、于不败之地，就需要我们加大力度来研究。本文着 重探讨外资银行的进入对宁波银行业的影响，在竞争激烈的市场经济中找到一条适合宁波银行业自身的发展道路，能够促使其更快更好的发展。 5 参考文献 1邱立成，王凤丽外资银行进入东道国银行体系稳定性影响的实证研究 J南开经济研究， 2010（ 4） 2白永平，纪发俊中国外资银行的发展动态及空间分布研究 J西北师范大学学报，2010（ 1） 3汤益袆海外并购能提高中资银行的效率吗 基于 SFA的实证研究 J世界经济情况， 2009（ 4） 4林洵从外资银行的视角看中国银行业 J中国外 汇， 2008（ 8） 5王劲松，张克勇外资银行的进入对我国银行业绩效影响

14、的实证分析 J兰州大学学报， 2008（ 8） 6姚伟外资银行分食中资银行蛋糕 J上海国资， 2007（ 5） 7李江，周昌林当前宁波银行业 “层级化 ”发展研究 J宁波通讯， 2007（ 3） 8叶欣，冯宗宪外资银行进入对本国银行影响 (上 ) J 世界经济， 2004（ 1） 9才宏远，王新华在华外资银行发展情况分析 M商业银行， 2007（ 14） 10陈卫东，宗良，张兆杰入世五周年外资 银行发展的基本特点及趋势 M国际金融研究， 2007（ 3） 11崔光华，姚莉中东欧转型国家的外资银行发展状况 M俄罗斯中亚东欧市场， 2007（ 3） 12 Sengupta R Foreign en

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