1、谈我国中小企业融资存在问题及解决对策摘要：融资难严重制约了我国中小企业的发展速度。目前的全球经济危机对我国中小企业的生存和发展产生了很大的影响，不少中小企业因为缺乏资金，面临着即将倒闭的的困境，而且从更长远的角度来看，融资难问题已经成为阻碍中小企业发展的主要原因。在当前经济发展的情况下，采取什么样的办法解决中小企业的融资问题是值得我们去探讨的课题。 关键词：中小企业，融资，现状，对策 中小企业的融资问题由来已久，一直是困扰其发展的主要问题之一。因此融资困境的解决对中小企业的生存、发展有非常重要的现实意义。 1 中国中小企业融资困难的现状 1.1 中小企业自身积累较少。由于中国中小企业采用低折旧
2、计算方法，在生产经营中只计算有形折旧，而忽视科技进步，生产力提高带来的无形损失，所以造成中小企业在设备更新时缺乏足够的资金，而为了正常的生产经营，会导致自有资金更少，负债过重。中小企业自身积累少，很难为融资作出贡献。 1.2 中小企业外源融资渠道狭窄。目前我国大部分地区中小企业信用担保体系还不健全，新成立的信用担保公司，资本金规模小，政府扶持力度不够，担保费用过高，担保业务发展换缓慢。 1.3 中小企业的银行抵押贷款受限。许多银行发放贷款要求企业必须提供相应的抵押，银行对企业抵押物的选择一般仅限于土地使用权，厂房以及机械设备，而中小企业自身规模小，抵押物数量少，质量差，抵押贷款受到了限制，其次
3、，抵押贷款登记和评估的费用过高，环节多手续繁杂，也成为制约抵押贷款的重要因素。更为重要的是银行对中小企业贷款的抵押率较低，中小企业通过抵押实际得到的贷款额度小，抵押贷款这种融资方式给在中小企业提供的资金只是杯水车薪，不能满足中小企业的融资需求。 1.4 中小企业有价证劵融资比例小。中国资本市场目前虽然有中小企业的制度安排，主要还是针对国有企业，大多数的中小企业自身难以达到上市标准， （目前上市企业数量较之中小企业的庞大数量，比例太低。）所以，直接融资渠道缺乏。 1.5 中小企业经常采用非正式融资方式。比如：在职工内部集资、企业领导人向亲友借贷以及各种民间借贷行为。但是这些非正式融资活动由于地区
4、差异、经济发展水平以及民间信用体系等诸多原因，虽然能帮助中小企业进行融资，却不能在中小企业中普遍实行。 2 中小企业融资困难所带来的影响 2.1 中小企业发展缓慢，延缓经济的整体增长。目前，各国经济发展表明，中小企业在扩大就业，推动技术进步、发展国际贸易等方面有着十分积极和重要的作用，但是，由于融资困难，缺乏资金，周转不良，致使中小企业效益低，发展缓慢，不能为整体国民经济的快速发展提供应有的动力与支持，延缓了经济发展的步伐。 2.2 中小企业融资难，滋长了非正规金融市场。由于中小企业在发展过程中很难通过正规合法的渠道筹集到资金，致使一些中小企业被迫将目光投向非正规的地下金融机构。这些非正规的金
5、融机构为了规避分险、提高效益，设置了很高的借贷利率。这样降低了中小企业的投资效益，又由于非正规机构的高利率而增加了成本，这些都对国家的宏观金融政策及产业政策发展不利。 2.3 中小企业融资难，使资金利用率降低。对中国企业来说，资金是一种稀缺资源。而这种资源的使用效率低，且大部分滞留在流通领域，利用及不合理。从而导致中小企业不能进行技术改革和顺利经营管理，严重影响了中小企业的发展。 3 解决中小企业融资困难的对策 3.1 政府层面-政府要积极推进金融体制改革，对中小企业给予政策支持 随着市场经济的发展，中小企业在金融系统中的劣势地位越加明确，这就决定了政府应对中小企业的融资给予积极扶持。 （1）
