篮球比赛是根据运动队在规定的比赛时间里得分多少来决定胜负的，因此，篮球比赛的计时计分系统是一种得分类型的系统金融风险管理第13章市场风险：模型构建法篮球比赛是根据运动队在规定的比赛时间里得分多少来决定胜负的，因此，篮球比赛的计时计分系统是一种得分类型的系统本章主要内容l 市场风险度量基本方法（方差协方差方法） 两个资产的情形 风险分散的收益 组合资产的情形 相关矩阵和协方差矩阵 几何加权移动平均方法（EWMA） l 主成分分析方法利 现金流映射 率变化的处理l 线性模型与期权产品l 二次模型l 蒙特卡罗模拟l 模型构建法与历史模拟法的比较篮球比赛是根据运动队在规定的比赛时间里得分多少来决定胜负的，因此，篮球比赛的计时计分系统是一种得分类型的系统基本方法论l 除了历史模拟法外，另外一种计算市场风险的方法：对各种市场变量收益的分布作出假设从而对市场组合价值变化的分布作出估算。我们称这种方法为模型构建法或者方差协方差法。l 以微软为例子的分析 假定我们拥有微软公司$1000万的股份，其每天的波动率是2%（相应的年数据是32%）篮球比赛是根据运动队在规定的比赛时间里得分多少来决定胜负的，因此，
