1、1商业银行的金融创新与风险内部控制探讨【摘要】金融创新已成为商业银行经营发展的重大战略，但金融创新是一把双刃剑，它在促进金融发展的同时，也会加大金融风险。商业银行如何在防范金融风险的状态下进行有效的金融创新，是目前商业银行致力研究的重要问题。本文对商业银行金融创新的动机、特点、成因和存在主要风险进行了分析，提出了建立银行风险内控机制的有效对策。【关键词】商业银行 金融创新 风险防范 内部控制 金融创新是一把双刃剑，使用的好有助于提高商业银行的市场竞争力、盈利能力和运行效率；否则将会加大金融风险，导致商业银行破产倒闭，甚至会引发严重的金融危机。美国源于次级贷的金融危机就是一个典型例证。因此，商业
2、银行在积极推进金融创新的同时，必须清醒认识金融创新所面临的潜在风险，并采取有针对性的有效措施加以内部控制。 一、金融创新的动机与特点 商业银行的金融创新是指商业银行为了提升自身竞争能力，构造竞争优势，实现可持续发展，在商业银行自身范围内所进行的一系列体制、手段方面的重置或革新行为。 （一）金融创新的动机 主要是采取新的措施或者动用新的手段，避开现行的金融制度限制，2从而摆脱面临的各种内部和外部制约。商业银行的内部制约是指传统的增长率、流动资产比率、资本率等管理指标；外部制约是指金融当局的各种管制和制约，以及金融市场上的一些约束。从根本上来说，商业银行进行金融创新的目的是吸引更多的客户资源，迅速
3、扩大自己的业务规模，提升商业银行的资本利用效率，以实现利润最大化。 （二）金融创新的特点 1.从产品创新向混合交叉创新发展。现阶段在我国的金融创新的羽翼下，以理财产品为代表的交叉性金融产品开始迅速增长。这种变化在为今后推进混业经营埋下伏笔的同时，亦可能埋下了风险的种子。银行与信托、信托与租赁、银行与保险、银行与证券之间联手打造的产品层出不穷。多数产品仍集中在不同金融机构之间代理业务及简单的混合产品开发等，这种交叉性金融业务涉及多种金融工具，体现金融机构和投资者之间复杂的权利义务关系，蕴藏着跨机构、跨市场的风险。 2.金融创新具有合作化和专业化的双重趋势。金融机构之间除签订战略合作协议，还有通过
4、金融控股公司来从股权层面上实现更为紧密的融合的合作与融合，企业与商业银行的合作与融合也在不断加深，很多大型企业都有自己的金融公司、结算中心。商业银行之间的合作也从股权投资，发展到共同开发产品和开展业务，以实现资金相互融通等，比如目前商业银行推出的受托理财计划等。同时，在强调机构间合作基础上，从市场专业化服务的考虑，一些专业服务于特定客户群体的商业银行的业务开始涌现。例如，银行、证券公司将数据、清算、个人理财等业务集中，成立业务中心，已经向公司化发展。商业银行特别是研发业3务外包的现象越来越活跃。 3.面向个人的创新金融产品创新需求与日俱增。随着我国市场经济的发展，人民已进入小康水平，个人投资服
5、务业务呈现出巨大的发展空间，面向个人的创新产品不断推出渗透至大众生活的方方面面，个性化的金融服务的需求越来越多样化：投资理财、消费支付、个人结算、置业、个人财务金融规划等；人们迫切需要那些能使个人资产增值的投资产品，商业银行在个人创新金融产品的开发上，充分考虑了投资避险保值增值的功能，开发出不少信托产品、综合性理财产品。 4.停留在争夺客户资源的初级创新阶段。目前金融业的创新还基本停留在争夺市场份额上，是初级阶段的创新。其明显标志就是缺乏系统性和战略性，尚属于对成本风险收益未进行细致测算的模仿阶段。致使目前金融创新产生的收益虽然在增加，但还不足以对现有商业银行的利润结构产生实质性改变。商业银行
6、进行的金融创新主要来源于对海外产品简单、形式性的模仿。但由于其前期缺乏对市场的深入调研及成本收益测算，风险较大。例如，一些商业银行创新不是从利润、客户、市场出发，而是以抢占市场份额、提高知名度为主，就会导致创新的利润增长有限、金融技术含量低，且易于被交易对手模仿。 二、金融创新风险的成因及表现 （一）金融风险的成因 1.金融创新行为带来的通胀效应。主要是因为金融创新行为会导致货币供应主体的扩大，使货币供应量增加，银行理财业务爆发式的迅速发展，这部分理财产品也可以很方便地转化为货币进而转化为交易媒介，4使其存款转化为另外一种流动性资产，增加了调控宏观流动性的难度。 2.金融创新行为增加了金融体系
7、的不稳定性。金融创新给金融体系的结构、功能及其制度安排带来巨大改变，商业银行的金融创新行为往往使得金融机构间交往越来越密切，表现出以资金为基础的伙伴关系，这样任何一个部门出问题都会波及伙伴，产生“多米诺骨牌”效应。使得“伙伴效应”风险加大，将给整个金融体系带来较大的不稳定性。 3.金融创新行为加大了监管难度。随着商业银行金融创新产品的而不断推出，使得金融监管领域扩大，监管对象逐步增加到那些业务性质与银行类似的准金融机构，如银行附属公司、银行持股公司、集体投资机构或贷款协会所开展的准银行业务等。 （二）商业银行金融创新风险主要有如下几种类型 1.设计风险。即在金融创新设计过程中的各种不确定性致使