6、税收优惠。这是最直接的资金援助方式。政府可利用降低税率、税收减免、提高税收起征点和提高固定资产折旧率等方法对中小企业给予金融支持。 （2）财政补贴。政府可采取就业补贴、研究与开发补贴、出口补贴等形式对中小进行金融支持。 （3）政府可以考虑在财政预算中建立一定规模的中小企业贷款风险准备金，或设立中小企业办互助会等形式，设立风险投资贷款担保基金。（4）为中小企业创造平等竞争的市场环境，尽快制定担保基金法、 风险投资法等法规，使中小企业可与国有大企业以平等的市场主体身份进入资本市场融资，同时取消上市公司的指标分配办法和上市额度等限制，鼓励符合条件的中小企业上市。 3.2 金融系统层面-加快银行等金融
7、系统改革，改善中小企业间接融资渠道 首先，具备条件的银行在进行改造时，要允许民间资本以建设投资基金方式参股。其次，国有金融机构（城市商业银行、农村信用合作社为主）要进一步扩大向中小企业发放贷款的比例，并在贷款审批、结算、汇兑、转账、资本运营等方面提供给中小企业以高效优质的金融服务，为中小企业筹集资金创造条件。最后，可适当考虑设立专门为中小企业服务的银行，如可组建政策性和商业性的中小企业银行，主要解决中小企业在创业过程中和固定资产方面对中长期贷款的需求，对需要扶持的中小企业发放免息、贴息和低息贷款，专门扶持中小企业的发展。 3.3 中小企业自身层面-中小企业要全方位提高自身素质 我国中小经济在社
8、会经济发展中的地位与作用日益突出，通过提高中小企业自身素质，来解决融资难的问题是当务之急，可以从下面几个方面来改进和提高。 （1）提高中小企业经营者和管理者的水平，大力引进优秀人才和先进技术。要建立规范的现代企业制度，进一步完善法人治理结构；要合法经营，规范管理，引进优秀人才，开发新产品、新技术，提高产品的科技含量，用先进的管理方法来管理企业，规范行为，提高社会影响；要引进现代化管理模式，提高自身和企业的经营水平和管理能力。总之，只有提高了自身的管理水平和经营能力，才能在资本市场上成功地进行融资活动。 （2）改善中小企业的信誉形象。中小企业的良好信誉形象在融资成功的过程中扮演着非常重要的角色，
9、中小企业可以建设诚信文化，凝聚诚信精神，扩大社会影响力，提高企业的知名度和美誉度。同时中小企业应注重自身信用建设，大力提高自身信用水平，提高信用意识。 （3）建立良好的银企关系。中小企业要积极加强与银行的信息沟通，改善信息不对称状况，可以使企业更好地了解企业的经营运作情况、管理水平和发展前景，从而可以客观而准确地判断企业的信用水平，提高信贷成功的几率。同时，银行还能对企业进行有效地监督，防止错误投资，防范道德风险的发生。 3.4 社会层面-构建信用担保体系、分散化解信用风险 在建立以中小企业为主要服务对象的信用担保体系时，首先，鼓励民间资本参与担保，成立多种形式的担保机构。应加大对担保机构的政
10、策支持力度，从市场准入、税收、资信共享等方面提供支持。另外，要建立再担保机构，降低担保机构的风险。担保是一项高风险事业，如果仅靠担保机构自身的资金实力，是很难实现持续经营的。因此，可以组建全国范围和省内范围的两级再担保机构，与直接面向中小企业的各种形式的担保机构一起形成的担保体系，来共同解决中小企业融资难问题，促进中小企业的发展。 参考文献： 1.肖新军：中小企业融资的难点与对策J金融理论与实践，2007， （12）：10-12。 2.陈星：中小企业融资问题研究M北京：知识产权出版社，2007。 3.黄泰岩：中小企业研究热点M北京：经济科学出版社，2008。 4.曾凡惠.中小企业融资难的成因分析J.科技信息.2007（23）.
