1、我国民间融资现状、问题及规范化发展探究摘要 近年来，随着我国中小企业的迅速发展，民间融资日益活跃，融资规模逐年增加，这在一定程度上缓解了正规金融机构的借贷压力，对推动经济发展、优化资源配置等具有着重要作用，但同时也在一定程度上干扰了金融秩序、削弱了宏观调控等。针对民间融资的现状与存在的问题，本文对如何规范我国民间融资的发展进行了探讨。 关键词 民间融资；现状；规范；建议 一、民间融资的内涵 民间融资是指出资人与受资人之间在国家法定金融机构之外，以取得高额利息或取得资金使用权并支付约定利息为目的暂时改变资金所有权的金融行为。它与正规金融相对应，一般未得到法律、法规及其它形式的认可，是处在国家宏观
2、调控和监管之外的，能够满足市场经济主体的资金需求，符合市场经济规律的一种资金融通活动。 据国家统计局抽样调查的 3.8 万家小型微型工业企业经营状况显示，仅有 15.5%的小型微型企业能够获得银行贷款且普遍贷款额度偏低。正规融资渠道的匮乏和对资金的迫切需求，迫使中小微型企业不得不把目光投向民间融资市场。因此，一边是寻求保值升值的资金，另一边是对资金的迫切需求，在适当的条件下，便催生并促进了民间金融市场迅速发展。 二、民间融资的现状与问题 （1）民间融资的现状 第一，民间合法融资与非法融资兼存.合同法规定民间的借贷利率最高不得超过银行同类贷款利率的 4 倍。我国民间借贷活动的“组织者”的地下钱庄
3、的高贷款利率正属于非法融资.第二，民间融资的参与主体多元，民间融资主体涵盖城镇居民、农户、个体工商户甚至机关及企事业单位工作人员，融入资金的则多是民营企业、个体工商户等中小微型企业。第三，融资手续简便、利率较高、风险较大。民间融资主要建立在彼此信任的基础上，双方多为亲友、乡邻，彼此相互了解，手续简便灵活，资利率一般高于同档次贷款利率，而且利率执行不一.若融入方出现经营不善，携款逃匿的情况，则可能导致本利兼失，无处追偿的后果，风险较大。最后，民间融资的规模不断扩张，法律法规相对滞后。虽然我国民间融资规模不断扩张，民间融资立法却没能迅速地跟上步伐，法律与民间融资的实际情况存在一定的脱节，民间融资长
4、期处于“灰色金融”的地位，借贷双方的权益无法得到全面有效的法律保障。 （2）民间融资的问题 第一，分割银行存款份额，扰乱正常金融秩序。民间融资的利率会高于同档次银行贷款利率的几倍，使得部分存放于银行等金融机构的存款转入到民间融资市场中来，且利率有很大的自主性与不确定性，极易诱发高利贷和非法集资现象，导致社会不稳定。另外，由于缺乏政府的有序引导，资金投向盲目化，民间资本的盲目性和逐利性均暴露无遗。第二，削弱宏观调控预期效果。民间融资具有自发性、隐蔽性等特征，大量民间借贷资金游离于银行体系之外，追逐利益的最大化，它们脱离了监管当局有效的监督管理，在“灰色金融”市场形成了黑市利率，最终导致金融信号失
5、真，不利于国家信贷总量的控制和货币政策完整、全面的实施。第三，缺乏监管，妨碍社会的经济稳定与和谐发展。民间融资无担保、无正规手续的特征容易导致融资债务纠纷，继而产生使用暴力方式收款的手段，这不仅损害当事人的人身和财产安全，而且会造成社会治安混乱，影响社会的和谐稳定发展。第四，造成国家大量税收的流失。税务部门只能对办理了注册登记手续的机构进行征税，且对从事民间融资的机构主要采取定额征收方式进行，对从事民间融资但未办理注册手续的机构、个人无法则无法进行征收，一些机构在许可经营范围之外从事民间融资活动，形成事实偷税，给国家造成大量税收流失。 三、对引导民间融资规范发展的建议 （1）深化金融体制改革，
6、营造良好的金融环境 首先，逐步完善金融体系，推进多层次资本市场建设多层次资本市场是中国金融改革的方向，它可以较大程度吸收资金，满足中小企业的融资需求，可有效调整直接融资和间接融资的结构，有利于改变过于依赖以银行贷款主导的间接融资的融资结构。其次，稳步推进利率市场化改革，充分发挥市场配置作用民间借贷高利贷的原因在于市场存在金融抑制，资金供给不足。解决这个问题的关键在于利率市场化，逐步扩大利率浮动空间，对部分符合要求的金融机构进行市场化定价试点，不断完善利率传导机制，形成市场化的中央银行目标利率，进一步推进贷款利率市场化，放宽贷款利率下限，扩大金融机构的自主定价空间。 （2）健全民间融资法律体系，
7、强化民间融资监管机制 当前我国法律只有民法通则和合同法的部分简单内容适用于民间融资。事实上，民间合法融资与非法集资存在着众多模糊界限，是法律的盲区。立法部门应当按照市场经济规律的要求，根据相关法律规定，及时修改现行关于民间融资的法律规定，逐步建立一套系统而完善的民营金融法律体系为民间融资构提供一个合法的活动平台，以规范和保护正常的民间融资行为，引导民间借贷步入正轨。 （3）完善信息监测制度和备案登记，建立严格的风险防范措施 鉴于民间融资主体信息不对称的特征，民间融资信息监测宜采取备案登记的方式。因为备案登记具有很强的证明效力，民间融资当事人特别是相对弱势的一方可借助有法律效力的方式来维护自身合法权益。这样做有利于促使民间融资行为阳光化、合法化，同时，也有利于提高民间融资信息监测水平，合理把握民间融资规模，及时掌握情况、提早采取措施，切实防范金融风险。另外，还可以将民间融资中介机构纳入征信管理体系，对民间融资中介机构在人员配备、管理制度、网络安全等方面严格把关，逐步扩大对其监测范围。这样，不仅有利于民间融资中介构防范融资风险，而且也为获取更多的民间融资信息创造了条件。 参考文献： 1黄建章.许洋洋.我国民间金融的发展规范探讨J.经济研究，2009（3） 2徐旭海.发展与规范民间融资法律刍议J.浙江金融，2009（5） 3王莎莎.我国民间融资问题探析J.企业导报，2009（3）
