1、企业集团总部财务分析工作探索摘要：财务分析工作是企业财务管理的重要工具，越来越受到企业管理层的重视。但关于企业集团总部的财务分析工作却较少有研究。鉴于此，探索企业集团总部开展财务分析工作的主要内涵以及面临的挑战，以期为企业集团总部加强财务管理工作提供一定的借鉴。 关键词：企业集团；总部；财务分析 中图分类号：F275 文献标志码：A 文章编号：1000-8772（2013）12-0142-02 一、财务分析是企业财务管理的重要工具 1.财务分析的定义。企业财务分析是以企业财务数据、财务分析表以及与决策有关的各种财务信息为基础，采用专门的分析技术和方法，通过对企业偿债能力、盈利能力、营运能力状况
2、等的分析，评估企业现在或过去的财务状况及经营成果、对企业未来的状况及经营业绩进行最佳预测、为企业经营者作出正确决策提供准确的信息和依据。企业财务管理的方向和目标决定了具体财务分析工作的内容，财务管理范畴涵盖了财务分析，同时财务分析工作是实现企业财务管理目标的重要手段和之一。财务分析的主要方法。财务分析的方法有很多种，主要包括趋势分析法、比率分析法、因素分析法。 2.财务分析对企业管理的意义。财务分析对企业财务管理的主要意义有四个方面，一是有助于企业管理层了解企业现在和过去一段时间的财务状况及经营成果；二是有助于企业管理层发现公司经营管理中现存的或潜在的风险；三是有助于企业管理层了解企业未来的状
3、况及经营业绩；四是为企业管理层作近期或长远的经营决策提供必要的财务数据和信息支持。随着企业管理层对财务信息重视程度的不断加深、财务分析工作内涵的不断衍生、财务分析手段的不断丰富，财务分析对企业管理的意义越来越重要。 二、对企业集团总部财务分析工作的研究较为局限 1.企业集团的定义。企业集团，指的是由若干具有独立法人地位的企业在统一管理基础上组成的经济联合体。一般包括协作型联合企业集团和从属型联合企业集团。本文中提到的企业集团主要是从属型联合企业集团，有以下三个特点：一是集团中存在一个母公司和不同形式的子公司；二是集团内存在不同形态的公司组织；三是集团内的部分子公司已初步具备企业集团的特点。 2
4、.财务分析工作与财务分析的关系。财务分析工作涵盖财务分析，但财务分析只是财务分析工作的一部分。除了完成财务分析之外，财务分析工作还包括制定与财务分析有关的制度、建立对财务分析的评价标准、搭建内部关于财务分析交流的资源共享平台、提升财务分析人员的专业能力等多方面综合型的工作。 3.企业集团总部财务分析工作的研究现状。近 30 年来，财务分析作为财务管理的重要内容之一，越来越受到重视，关于财务分析技术的理论研究也得到了快速发展。但目前对企业集团总部财务分析的研究偏重于财务分析工具的使用、财务分析方法的选择，较少涉及到企业总部如何开展财务分析工作，即做好集团总部财务分析工作的顶层设计、提高集团内各子
5、公司财务分析的水平等。本文主要结合财务分析工作实践阐述集团总部开展财务分析工作的主要内容、重要内容以及面临的挑战。 三、企业集团总部财务分析工作的基本内涵 1.确立集团总部开展财务分析工作的定位和基本思路 法乎其上，得乎其中。企业集团总部开展财务分析工作，首先要确立财务分析工作的基本定位，并确定财务分析工作开展的基本思路。集团总部财务分析工作的基本定位主要有两点：一是实现集团总部综合管理职能和集团财务管理职能的重要工具，二是实现集团财务管理目标的重要途径。基于这两点定位，集团总部财务分析工作的思路可以从以下三个方面着手考虑。 （1）如何实现总部管理职能。企业向集团化发展的过程中，企业管理层对集
