1、产品介绍2012年3月集合票据集合票据定义：集合票据是指2 （含）以上、个 10 个（含）以下具有法人 格的企 ，在 行资 业 银券市 以 一 品 、 一券 冠名间债 场 统 产 设计 统 种、 一信用增 、 一 行注 方式共同统 进 统 发 册行的， 定在一定期限 本付息的发 约 还 债务融 工具。 资解决单个企业独立发行规模小、流动性不足等问题中小企业债务融资工具解决中小企业融资难支持实体经济发展规范中小企业运作集合票据意义集合票据融资方式特点1. 注 ：集合票据需在中 行 市 交易商 注 ；册 国银 间 场 协会 册 2. 金 ：任一企 集合票据待 余 不得超 企额 业 偿还 额 过该
2、业净资的产 40%；任一企 集合票据募集 金 不超业 资 额 过2 元人民亿， 支集合票据注 金 不超币 单 册 额 过10 元人民 ；亿 币 3. 期限：集合短期融 券期限不超 一年，集合中期票据资 过期限不超 三年； 过6. 一管理：集合票据由主承 商 一 行，募集 金集统 销 统 发 资中到 一 ，再按各 行企 度扣除 行 用后 付统 账户 发 业额 发 费 拨至各企 ； 券到期前，由各企 金集中到 一业账户 债 业将资 统， 一 人 本付息。 账户 统 对债权 还4. 担保：可采取多 担保方式，包括由主体信用种 评级为AA 及以上的担保公司承担 保 任、企 以其自有级 连带 证责 业向
3、担保机 提供抵押或 押等反担保、 行 予信资产 构 质 银 给 贷支持等信用增 措施；级 集合票据融资方式特点5. 效率：交易商 鼓 新，支持 中小企 拓 融协会 励创 为 业 宽渠道， 目可 入“ 色通道” 注 ，有效提高 行效资 项 进 绿 册 发率； 1 一企 小不 的 ， 决单 业 规 较 独 发债融 。 资门槛集合票据融资方式优势2 一企 的 ，通 集合 有 提 对单 业 较 过 发债 单一企 的信用等 ， 融 本。 业 级 资中 行 市 交易商 鼓 新，支持 中小企国银 间 场 协会 励创 为拓 融 渠道， 目可 入“ 色通道” 注 ，有效业 宽 资 项 进 绿 册提高 行效率。
4、发中小企 在 行 券市 融 ，可 提 企业 银 间债 场 资 极 业名度， 的信用 。 树1. ： 企 行 规 单个 业拟发 规 2000 以上2 元亿以下（ 到净资产规 达 5000 以上）； 集合票据融资方式标准2. ： 券前， 三年 ； 发 连续4. 行 ：企 行 合 、 保 业 业 处 业 国 产业 环。 3. ：任一企 主体信用 一 评级 业 评级 为BBB 及以级上， 行 率具有 ； 评级结 与发 关集合票据融资方式成本1. 票 率 2. 承 用 销费3. 中 用（主 包括 用、 用、费 评级费 师费用currency1管 用、 付 用等 ）会计师费 费 兑 费集合票据融资方式流程符合准入标准的企业提出申请 初步筛选入场尽职调查及制作各种发行材料发行审核报送交易商协会路演、定价债 发行 续 务
