1、1两河口平价超市项目可行性研究报告第一章 总 论一、项目概述两河口平价超市位于西乡县两河口镇两河口集镇，主要从事农业生产资料和日常生活用品销售。项目计划总投资100 万元，其中固定资产投资 80 万元，流动资产 20 万元，固定资产中：土建工程 50 万元，设备投资 30 万元。项目建设期 1 年，项目建成投产可年实现销售收入 250 万元，产值 80万元，利润 25 万元，上交国家税金 5 万元。二、项目预期目标及主要内容1、项目建设规模项目拟建年销售额 250 万元平价超市 1 个。2、项目主要建设内容（1）厂所建设修建营业用房 102.6m2，库房 68.4m2，附属房屋 34.2m2。
2、（2）设备购置购置运输车辆 1 辆商务车辆 1 辆消防灭火器 10 个第二章 项目实施方案分析一、项目建设内容（1）厂所建设2修建营业用房 102.6m2，库房 68.4m2，附属房屋 34.2m2。（2）设备购置购置运输车辆 1 辆商务车辆 1 辆消防灭火器 10 个二、项目建设厂地及建设条件（一）项目建设厂址项目选址在西乡县两河口镇两河口集镇，有水泥路通210、316 国道，40 公里外于石泉接通阳安线，铁路运输十分便利。（二）项目建设方案1、项目布置方案根据现有场地情况，结合生产经营需求进行生产布置。一楼为超市营业室，二楼建库房及生产经营人员宿舍。2、设备选择所需设备为：采购及送货运输车
3、辆 1 辆商务用小车 1 辆消防灭火器 10 个三、投资估算和资金筹措1、投资估算：建成年收入 250 万元、产值 80 万元、利润 25 万元、上次税金 5 万元超市。计划投资 100 万元，其中固定资产380 万元，流动资金 20 万元，在固定资产中房屋 55 万元，机械设备 25 万元。2、资金筹措：项目所需资金 100 万元，全部由企业自筹。四、项目建设进度1、建设进度安排2011 年 1 月2011 年 2 月，项目论证。2011 年 1 月10 月项目申报审批。2011 年 1 月6 月土建工程。2011 年 3 月2011 年 5 月设备购买。2011 年 8 月试投产。2012
4、 年 9 月正式投产。2、项目设计生产经营期项目设计生产经营期为 50 年。五、项目实施风险评价本项目建设风险主要有：市场风险和自然灾害风险，为了规避风险，项目需对项目风险进行分析。1、市场风险：该项目与其他项目一样生产经营中仍存在市场风险，为了降低市场风险，我们采取以下措施：借国家进行西部大开发之机，以发展第三产业争取政府给予重点支持；与商品生产厂家合作，主动邀请质监部门对产品质量进行抽检，以产品质量信誉占领市场；重点抓好企业经营管理，降低4经营成本，以产品质量和价格优势占领市场；注重产品销售服务。2、自然灾害风险：本项目自然灾害风险主要是项目位于清溪河支流石泉沟畔，因此存在洪灾风险，为了避
5、免项目受洪灾影响而采取以下措施：（1）项目场所建设中注重建筑质量，夯实基础并加固护堤，达到可抵御石泉沟 50 年一遇洪水标准。（2）将企业房屋、设备等固定资产参加保险，以减少企业受到水灾而遭受的损失。第三章 项目预期效益和社会效益分析一、项目经济效益(一) 、经济分析依据1、编制依据根据国家产业结构调整、大力发展第三产业的精神要求进行编制。2、成本分析的基本数据来源根据同类企业生产费用资料来测算。（二）、基础数据1、生产规模投产后年实现销售收入 250 万元、产值 80 万元。2、经济效益测算按经营期 50 年计。第一年为建设期设计产量为 30%，第5二年生产期为设计产量的 70%，第三年进入
