1、无形资产开发支出资本化的经济后果研究摘要：本文以计算机软件上市公司为研究对象，讨论了企业会计准则第 6 号无形资产中将企业开发支出资本化的经济后果。研究结果表明，新准则实施后，软件企业无形资产规模在逐渐扩大，同时企业无形资产规模与经营业绩之间呈现同方向变化。这在一定程度上说明新无形资产准则有效地推动了计算机软件企业自主创新和改善企业经营业绩。 关键词：开发支出；资本化；经济后果 一、关于研发费用资本化的主要观点 关于研发费用资本化还是费用化，国内外准则制定机构看法各异。1999 年 7 月，国际会计准则委员会颁布的无形资产准则中规定，研究费用应在发生时计入当期成本，开发费用在同时满足若干条件的
2、情况下，可以作为资本性支出处理，递延至以后各期。 美国对研发费用会计处理做出的规定的是：研究与开发费用应在发生时计入当期损益。对于出售、出租或以其他方式上市的计算机软件研发支出，一旦技术可行性得以确立就应该确认为资产。 （财务会计准则第2 号公告、财务会计准则第 86 号公告）由此可知在美国会计准则中，除计算机软件研发支出外，其他研究与开发支出均作为费用确认。 我国对于无形资产开发费用会计处理的规定在 2006 年 2 月颁布的会计准则企业会计准则第 6 号无形资产中显示出更加趋同于国际会计准则的趋势，即将企业无形资产的开发区分为研究阶段和开发阶段：对于开发阶段的支出，同时满足若干条件的可以进
3、行资本处理，而研究阶段发生的支出则必须采取费用化处理的原则。自 2007 年起，国会计准则将研发费用全部费用化改为允许在满足一定条件下部分资本化、新无形资产准则的出台，目的在于推动高新技术企业开发新产品、新技术，进行可持续发展。 我国对于无形资产研发支出会计处理的新准则从 2007 年起实施至今，是否有效推动了企业技术升级、促进企业的自主创新，是否能够提高企业财务状况和业绩水平，都是会计界需要进行探讨的课题。而软件开发企业作为以提供计算机软件开发生产、系统集成、应用服务和其他相应技术服务为主营业务收入的高新技术企业，研发阶段的投入是其最大和最重要的投入。因此，下文中选取沪市软件开发类高新技术企
4、业为样本，着重于分析和讨论讨论无形资产开发支出资本化的经济后果。 二、实证分析 （一）样本的选取 本文的研究对象是沪市软件开发类上市公司，经过剔除缺乏 2005 年至 2010 年连续六年完整数据的企业以及 ST 企业，最后确定的样本为 15家上市公司。本文中所使用和分析的数据来自巨潮资讯网，用 EXCEL 软件进行加工整理后，得到以下数据并据此进行分析。 （二）新准则实施后软件企业开发支出及无形资产的变化情况 据统计，我国企业研发费用的投入占销售收入比重的平均值为1.38%，而发达国家高新技术企业的研究与开发费用则一般要占企业销售收入的 5%至 15%，相当于普通企业平均比例的 2 至 6
5、倍。因此从总体上看，世界先进企业对于高新技术研发的投入力度远远大于我国。我国关于无形资产研发支出可部分资本化的会计准则的出台，目的就在于鼓励企业加大研发活动的力度。我们知道会计准则具有经济后果，因此理论上自 2007 年新准则实施后，软件企业无形资产开发支出和相应的企业无形资产规模都会增加。本文拟从无形资产占资产比重、无形资产开发支出等指标来分析企业无形资产规模变化的趋势。 表 1 软件企业无形资产开发支出情况 从表 1 可知，2007 至 2010 年四年的实践中，披露开发支出项目的软件开发企业逐年增加，越来越多的公司开始积极披露该项的信息。在新准则的影响下，软件企业的开发支出逐年增加，这四
6、年中开发支出占无形资产的比重可以看出，开发支出正在逐渐成为无形资产项目的重要内容之一。 开发支出增加并资本化，会增加企业无形资产的规模。从 2005 年至2010 年无形资产总额的变化趋势可以看出，新准则对于软件企业无形资产的刺激很明显，2007 年无形资产总额同比增长 70.12%，而 2007 至2010 新准则实施后的四年中，整体样本的无形资产总额增长速度是非常快的。结合表 1 的数据，我们可以看出软件企业自主创新和技术升级确实在很大程度上受到了无形资产开发支出资本化的会计准则的推动。 表 2 无形资产占非流动资产和总资产的比重 从表 2 可以看出，新准则实施后，软件企业的无形资产规模不
7、断增加，企业无形资产占非流动资产和总资产的比重基本呈现出增长的趋势，我国企业正在越来越注重无形资产的开发和投入。但是，在资产总额中，企业的无形资产仍然仅占较小比例，2005-2010 年间的的比例均值仅为3.1%，这也无形资产目前仍不是我国软件企业资产的重要组成部分。 根据前面的数据，我们可以得出一个结论：新无形资产准则实施后，软件企业无形资产规模在逐渐扩大，而开发支出是无形资产规模增加的重要影响因素。 （三）新准则实施对软件企业经营成果的影响 根据前文的结论，我们知道开发支出资本化新准则正推动着企业自主创新和技术升级。而积极开发新产品、新技术，将使企业获得更高的市场竞争力。并且，由于开发支出
8、没有列入管理费用，这将进一步提高企业的经营业绩，为企业显示出更多的财富价值。下文中，将对样本企业新准则实施前后的营业收入和利润指标进行对比。 图 1 营业收入变化 从图 1 可以看出，2005 至 2010 年间，软件企业的营业收入呈逐年增加的趋势，尤其 2007 年和 2010 年增幅较大。结合前文的数据我们可以看出， 软件开发企业的营业收入与无形资产规模呈现同方向变动。 图 2 营业利润变化 从图 2 也可看出，2005-2010 年中企业净利润基本呈上升的趋势，其中 2007 年实现净利润总额是 2005 年净利润的超过 5 倍，增长速度达到高峰。而 2008 年净利润有小幅下降，分析主
9、要是受到金融危机的影响；2009 年增长趋势也较强。由此可知，信息技术企业企业净利润的变化与无形资产规模也呈现同向变化。 五、结论及建议 高新技术企业的发展和繁荣在我国国民经济长期、持续发展中起着举足轻重的作用。本文以 2005-2010 年间软件开发类高新技术企业为样本，验证了 2006 年关于无形资产研发之处会计处理的新准则促进了软件企业技术创新能力的提高。准则实施后的几年中，软件开发企业开发支出占无形资产的比重越来越大，无形资产的规模不断增加，并且给企业带来了更好的经济效益。这使得无形资产准则改革的有效性在议定程度上得到了证明。 另外，在实证中也发现部分企业没有按准则规定披露开发支出情况的现象。 企业会计准则第 6 号无形资产中规定，企业应在财务报表附注中披露计入当期损益和确认为无形资产的研发支出金额。应在“管理费用”科目下明细列示企业费用化的研发费用，应在“开发支出”科目下明细列示满足资本化条件的开发支出。但是，截至 2010 年，样本中的计算机软件上市公司在年报中列示开发支出仅有 7 家，尚不足样本总数的一半。显然，大部分计算机软件上市公司没有按照准则的规定对无形资产研发之处进行充分的披露。这也提醒了监管部门应加强对企业研发费用信息披露的管理和监控，确保上市公司按照新准则的规定披露信息，提高研发费用资本化信息的决策相关性。
