1、合作网络范式下集团式企业财务控制研究一、引言 全球经济放缓引发了近几年的并购潮，国内并购和海外并购的企业数量越来越多，不少企业尝试跨行业跨国家经营，形成了我国现代集团式企业规模化经营。我国集团式企业数量还在不断增加，特别是在经济较为发达的长三角和珠三角地区，大中型企业快速发展的同时不断并购同行业的对手扩大经营规模，或者通过收购进入新兴产业。为了增强分子公司和母公司之间的资源共享，整合利用网络资源获得高绩效优势，多数的集团式企业在母公司和分子公司之间启动以合作为导向的 ERP 计划及信息化建设，但是高效的信息合作平台为集团式企业的财务控制提出了新的挑战，合作网络环境下的企业财务控制程序更加复杂，
2、企业财务信息的真实性和完整性更加难以保证。如何在合作网络中获得信息共享的同时，保证集团式企业财务得到合理控制成为新的研究热点。 二、集团式企业财务控制存在的问题 当前我国企业的成长速度远远超过了欧美等发达国家的企业。集团式企业通过建立合作共赢为特点的企业网络组织整合竞争资源降低经营风险，促进核心技术创新以应对市场层出不穷的多样化和个性化需求。但是，在合作网络环境下的企业财务控制面临着诸多有待解决的问题，主要有以下几个方面： （一）财务控制制度与控制程序的不完善 合作网络范式下的集团式企业内部各个组织的合作并不是自动实现的，需要企业在合作网络平台建设过程中不断整合业务流程，加强母公司与分子公司的
3、信息交换。企业的关键信息，特别是财务信息在流转过程中难免出现缺失或遗漏，形成的信息损失可能会影响到整个集团对财务状况的评估和判断结果。据针对长三角中型企业资金状况的调查结果显示，集团式企业的资金链紧张的一个主要原因就是金融危机爆发前后企业将从实业获得的利润或资金转移到投资回报率高的固定资产投资上，由于缺乏集团层面的严格的财务资金控制制度，集团式企业不断从实业套取资金进入地产投资等行业，造成了实业部分经营空心，从表面上看就是众多企业的资金链陷入紧张状况。由于缺乏有效的财务控制制度和严格的财务控制程序，集团式企业在经营过程中很容易受到片面不客观的信息的影响而做出错误的决策。 （二）财务人员的素质与
4、能力有待提高 集团式企业为获得最大限度的效率提升和市场变化应对应能，通常使用网络平台交换信息和保存数据，大量先进科技技术的使用使得企业员工素质和能力成为企业的竞争资源之一，特别是实施 ERP 的企业，会计人员的素质和能力成为 ERP 能否顺利实施并发展作用的关键因素。目前国内很多企业在实施 ERP 时面对的难题就是员工对于英文版的软件不熟悉，甚至无法完成简单的操作。即便是中文版的 ERP 系统，也存在员工对多个模块功能之间转换操作不熟悉等问题。因此，集团式企业财务人员的素质和能力对规模不断扩大、业务范围不断扩展的集团式企业合作网络的搭建，以及财务控制制度能否有效贯彻执行起到了决定性的作用。 （
5、三）企业盲目快速扩张 我国集团式企业为了追求发展速度，普遍倾向非专业相关多元化发展，导致企业发展过程中的经营风险和财务风险不断攀升。不少实业企业从少量资金投入固定资产投资到将大量资金从主业中抽出投入到固定资产投资行业，跨行业经营催生了大批的集团式企业，而在集团式企业快速扩张的背后，是企业对经营规模、成长速度和净利润的盲目追逐。企业若能在资金投入和收益过程及结果方面实施严格的财务监管和财务控制审批程序，就会避免由于银行抽贷而出现资金困难、倒闭或资产清算等困境。 综上所述，我国当前的集团式企业在非专业相关多元化经营的环境下，应当不断整合企业价值链，使各个分子公司通过合作网络平台加强竞争资源优势互补
6、，并且实施较为严格的财务控制制度，使企业财务控制程序能有效的降低企业的经营和财务风险。 三、研究设计 （一）研究假设 在我国的集团式企业文化中，普遍存在企业的战略决策和日常管理十分依赖少数经营者或管理团队的现象，由于缺乏关键的数据信息收集和整理经验，企业的管理决策常常依赖少数人的经验和感觉，因而企业的管理者的管理思想和领导作风、经理人团队的权责和对其职能的制约对企业财务控制有效性和效率性有重要的影响。故提出假设： 假设 1：集团式企业的核心管理者管理思想和能力、经理人团队的权责和对其职能的制约会影响企业财务控制有效性和效率性 操作性强的会计系统能帮助企业真实记录企业的经济业务，能够将企业的经营
7、活动记录在合理的会计期间，并为企业及时记录详细的业务交易过程。在集团式企业中，基于信息技术建立的会计软件加强了会计系统各模块的横向联系，并且通过财务报告客观反映企业的经营状况和会计信息。故提出假设： 假设 2：会计软件的实施和覆盖程度会影响集团式企业的财务控制有效性 集团式企业组织结构复杂，随着市场竞争加剧，集团式企业组织扁平化已经成为趋势。扁平化的组织结构能够增强集团式企业的市场应变能力，并且影响企业的财务控制力度的传导，能使企业的财务控制策略通过较少的层级传达到企业的各个部门。因此组织的结构对部门庞大的集团式企业的财务控制效果产生影响。故提出假设： 假设 3：集团式企业的组织结构会影响企业
