1、金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书 金鹰持久回报分级债券型证券投资基金招募说明书基金管理人：金鹰基金管理有限公司基金托管人：中国邮政储蓄银行有限责任公司二 O 一二年二月二十日金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书1【重要提示】金鹰持久回报分级债券型证券投资基金（以下简称“本基金” ）的募集已于 2012 年 1 月 21 日获中国证监会证监许可【2012 】111 号文核准。基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价值和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。基金管
2、理人承诺依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投资者在投资本基金前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场，并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险、个别证券特有的非系统性风险、由于基金投资人连续大量赎回基金产生的流动性风险、基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险、本基金特有的风险等等。基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，在投资者作出投资决策后，基金运营状况与
3、基金净值变化引致的投资风险，由投资者自行负责。自本基金基金合同生效之日起 3 年内，本基金的基金份额分为回报 A、回报 B 两级份额，本基金合同生效之日，回报 A 与回报 B 份额配比原则上不超过 7:3；回报 A 自基金合同生效之日起每满 6 个月开放一次，回报 B 封闭并上市交易，回报 B 单笔认购金额不低于 5 万元，回报 A 和回报 B 的基金资产合并运作；回报 A 份额的风险收益特性为低风险、预期收益稳定，但在本基金资产出现极端损失而仅够或不够支付回报 A 的约定收益与本金的情况下，回报 A 仍可能面临无法取得约定收益乃至本金受损的风险；回报 B 份额的风险收益特性为风险较高、预期收
4、益较高；由于本基金的资产及收益将按照约定收益优先分配给回报 A 的份额持有人，在本基金资产出现损失情况下，回报 B 份额将首先面临本金损失。因此，本基金不保本，可能发生亏损。投资人认购本基金时应认真阅读本基金的招募说明书和基金合同。基金管理人建议投资人根据自身的风险收益偏好，选择适合自己的基金产品，并且中长期持有。基金的过往业绩并不预示其未来表现。金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书2目 录一、绪言 .3二、释义 .3三、基金管理人 .9四、基金托管人 .20五、相关服务机构 .23六、基金的基本情况 .35七、基金份额的分级 .37八、基金份额折算 .41九、基金的募集 .44十、
5、基金合同的生效 .48十一、基金份额的申购与赎回 .48十二、定期定额投资计划 .60十三、非交易过户、基金的冻结与解冻 .60十四、基金的转换、转托管 .61十五、基金份额的上市交易 .62十六、基金转型后的基金转换 .64十七、基金的投资 .65十八、基金的财产 .75十九、基金财产的估值 .75二十、基金的收益与分配 .81二十一、基金的费用和税收 .83二十二、基金的会计与审计 .86二十三、基金的信息披露 .87二十四、风险揭示 .92二十五、基金合同的终止与基金财产的清算 .98二十六、基金合同的内容摘要 .100二十七、基金托管协议的内容摘要 .116二十八、对基金份额持有人的服
6、务 .125二十九、其它应披露事项 .126三十、招募说明书的存放及查阅方式 .127金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书3一、绪言本招募说明书依据中华人民共和国证券投资基金法（以下简称基金法）、证券投资基金运作管理办法（以下简称运作办法）、证券投资基金销售管理办法（以下简称销售办法）、证券投资基金信息披露管理办法（以下简称信息披露办法）及其他有关规定以及金鹰持久回报分级债券型证券投资基金基金合同编写。本招募说明书阐述了金鹰持久回报分级债券型证券投资基金的投资目标、策略、风险、费率等与投资人投资决策有关的全部必要事项，投资人在做出投资决策前应仔细阅读本招募说明书。基金管理人承诺本招募