6、达产期，为设计产量的 100%。3、工资及福利费工资水平按人均年平均工资 18000 元（含劳保及福利）。（三）、财务评价财务评价的各项经济指标中，销售收入为含税价。1、销售收入和税金（1）年实现销售收入：第一年 75 万元，第二年 175 万元，第三年 250 万元，详见项目销售收入、销售税金及附加表。（2）税金及附加按有关税法规定，该企业属普通纳税企业，可测算出项目实现销售税金及附加 5 万元，详见项目销售收入、销售税金及附加表。2、产品成本（1）固定资产折旧：根据国家有关规定预留 4%残值后，剩余部分按直线平均折旧，土建折旧年限为 50 年，设备折旧年限 8 年。（3）无形资产和递延资产
7、摊销无形资产摊销年限按 10 年，递延资产按 8 年摊销。（4）维修费按固定资产折旧的 20%计提（5）销售费用按未税销售收入的 2%计提（6）管理费用按未税销售收入的 1.5%计提6（7）其它费用：按行业水平提取经测算出项目总成本，各年总成本费用详见项目总成本表3、利润及分配按国家和地方政府税收优惠政策：所得税税率为 25%，税后利润提取 15%为企业盈余公积金、公益金，其余为未分配利润。详见项目损益表。4、平均投资利润率和投资利税率（1）投资利润率=8%（2）投资利税率=10%5、财务盈利能力分析根据项目财务现金流量表，可见当贴现率为 25%时，累计净现值为 80 万元。 （详见项目财务现
8、金流量表）。投资回收期=12.5 年财务内部收益率=8%项目现金流量表类别 项目指标名称 单位 所得税前 所得税后财务内部收益率 % 10 8财务累计净现值（i=8%） 万元 25 20全部投资 投资回收期（含建设期） 年 10 12.5财务内部收益率 % 10 8财务累计净现值（i=8%） 万元 25 20自有投资 投资回收期（含建设期） 年 10 12.5表内有关数据详见全部投资现金流量表、 自有资金流7量表。6、不确定性分析（1）盈亏平衡点（第二年）项目年销售收入 171.875 万元。年销售税金及附加 0.5 万元年总成本 55 万元年固定成本为 54 万元年可变成本 1 万元盈亏平衡
9、点=年固定成本 /年销售收入-年可变总成本-年税金及附加=68.4% 收入（万元）盈 利55 年固定成本亏损 68.4 100 （2）敏感性分析该项目不仅会受到生产成本上升的影响，也可能会受到市场销售价格下降的影响，这两方面的变化都会影响到企业的经济效益，同时也考虑到项目销量的因素。但经以上三产品的盈亏平衡产量分析，可见项目的盈亏平衡量较低，产量下降幅度不太大时不会影响到企业的效益。因此，只分析销售价格下降 10%和经营成本上升 10%及销售价格下降 5%，经营成本上升 5%时项目的风险性。详见项目敏感性分析表， 并由项目敏感性分析表做出以下表格：单位：万元8项目内容 设计方案 销 售 收 入
10、下 降 5 经 营 成 本上 升 5年销售收入 250 237.5 250年经营成本 225 225 236.25年销售税金及附加 5 2.5 2.75年所得税 4.5 2.25 2.475年净现金流量 20 9.375 10.3125投资收益率（） 20 9.375 10.3125累计净现（NPV ） 20 9.375 10.3125根据以上表格可做出项目敏感性分析图NPV(万元)销售收入变化 经营成本上升171.875经营成本上升 10 5 5 +10 （四）、经济效益评价项目建设总投资 万元（包括流动资金 万元）。项目投产后进入正常生产年份，财务内部收益率为 20%，投资利润率20%，投资 利税率 25%，动态投资回收期 4 年。盈亏平衡时生产利用率为 68.75%，产品盈亏平衡销量为 171.875 万元左右，同时项目敏感性分析表明财务内部收益平衡大于基准贴现率 8%，表明 该项目具有较强的抵抗市场风险能力。二、社会效益分析该项目的建设将满足我镇群众的生产生活需求，促进我9镇经济又好又快发展。