8、金融创新措施未能如期出台，甚至流产的可能性。设计风险除了造成设计阶段成本浪费之外，同时也有可能导致商业银行失去时机和占据主动的机会。2.信用风险。信用风险又称履约风险，金融创新打破了原有的信用体系，在一些场外交易中，由于缺乏有力的监管，会出现交易者不能履约的情况。发生违约时，债权人或银行必将因为未能得到预期的收益而承担财务上的损失。 3.流动性风险。金融创新步伐的加快在一定程度上造成了银行对金融市场的依赖度提高，进而导致了流动性风险特征的转变。目前，商业银行流动性风险已经广泛涉及到理财产品兑付、同业拆借和债券市场卖5出回购等业务。 4.操作风险。由于内部控制系统或清算系统失灵以及内部人员失误、
9、欺诈而导致的风险。这种风险可能是由于监管体系的不完善，或是电脑系统故障，导致工作或技术流程出现问题。 5.经营风险。经营风险是由于金融创新的复杂性，金融机构在交易过程中而出现的判断错误、结算错误、交割错误、记账错误以及合约错误所造成损失的可能性。 6.投机风险。金融市场的盲从和投机，使得金融资产价格严重偏离价值，形成资产泡沫，当泡沫膨胀和过度投机达到一定程度时，泡沫必然破灭导致价格狂跌，引起金融动荡。 7.伙伴风险。伙伴风险是由于金融市场的参与者之间的伙伴关系而导致的风险。这种“伙伴关系”的金融体系中任何一个伙伴或环节在创新过程中的出错都可能波及整个金融体系，具有连续反应和波及整个系统的效应。
10、 三、建立有效的风险内控机制 商业银行多年来的实践证明，仅仅依靠政府监管部门的保护和约束并不能保证商业银行的健康发展。无论外部监管多强大，如果没有银行内部控制配合，依然存在巨大的风险。商业银行的内部控制是实施有效监管的前提和基础，我国商业银行风险内部控制应从以下几方面入手： （一）组建高效的金融风险内控机构和科学的考评授权机制，形成良好的管理监督和控制文化 一是健全的组织结构、成立董事会和监事会。董事会应是商业银行金融创新风险内部控制系统的核心，对金融创新风险内部控制负有最终6责任；监事会负责监督高级管理层履行金融创新风险内部控制职责，有权要求其纠正过度利用金融创新工具而损害商业银行利益的行为
11、；高级管理层负责建立识别、计量、监测并控制金融风险的程序和措施，对金融风险内部控制体系的充分性与有效性进行监测和评估。二是实施严格的新产品研发和审批手续。要健全产品政策和业务流程。坚持制度先行原则，以完善的流程管控为保障，在统一风险政策底线下开展业务创新，有效平衡风险收益。三是做好金融创新的事后续评价和持续改进。 （二）加强商业银行资本充足性管理，控制高杠杆风险，实施有效的风险识别与评估 资本金是商业银行抵御金融风险的最后一道防线，资本充足性管制，有利于防止商业银行不顾自身实力，盲目扩张。充足的资本是商业银行预防各种风险、维持公众信心的基础，资本充足性管理要根据商业银行经营的金融创新业务类型与
12、风险状态来制定资本充足性标准。董事会承担商业银行资本充足率管理的最终责任，负责确定资本充足率管理目标，审定风险承担能力，确保商业银行在测算、衡量资本与业务发展匹配状况的基础上，制定合理的业务发展计划。高级管理层应负责资本充足率管理的实施工作，完善市场风险和信用风险的识别、计量和报告程序，定期评估资本充足率水平，充分利用现代计算机技术，借助数据仓库等信息处理系统建立起监测，并且进行连续评价，以便掌握风险的变化。保障银行的适度资本充足率，避免商业银行过度追求利润而超杠杆化运作，使管理层能够识别不利影响。 （三）建立内部审计监督和风险限额管理制度，保证内部审计效果 7商业银行的内部审计是通过评价和审
13、查金融创新经营活动及内部控制的合法性、真实性和有效性来促进商业银行战略目标的实现。针对加强商业银行风险管理的需要，作为内部审计部门应将审计方法由传统的合规性审计向以加强风险管理为目标的风险导向审计转变。商业银行内部审计部门应当定期对金融创新市场风险管理体系各个组成部分和环节的可靠、准确、充实和有效性进行独立的评价和审查，其内部审计报告应当直接提交于董事会，由董事会督促高级管理者对内部审计所发现的金融创新问题提出改进方案并采取改进措施。当商业银行发行对市场风险水平有重大影响的金融创新产品时，应及时扩大内部审计的范围和增加内部审计的频次，从而保证内部审计的效果。 参考文献 1贾清显，陈妍.商业银行金融创新与金融风险内部控制基于雷曼的案例分析J.生产力研究 2010， （3）. 2李隽.对我国商业银行金融创新风险防范的分析与探讨J.时代金融 2012， （23）. 3阮银兰.银行业金融创新效应分析及其风险防范J.上海金融，2012， （4）. 作者简介：葛尧（1991-） ，男，上海人，就读于东华理工大学经济与管理学院。