7、说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集的。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息，或对本招募说明书作任何解释或者说明。本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和接受，并按照基金法、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基
8、金合同。二、释义在本招募说明书中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义：基金或本基金： 指金鹰持久回报分级债券型证券投资基金；基金合同或本基金合同： 指金鹰持久回报分级债券型证券投资基金基金合同及对本基金合同的任何有效修订和补充；LOF 基金 自本基金合同生效之日起，3 年期届满之后，转型而成的金鹰持久增利债券型证券投资基金（LOF）招募说明书： 指金鹰持久回报分级债券型证券投资基金招募说明书及其定期更新；发售公告： 指金鹰持久回报分级债券型证券投资基金基金份额发售公告托管协议 指金鹰持久回报分级债券型证券投资基金托管协议及其金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书4任何有效修订
9、和补充；中国证监会： 指中国证券监督管理委员会；银行业监督管理机构： 指指中国银行业监督管理委员会或其他经国务院授权的机构；基金法： 指 2003 年 10 月 28 日经第十届全国人民代表大会常务委员会第五次会议通过，自 2004 年 6 月 1 日起实施的中华人民共和国证券投资基金法及颁布机关对其不时作出的修订；反洗钱法： 指 2006 年 10 月 31 日经第十届全国人民代表大会常务委员会第二十四次会议通过，自 2007 年 1 月 1 日起实施的中华人民共和国反洗钱法及颁布机关对其不时作出的修订；销售办法： 指中国证监会 2011 年 6 月 21 日颁布、同年 10 月 1 日实施
10、的证券投资基金销售管理办法及对其不时作出的修订；运作办法： 指中国证监会 2004 年 6 月 29 日颁布、同年 7 月 1 日实施的证券投资基金运作管理办法及对其不时作出的修订；信息披露办法： 指中国证监会 2004 年 6 月 8 日颁布、同年 7 月 1 日实施的证券投资基金信息披露管理办法及对其不时作出的修订；业务规则 指金鹰基金管理有限公司开放式基金业务规则 ，是规范基金管理人所管理的开放式证券投资基金注册登记方面的业务规则，由基金管理人和基金投资者共同遵守；元： 指人民币元；基金管理人： 指金鹰基金管理有限公司；基金托管人： 指中国邮政储蓄银行有限责任公司；注册登记业务： 指本基
11、金登记、存管、清算和交收业务，具体内容包括投资者基金账户管理、基金份额注册登记、清算及基金交易确认、发放红利、建立并保管基金份额持有人名册等；注册登记机构： 指办理本基金注册登记业务的机构。本基金的注册登记机构为中国证券登记结算有限责任公司；投资者： 指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者，以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资者；金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书5个人投资者： 指符合法律法规规定的条件可以投资证券投资基金的自然人；机构投资者： 指符合法律法规规定可以投资证券投资基金的在中华人民共和国境内合法注册登记并存续或经政府有关部门批准设立并存续的企业
12、法人、事业法人、社会团体或其他组织机构；合格境外机构投资者： 指符合合格境外机构投资者境内证券投资管理办法及其他相关法律法规规定的条件，经中国证监会批准可投资于中国证券市场，并取得国家外汇管理局额度批准的中国境外的机构投资者；基金份额持有人： 指依招募说明书和基金合同合法取得基金份额的基金投资者；基金份额持有人大会： 指按照本基金合同第九部分之规定召集、召开并由基金份额持有人或其合法的代理人进行表决的会议；基金募集期： 指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最长不得超过 3 个月；基金合同生效日： 指基金募集期结束后达到法律法规规定及基金合同约定的备案条件，基金管理人向中国证监会办理基