6、团总部的职能有战略上的考虑和要求，一般而言，集团总部对各级子公司要加强垂直管理和控制力度，因此更加看重母公司对子公司的控制力度、子公司之间的协同发展、子公司之间的关联交易等。集团总部财务分析工作要促进集团总部职能的实现。 （2）如何实现集团财务管理目标。集团财务管理一方面要保证总部管理职能在财务上的落地，建立一体化财务组织，健全财务管控体系，保证集团财务资源运行有序可控；另一方面要建立面向业务、创造价值的财务管理模式，致力于成为业务的“最佳合作伙伴” ，实现集团财务管理的价值最大化，即成为公司经营的价值伙伴。以树立实施战略和支撑决策为导向，并且要建立以权责清晰、管控有效为特征的财务治理结构。
7、（3）如何适应集团财务管理工作的特点。集团财务管理工作与一般企业财务管理工作关注的角度有所不同。总体来说，集团总部财务管理更关注框架、制度、内部控制、系统内培训、政府关系、监督和指导。如对于预算管理，集团总部更关注切块的预算管理；如对于资金管理，集团总部更关注资金管理的政策及指导，而不是具体操作细节，对于人才培养，集团总部更关注中高端财务管理人员的培训。 2.制定集团总部开展财务分析工作的相关制度 没有规矩，不成方圆。集团总部的财务分析工作需要制度化和流程化。企业集团总部建立财务分析的制度或管理办法有以下三方面的作用：有利于从总部层面规划财务分析工作，做好顶层设计；通过制度复制的方式促进集团内
8、整体财务分析工作的提升；有利于增强工作可操作性，提高工作效率、降低工作误差。 一般而言，财务分析工作的制度主要包括以下几个方面：开展财务分析工作的主要目的；开展财务分析工作的主要依据；开展财务分析工作的适用对象；开展财务分析工作的职责分工；开展财务分析工作的主要内容；开展财务分析工作的主要方法；开展财务分析工作的主要流程；财务分析工作相关的考评要求；对财务分析工作资料的管理等。 依据制度的要求，对财务分析工作还可能需要制定相关工作细则、绘制工作流程图以及确立工作中的主要风险节点。 3.为集团管理层提供定期和专题的财务分析报告 （1）定期财务分析报告。定期财务报告是指向管理层定期报送的反应公司经
9、营成果和财务状况的报告，一般包括：分析公司当前财务状况和经营情况；对预算的执行情况；对公司经营发展趋势所带来的可能的问题风险提示等等。定期财务分析报告一般每月撰写，季度、半年度和年度的财务分析报告更为重要，内容也更为详细。 （2）专题财务分析报告。专题财务分析报告是指对影响公司发展的重大政策、环境变化以及具有重大转折意义或趋势性的事件和因素的分析。专题分析报告的选题关注国内外宏观环境的重大变化、国家财税政策的重大变化、公司未来发展战略、对公司可能产生重大影响的信息等。通常而言，集团管理层所关注的方向也是财务分析报告选题的重要方向。在一定程度上，财务分析报告的恰当选题也可以引导集团管理层从财务的
10、角度去看待公司的经营战略和政策方针。 集团总部为集团管理层提供高质量的定期和专题财务分析报告有着非常重要的意义，主要表现在：是集团管理层了解集团总体经营情况、财务状况的重要渠道；是集团管理层对集团未来经营情况、财务状况做出预判的重要基础；是集团管理层作出科学客观的投资、融资决策的重要支持依据；是集团管理层了解集团总部财务管理工作水平的重要窗口；是集团财务管理实现与经营业务的融合、共享的重要途径；是集团总部强化财务内部控制、防范重大财务风险的重要手段等。 4.构建系统内财务分析工作交流、研讨的专业平台，提升整体财务分析工作水平 众人同心，其利断金。企业集团建立一支专业高效、协同一致的财务分析团队
