商业银行利率风险探析摘要在利率管制条件下利率的变动平稳且易于预测利率风险不是商业银行的主要风险利率管理是商业银行经营管理的附属职能而利率市场化后利率更多受市场规律的影响遵循市场规律运行利率的变动频繁且难以预测利率风险也随之上升为银行的主要风险利率风险不仅影响到商业银行的盈利能力而且资产、负债的市值因利率变动而变动并波及清偿能力进而引发流动性问题因此加强利率风险监控已成为商业银行资产负债管理的重要内容一、我国商业银行利率风险成因从目前我国商业银行所面临的利率风险看政策性风险远大于其他风险主要原因有三一是政策性因素对商业银行利率风险影响权重较大由于目前我国利率管理权限集中在国务院人民银行只是授权代管机关因此国务院往往从宏观角度考虑利率的升降这种政策导向在1996年以来的8次降息中体现较为充分由此产生了一些负面影响如目前贷款利率已降至建国以来最低点而19941996年储蓄存款高速增长存人的定期存款从2000年后进入兑付高峰高付息率造成商业银行盈利能力大幅下降而这种利率风险往往是政策性的商业银行只能是被动接受二是受社会信用环境及国家诚信制度不完善的影响部分具有垄断性质的国有企