13、金备案手续完毕，并收到其书面确认的日期；基金合同终止日： 指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，按照基金合同规定的程序终止基金合同的日期；存续期： 指基金合同生效至终止之间的不定期期限；基金份额分级： 本基金的基金份额划分为回报 A、回报 B 两级份额；在基金合同生效日，两者的份额配比原则上不超过 7:3；回报 A： 金鹰持久回报分级债券型证券投资基金之回报 A 份额。回报A 根据基金合同的规定获得预期收益，并自基金合同生效之日起每满 6 个月开放一次，接受申购与赎回；回报 B： 金鹰持久回报分级债券型证券投资基金之回报 B 份额。回报B 在基金合同生效后封闭运作，封闭期为 3 年。本基金在
14、扣除回报 A 应计收益后的全部剩余收益归回报 B 享有，亏损以回报 B 的资产净值为限由回报 B 承担；回报 A 的开放日： 回报 A 的开放日为基金合同生效日起每满 6 个月的最金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书6后一个工作日（若基金合同于 2012 年 3 月 26 日生效，则满 6 个月的最后一个工作日为 2012 年 9 月 25 日，满 12 个月的最后一个工作日为 2013 年 3 月 25 日，如此类推） ；回报 B 的封闭期： 自基金合同生效之日起至 3 年后的对应日止（对应日是指对应日期，如 2012 年 3 月 26 日的 3 年后的对应日应为 2015年的 3
15、 月 26 日） 。若该对应日为非工作日，则顺延至下一个工作日；基金合同生效后 3 年期届满日：自基金合同生效之日起 3 年后的对应日（对应日是指对应日期，如 2012 年 3 月 26 日的 3 年后的对应日应为 2015 年的3 月 26 日） 。如该对应日为非工作日，则顺延至下一个工作日。基金合同生效后 3 年期届满日与回报 B 的封闭期届满日相同；折算日： 为开放日（不包括基金合同生效后满 36 个月的开放日）或基金合同生效后 3 年期届满日。在开放日（不包括基金合同生效后满 36 个月的开放日），根据净资产不变的原则，将回报 A 的基金份额折算为份额净值等于 1 元的回报 A 的份额
16、若干；在基金合同生效后 3 年期届满日，根据净资产不变的原则，将回报 A、回报 B 的基金份额折算为份额净值等于1 元的金鹰持久增利债券型证券投资基金（LOF）份额若干；回报 A 的申购与赎回份额： 在回报 B 的封闭期内，回报 A 每隔半年开放一次申购赎回，回报 A 的申购赎回采用“已知价原则 ”（价格为 1.0000 元），采用金额申购、份额赎回的方式，回报 A 申购与赎回的份额皆指折算后的份额；基金合同生效后 3 年期届满时的基金转型：基金合同生效后 3 年期届满，本基金将按照基金合同的约定转型为开放式基金（LOF）的行为。转型后的基金名称变更为：“金鹰持久增利债券型证券投资基金（LOF
17、） ”；上市交易公告书： 金鹰持久回报分级债券型证券投资基金之回报 B 份额上市交易公告书及金鹰持久增利债券型证券投资基金（LOF）上市交易公告书 ；上市交易所： 深圳证券交易所；金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书7上市交易： 投资者通过场内会员单位以集中竞价的方式买卖基金份额的行为；工作日： 指上海证券交易所和深圳证券交易所的正常交易日；认购： 指在基金募集期间，基金投资者申请购买基金份额的行为；申购： 指在基金存续期内，基金投资者申请购买基金份额的行为；赎回： 指在基金存续期内，基金份额持有人按本基金合同规定的条件要求基金管理人将其持有的基金份额兑换成现金的行为；巨额赎回： 基
18、金合同生效之日起 3 年内，在回报 A 的单个开放日，回报 A 的基金份额净赎回申请（赎回申请份额总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额）超过前一日回报 A 总份额的10%，即认为是发生了巨额赎回。基金合同生效后 3 年期届满，本基金转型为上市开放式基金（LOF）后，在单个开放日，本基金的基金份额净赎回申请（赎回申请总数加上基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额）超过上一日本基金总份额的10%的情形；基金转换： 指基金份额持有人按照本基金合同和基金管理人届时有效的业务规则进行的本基金份额与基金管理人
19、管理的、由同一注册登记机构办理注册登记的其他基金份额间的转换行为；场内： 指通过深圳证券交易所内的会员单位利用交易所开放式基金交易系统办理基金份额认购、申购、赎回和上市交易的场所。通过该等场所办理基金份额的认购、申购、赎回也称为场内认购、场内申购、场内赎回；场外： 指通过基金管理人或代销机构办理基金份额认购、申购和赎回的场所。通过该等场所办理基金份额的认购、申购、赎回也称为场外认购、场外申购、场外赎回；会员单位： 指具有开放式基金代销资格，经深圳证券交易所和中国证券登记结算有限责任公司认可的、可通过深圳证券交易所开放式基金销售系统办理开放式基金的认购、申购、赎回和转托管等业务的深圳证券交易所会
