1、关于当前我国公允价值运用的思考 摘要：新会计准则的实施使公允价值再一次引起了理论与实务界的关注。本文对现有公允价值的运用情况进行介绍和分析，以期对公允价值的进一步改革和应用提供参考。 下载 关键词：公允价值 计量方法 级次 2007 年我国开始实行新会计准则，引入了公允价值计量方式，主要体现在金融资产、投资性房地产、资产减值、非货币性资产交换、债务重组、非同一控制下企业合并等准则中。 一、我国目前公允价值计量方式的运用情况 根据财政部会计司与有关方面对我国上市公司 2007年执行具体新会计准则情况的分析，我国上市公司对公允价值计量方式的运用情况如下： 在投资性房地产准则方面， 1570 家上市
2、公司中，存在投资性房地产的有 630 家上市公司，占 40.13%。这些公司绝大多数对投资性房地产采用了成本 计量模式。仅 18 家上市公司 (占有此类业务公司数的 2.86%)采用公允价值对投资性房地产进行后续计量。在债务重组准则方面， 316 家上市公司中，只有少数上市公司披露了债务重组过程中公允价值的取得方式。 由此可见，公允价值计量在我国上市公司中的运用十分有限，这主要跟公允价值计量方式本身的不完善有关，目前在我国主市场和有利市场还不完善的情况下，许多公允价值计量还无法直接采取活跃市场报价一级参数，只能采取二、三级参数。二、三级参数的确定介入了许多主体的估计和判断，如何尽量限制主体估计
3、和判断的影响，采用可靠、 有效的方法计量是公允价值运用中亟待解决的问题。 二、我国公允价值计量中存在的问题 （一）公允价值计量目标不明确 卢永华和杨晓军（ 2000）认为公允价值是指理智的双方在一个开放的、不受干扰的市场中，在平等、相互间没有关联的情况下，自愿交换的价格；饶磊 (2001)认为公允价值是指非强迫性交易、清算或拍卖中收到或支出的金额，是基于自愿的交易，交易的金额是公平的、双方一致同意的； 2006年颁布的新企业会计准则一基本准则将公允价值定义为：在公平交易中，熟悉情况的交易双方，自愿进行 资产交换或债务清偿的金额。这个金额可以是市场价格，也可以是其他价格，目标不明确。 （二）公允
4、价值计量方法和计量指南缺乏统一 根据上述 18家公司披露的年报，投资性房地产公允价值计量的方法主要有房地产评估价格 (10家上市公闭 )、第三方调查报告 (2家上市公司 )、与拟购买方初步商定的谈判价下限 (1 家上市公司 )及参考同类条件房地产的市场价格 (2 家上市公嗣 )等。另有 3 家上市公司未披露投资性房地产公允价值的具体确定方法。我国目前不仅对投资性房地产公允价值计量的方法没有明确统一，直接带来了计量的难题，妨 碍了公允价值计量的可操作性。 另外，在我国仅企业会计准则第 8 号 -资产减值（ CAS8）和 CAS22提供了比较详细的公允价值计量指南。这两项指南都包含了与 SFA15
5、7 类似的 “ 公允价值级次 ” ，但级次的具体内容不一致。要进一步提高公允价值计量的实务操作性，尚待制定更为完善的公允价值计量指南，更是要明确公允价值的计量方法。 （三）金融危机彰显公允价值运用风险 金融危机爆发后，企业资产或负债按照 “ 公允价值 ” 计量会导致企业过分对资产按市价减计，造成利润下降较多，进而促使企业加大资产抛 售力度，对金融危机起到了推波助澜的作用。由此可见，在金融危机的影响下，运用公允价值充分彰显了资产风险。上市公司出于粉饰财务报表，增加可观性的目的，将尽量避免采用能真实反映跌落起伏的公允价值计量方式。 三、推进我国公允价值计量方式进一步发展的建议 （一）明确我国公允价
6、值计量的目标 公允价值计量的目标不明确也是导致实务应用混乱的主要原因之一。SFAS157 将公允价值定义为计量日市场参与者之间的有序交易中出售资产收到的或转让负债支付的价格；明确指出公允价值计量的目标是确定计量日出 售资产收到的或转让负债支付的价格，即脱手价格；即使采用不可观察参数估价，脱手价计量目标仍保持不变。脱手价倾向于从出售者角度考虑公允价值是恰当的，因为它反映了当前情况下市场参与者对资产未来流入和负债未来流出的预期，强调流入与流出的重要性，这与资产和负债定义一致。我国的公允价值计量的下一步改革目标也应该是倾向于从出售者考虑的市场价格，即脱手价。 （二）探索解决公允价值计量的方法 公允价
7、值是一个很宽泛的概念。最能代表公允价值的，通常认为是市场价格，它应是最基本的计量属性，在存在相同资产或负债报 价时直接采用；只存在相似资产或负债活跃公开的市场报价时则可近似估计；若相同或相似的资产或负债的市场报价都没有，却可以预见未来现金流入的，则运用现值技术求近似值，所以在主市场和有利市场发育不充分的我国时，公允价值更多体现为估计值。据 2007 年调查，上市公司发生非货币性资产交换的大都采用了评估价格作为交换资产的公允价值。而资产或负债的估测，离不开评估界的努力。 （三）会计界应加强与评估界的合作 在公允价值计量中，二、三级计量不同程度地介入了主体的估计和判断，这些估计和判断受制于主体的利
8、益取向 ，会降低估计结果的市场性，破坏计量的公允性。独立资产评估机构不受主体利益取向的影响，其评估结果与真实公允价值的差异一般是由于技术误差造成的。因此，在可观察价格不存在的情况下，独立、合格的专业评估机构的评估值可成为可靠公允价值计量的重要依据。陈小悦（ 2006 年）认为，我国企业应尽量委托合乎资格的评估师或评估机构来估算公允价值。在公允价值计量方面，中国的会计界与评估界今后应该要加强合作，进一步解决公允价值计量问题。 参考文献： 葛家澍 .关于在财务会计中采用公允价值的探讨 J.会计研究 .2007（ 11） 于永生 .美国公允价值计量准则评介 J.会计研究 .2007（ 10） 王晓艳 . 公允价值会计理论与应用分析 J. 财会通讯 . 2007（ 9） 财政部会计司 .关于我国上市公司 2007 年执行新会计准则情况的分析报告 J. 会计研究 .2008（ 6） （责任编辑：段玉）
