第二章第二章 几个问题几个问题v1、什么是投资组合构建？、什么是投资组合构建？v2、为什么需要一套科学的运作机制来实现投资组合、为什么需要一套科学的运作机制来实现投资组合的构建？的构建？v3、什么是投资哲学？它对投资有何作用？、什么是投资哲学？它对投资有何作用？v4、什么是资产配置？战略资产配置和战术资产配置、什么是资产配置？战略资产配置和战术资产配置有何区别？有何区别？v5、什么是备选资产池？为什么要求投资经理只能在、什么是备选资产池？为什么要求投资经理只能在备选资产池内构建投资组合？备选资产池内构建投资组合？v6、什么是投资组合优化？其根本目的和作用有哪些、什么是投资组合优化？其根本目的和作用有哪些？v一、投资组合优化或选择的概念一、投资组合优化或选择的概念v（一）无风险资产与一种风险资产的组合问题（一）无风险资产与一种风险资产的组合问题v情景情景3-1v 投资者陈某经过认真研究和分析，选定了一种国投资者陈某经过认真研究和分析，选定了一种国债和一种指数基金作为投资对象。国债的投资收债和一种指数基金作为投资对象。国债的投资收益为每年益为每年3%，指数基金的实际投资收益受市场指，指数基