20、员单位；金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书8注册登记系统： 中国证券登记结算有限责任公司开放式基金登记结算系统；证券登记结算系统： 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券登记结算系统；转托管： 指基金份额持有人将其持有的同一基金账户下的基金份额全部或部分从一交易账户转移到另一交易账户的行为； 系统内转托管： 基金份额持有人将其持有的基金份额在注册登记系统内不同交易账户之间或证券登记结算系统内不同会员单位（席位）之间进行转托管的行为；跨系统转托管： 基金份额持有人将其持有的基金份额在注册登记系统和证券登记结算系统之间进行转托管的行为；指令： 指基金管理人在运用基金财产进行投资时，
21、向基金托管人发出的资金划拨及实物券调拨等指令；基金销售业务： 指基金的宣传推介、认购、申购、赎回、转换、非交易过户、转托管及定期定额投资等业务；销售机构： 指直销机构和代销机构；代销机构： 指符合销售办法和中国证监会规定的其他条件，取得基金代销业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议，代为办理基金销售业务的机构；直销机构： 指金鹰基金管理有限公司；基金销售网点： 指直销机构的直销中心、金鹰 E 路通网上交易平台及代销机构的代销网点；定期定额投资计划： 投资者通过有关销售机构提出申请，约定每期扣款日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资者指定银行账户内自动完成扣款及基金申
22、购申请的一种投资方式指定媒体： 指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、基金管理人、基金托管人的互联网网站及其他媒体；基金账户： 指注册登记机构为基金投资者开立的、记录其持有的、基金管理人所管理的基金份额余额及其变动情况的账户；交易账户： 指销售机构为基金投资者开立的、记录基金投资者通过该销售机构办理交易业务而引起的基金份额的变动及结余情况的账户；金鹰持久回报分级债券型证券投资基金 招募说明书9开放日： 指为基金投资者办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日；T 日： 指销售机构在规定时间受理基金投资者申购、赎回或其他基金业务申请的工作日；T+n 日： 指自 T 日起第 n 个工作日（不包含
23、 T 日） ；交易时间： 指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段；基金收益： 指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关费用后的余额；基金资产总值： 指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款及其他资产的价值总和；基金资产净值： 指基金资产总值减去基金负债后的价值；基金份额参考净值： 如果估值日（T 日）为非开放日且非基金合同生效后 3 年期届满日，基金管理人在基金份额净值计算的基础上，采用“虚拟清算”原则，即假定该日为本基金在回报 B 封闭期内的提前终止日，本基金按照基金合同约定的份额收益分配和资产分配规则进行资产分配从而计算得到 T 日本基金两级基金份额
24、的估算价值。基金份额参考净值是对两类基金份额价值的一个估算，并不代表基金份额持有人可获得的实际价值；基金份额净值 指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数的数值；基金资产估值： 指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净值和基金份额净值的过程；法律法规： 指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、司法解释、部门规章、地方性法规、地方政府规章及其他对基金合同当事人有约束力的规范性文件及对该等法律法规不时作出的修订；不可抗力： 指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服，且在本基金合同由基金管理人、基金托管人签署之日后发生的，使基金合同当事人无法全部或部分履行本基金合同的任何事件，包括但不限于洪水、地震及其他自然灾害、战争、骚乱、火灾、政府征用、没收、法律法规变化、突发停电或其他突发