8、的财务控制有效性 （二）样本选择与数据来源 本文选取具有代表性的股份制保险集团公司作为样本企业研究合作网络范式下企业内部财务控制问题。案例企业组织结构示意图如图 1 所示。 （三）变量定义 本文主要考察影响集团式企业财务内部控制有效性的主要因素，选取集团内各个分子公司季度预算执行情况作为因变量 y，选取案例企业管理者职能和及其约束机制 x1、会计软件使用覆盖率 x2、组织结构扁平化程度对比值 x3、会计从业人员素质和能力 x4、核心管理者或管理团队管理风格 x5 作为自变量。 （四）模型构建 本研究以计数模型作为研究模型，主要研究影响集团式企业财务预算控制的关键因素。模型的形式具体如下： yi
9、=？滋 i+xi？姿 （ i=1，2，N） （1） 其中，因变量 yi 表示各分子公司的季度预算和实际支出的差值，自变量 xi 表示影响预算控制有效性的关键因素，自变量系数？姿 是 1K维向量，随机变量误差项？滋 i 表示偶然误差系数变量。因变量 yi 服从泊松分布，公式如下： m（xi，？姿） =E（yi|xi，？姿）=exi？姿（2） 计数模型中给定 xi 时 yi 的密度函数可以用如下的公式表示： f（yi|xi，？姿）=（3） 根据计数模型分布特点、自变量和因变量的分布区间可以得到： var（yi|xi，？姿）=E（yi|xi，？姿）=exi？姿 （4） 模型系数 ？姿可以通过最小二乘
10、法估计得到： L（？姿）=yi1nm（xi，？姿）-m（xi，？姿）（5） 为了衡量模型的对模型检验应用采用最大似然估计模型的回归系数，公式如下： =（xit-xi）-1（xit-xi） （6） 本文样本企业 2009 年至 2011 年主要财务数据和相关数据是由上交所、深交所和东方财富网等收集得到，部分数据是跟踪调查案例企业所得。 四、集团式企业财务控制实证研究 （一）描述性分析 描述性统计分析结果如表 1 所示：从表 1 可以看出，本文研究数据的 Akaike info criterion 的值为 5.5462，研究所用模型通过了 Akaike 信息准则检验，说明本文建立的模型适合分析收集
11、到的调研数据。回归结果中 Mean dependent var 的计算结果为10.0008，S.D. dependent var 的值为 10.2213，说明样本企业各分子公司的年度预算和实际的企业经营收支相差的平均值在 10%左右。估计结果中 S.E. of regression 的值为 8.6106，说明本文设置的回归项可以较好的代表实际值。估计结果中 Sum squared resid 的值为 38.2926，说明采用最小二乘法估计出来的随机变量和随机误差对估计结果的影响较小，残差图如图 2 所示。 （二）模型分析 表 2 中常数项 ui 为 0.6277，表示随机误差对估计值的影响较小
12、。评估结果中变量 x2、变量 x4 和变量 x5 为负，表示这些变量越大则企业年终支出越接近年初预算。变量 x1 和变量 x3 为正，则表示这些变量越小，则企业年终的实际支出越接近年初预算。根据评估结果可以看出，管理者的职能划分明确并且有严格的约束机制能够增强预算管理有效性，会计软件的覆盖率越高并且会计从业人员能够通过会计软件监控预算执行情况则越容易执行预算事中管理，在预算执行过程中即时纠正和控制；组织层次越少则预算管理执行有效性越强，扁平化的组织结构方便预算执行管理，明确的指令式管理者风格的管理团队能够很好的财务控制，更能够贯彻企业的财务制度。 将表 2 中的系数带入计数模型中，可以得到回归
13、模型如下： y=0.6277+2.6826x1-0.1428x2 +3.4758x3-3.5123x4-2.1018x5（7） 从研究结果可以看出，集团式企业在面对庞大的组织结构和复杂的市场环境时，应当通过以下措施增强企业财务控制有效性：首先，企业应当执行强有力的财务控制程序，明确划分管理者职能并建立有效的约束机制以增强财务控制权责管理，管理者应当将财务控制权授权给各个部门并有各个部门承担财务控制结果，将部门考核与财务内部控制结果相联系，以增强财务控制的执行和监督。其次，增加会计软件的站点以增加会计软件的使用覆盖率。会计软件的使用可以帮助集团式企业内的分子公司较为便利的查看反映预算执行情况等数
14、据，并且增强会计人员的业务水平，使会计软件为各个分子公司提供更多准确真实的数据，为各分子公司的财务控制提供可靠的数据。最后，集团式企业应当增强各分子公司之间的竞争资源的整合，通过增强财务管理和控制能力整合企业资产和资源，提高资源利用率和获利能力，使集团式企业的大量资源和资产得到合理配置，为企业创造更多的利润空间和竞争力。 五、结论 集团式企业掌握了大量的资源和资金，强而有力的财务控制能够帮助企业对经营行为进行约束性管理，为企业实现战略目标变为现实的经营行为提供监督和促进作用。集团式企业应当通过建立财务制度、运用财务管理软件、完善内部审计等措施加强对分子公司的财务控制，使集团式企业的资金使用方向与企业战略目标保持一致，增强集团式企业竞争力。 参考文献： 1韩倩倩：基于合作网络的企业集团预算管理系统研究 ，山东大学 2010. 2索芳萍：浅谈企业财务内部控制制度设计 ， 财会研究2010 年第 3 期。 3潘爱玲、吴有红：基于网络范式的企业集团信息合作研究 ，山东大学学报 （哲学社会科学版）2010 年第 6 期。 4王丽敏、李凯、谭旭红：国有大型总分公司式企业集团财务控制评价及实证分析基于省级分公司问卷调研的研究 ， 财会通讯2010 年第 15 期。 （编辑 刘 姗）
