1、中国上市公司内部控制信息披露问题探讨【摘 要】内部控制信息披露的提高对提高上市公司内部控制信息透明度、提高市场效率、保护外部投资者利益有着重要意义。但目前我国上市公司内部控制信息披露动力不足、外部中介机构作用没有得到充分发挥。不仅不利于保护外部投资者的利益，提高上市公司的经营绩效，还会影响我国资本市场的建设和改革。因此，本文对上市公司内部控制信息披露问题简单探讨，在此基础上提出了推动我国内部控制信息披露水平提高的对策和建议。 【关键词】内部控制；信息披露；上市公司 一、引言 随着资本市场的迅速发展，上市公司的内部控制信息披露也越来越受到人们的关注。内部控制是上市公司治理机制的重要组成部分，而信
2、息披露则是资本市场信息产生的源泉，也是保护投资者利益的重要制度性基础。上市公司的内部控制信息披露质量高低关系到其公司治理机制的有效性以及外部投资者的切身利益。鉴于此，提高内部控制信息披露质量的举措势在必行，而我国社会主义市场经济的日益成熟也要求加强对上市公司内部控制的信息披露。 内部控制信息披露就是上市公司管理当局根据内部控制评价的标准对本公司内部控制的完整性、合理性和有效性定期进行评价，以报告的形式出具评价意见并提供给外部信息使用者的过程。简而言之，内部控制信息披露就是通过某种方式使企业利益相关者了解企业内部控制运行情况的过程。 信息披露是上市公司对外进行业绩报告的主要形式，内部控制信息披露
3、是其中的一个重要组成部分。通过内部控制信息披露，一方面可以提高管理层的内部控制意识，对企业经营管理目标的可行性，资产安全性，以及财务信息的真实性、完整性进行定期监督，以保证实现企业内部控制目标，促进管理当局不断的完善公司的内部控制；另一方面企业相关利益者可以了解企业内部控制有效性的相关信息，从而科学判断财务报告和企业经营业绩的真实性、可靠性，有助于利益相关者作出合理科学的投资决策。 二、我国上市公司内部控制信息披露现状及分析 现阶段我国上市公司自愿披露内部控制信息的动机不强，即使有些公司自愿披露内部控制信息，披露的内容也不完善，流于形式，并无实质性内容。信息使用者无法及时了解企业的内部控制建设
4、情况，不能满足信息使用者的需要。为了改变内部控制信息披露的现状，增强信号传递理论的作用，2010 年 4 月五部委联合发布的企业内部控制配套规范指引 ，连同此前发布的企业内部控制基本规范都对上市公司内部控制信息提出了强制性披露的要求，但是，内部控制信息的强制规定未得到有效实施。 1.上市公司管理当局对内部控制信息披露的作用认识不足 一些上市公司出于逆向选择和道德风险等原因不会主动向投资者提供完全、充分的内部控制信息。 Hermanson（1999）1采取问卷调查与数据统计结合进行研究，发现大多数报表使用者认可内部控制信息披露对公司业绩的改进有显著效果。2000 年，美国注册会计师 David.
5、M.wills 和 Susan.S.Lightle2两位博士对 100 家公司年度财务报告进行了分析，得出公司自愿披露内部控制报告的目的主要是以下几点：确保财务报告的可靠性、保证公司的安全性，保持经营业务和管理政策的一致性以及防止财务的欺诈、确保公司产品品质的健全。以此可以推断出管理层披露内部控制报告对公司经营有积极意义，通过披露内部控制报告，管理者可以使公司利益相关群体相信公司处于有效控制之下。 2.内部控制信息披露的成本影响 虽然内部控制信息披露质量的提高无疑会给公司带来额外的经济成本，详细披露内部控制信息意味着需要更多的了解、设计、实施和监督内部控制，但是，企业的发展是一个长期持续经营的
6、过程，不能仅仅将目光停留在短期阶段，对内部控制信息的强制性披露要求会促使管理者重视企业的内部控制，从而逐步完善企业的内部治理结构，从而提高公司的经营绩效。而且内部控制信息披露的提高还可以通过减少资本市场的信息不对称，获得外部投资者的青睐，降低公司对外融资的资本成本，进而能够改善公司的经营绩效，提升公司的整体价值。 对于整个社会而言，企业披露内部控制信息可以降低社会总成本。上市公司在年自愿披露内部控制信息，可以有效避免社会资源的浪费。此外内部控制信息披露的越详细，企业受到的社会公众监督越多，内部控制信息越真实，因内部控制失效而导致的舞弊及企业不能持续经营的损失就会越小，企业持续发展的可能性就越大
7、，有利于社会经济的发展。因此，企业的内部控制信息披露越详细，对整个社会而言其总体成本是降低的，符合成本效益原则。 三、改善我国上市公司内部控制信息披露的建议 针对目前我国上市公司信息披露存在的问题，本文提出以下建议： 1.优化公司内部治理结构，构建合理公司治理制衡机制 现阶段我国公司治理制衡机制并没有充分发挥作用。针对此现象，公司在优化股权结构同时，全面发挥独立董事的作用。此外，还应当重视并推进利益相关者参与公司治理，这里的利益相关者指包括各类中小股东、债权人、公司员工等，出于对自身利益的考虑，这些相关者会对公司经营运作进行监督，在一定程度上提升了内部控制信息披露水平。 2.相关部门应当加强对
8、内部控制信息披露的监管，建立良好的制度环境 五部委联合颁布的企业内部控制基本规范和企业内部控制配套规范指引 ，仅针对内部控制的建立、完善和披露方面做出了硬性要求，但并没有制定不按规范执行的处罚措施，导致上市公司完全按照规定披露内控信息的动机不足，不利于实现国家强制性披露内部控制信息的目的。因此，相关部门仍然需要进一歩加强对内部控制信息披露的监管，不断完善法律法规，为内部控制信息披露提供强良好的制度环境。 首先，相关部门应当制定相应的奖惩机制，促使管理层权衡违规行为的利弊，一旦惩罚措施强硬，考虑到违规造成的损失大于违规带来的收益，管理层就会放弃违规行为，从源头上保证了内部控制信息披露的质量。其次
9、，还需要健全诉讼赔偿机制，合理保证信息使用者的合法权益，从而保证内部控制信息披露质量。最后，还应当对内部控制信息披露格式和内容进行统一规范，以方便信息使用者查阅。 3.明确内部控制信息披露的中介监管 会计师事务所作为独立的外部监管机构，对于上市公司内部控制的建设和内部控制信息的披露起着重要的社会监督作用，是对政府监督的一种有力补充，也是对公司内部审计监督的一种有力保障。 参考文献： 1Hermanson，HM.An Analysis of the Demand for Reporting on Internal ControlJ.Accounting Horizons，1999（3）. 2Da
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