11、是实现财务分析工作职能、提升财务分析工作水平的基本保障。集团总部有责任也有条件为系统内的财务分析团队搭建一个相互交流、共同提高的平台。搭建系统内财务分析工作平台、建立财务分析工作交流和研讨通道是集团总部财务分析工作的重要职责，形式不一而足，但应致力于实现以下几方面功能：明确财务分析工作职能的重心放在为企业战略管理、经营决策和风险管控提供支持服务；强化系统内财务分析人员对业务单元的重视和熟悉；推广关于财务分析为企业经营决策提供支持的良好实践；提升系统内各单位财务分析工作的配合、协同能力；加强系统内各单位之间财务分析工作的共享与交流；鼓励财务分析人员在财务分析工作中拓宽思路、有所创新；通过交流平台
12、为集团发现财务管理人才等。 一般而言，集团总部可以通过以下几种方式搭建财务分析工作平台：建立系统内财务数据共享数据库；共同撰写专题财务分析报告；组织系统内财务分析工作调研；组织财务分析工作研讨会；举办优秀财务分析文章评比等。 四、集团总部开展财务分析工作对集团管理层的重要性和面临的挑战 1.集团总部财务分析工作是集团财务管理的重要内容，企业集团总部开展并不断提升财务分析工作水平对集团管理层有着重要的现实意义，主要表现在以下几个方面：通过对集团财务分析工作的总体筹划提高集团总部管理顶层设计水平，加强集团总部管控能力；通过集团财务分析制度建设丰富集团财务内控内容，提升集团财务内控管理水平；通过集团
13、财务分析报告掌握集团过往业绩、现存问题以及未来前景的信息，掌握集团可量化资源的管理现状，为经营决策获得重要信息支持；通过提升集团整体财务分析工作水平，使集团内各企业管理层受益，增强财务分析工作的合力。 2.集团组织结构处于不断的变革中。企业集团在不断发展的过程中，其组织形式及管理方式随着集团发展战略的需要可能会发生变化。财务分析工作需要去适应变化并相应调整工作思路和工作方法。 3.管理层对财务信息使用的要求越来越高。随着投资人、债权人等对企业集团经营的越来越多的关注，以及集团管理层不断参与集团化经营管理运作，集团管理层自身的财务知识和技能也在不断加强，对于财务信息所给予的支持力度的要求也越来越
14、高。 4.财务分析与业务的融合、共享能力。好的财务分析必须紧密结合业务经营，深入分析经营情况、企业资源配置效果以及经营风险，才能较好地发挥决策支持和管理推动作用。但在实际工作中，受到各方面资源的限制，如何能实现与业务的有效融合一直是财务分析工作需要面对的问题。 5.财务数据的分析口径的不断变化。集团管理层出于管理需要，所需要了解的财务信息与产权口径的财务信息不尽相同。系统内单位的管理归属发生变化，财务分析的口径需要相应发生变化，有时甚至需要追溯调整分析。这也给财务分析工作带来了一定的难度。 6.财务分析人员的配备和专业化培养渠道还不成熟。财务分析工作是一项较为专业化的工作，一名成熟的财务分析人
15、员既需要熟悉集团业务，又需要熟练掌握财务分析技术，因此需要较长时间的培养。但目前财务分析人员尚未作为专业人才来对待和培养，有些财务分析人员同时要兼任其他工作。在一定程度上，影响了财务分析工作水平的提升。 7.关于集团总部财务分析工作的理论研究还处于起步阶段。由于财务分析工作的实践性较强，目前学术界对集团总部财务分析工作尚未形成较为成熟的理论体系和研究。财务分析人员需要在实际工作中摸索完善，缺乏理论指导。 五、结束语 集团总部开展财务分析工作是集团化财务管理的重要内容，也是实现财务管理作为企业价值伙伴职能的重要渠道。财务分析工作水平的提升也面临着一些挑战。路漫漫其修远兮，财务工作者通过在实践中的不断探索和对相关理论的研究，财务分析工作在企业经营管理中的的价值将会进一步显现。
