1、本科毕业论文（20_届）碳资产估值纳入企业报告的可行性分析所在学院专业班级会计学学生姓名学号指导教师职称完成日期年月碳资产估值纳入企业报告的可行性分析I目录摘要关键词ABSTRACTKEYWORDS1碳资产简介211碳资产的定义2111资产的定义和特征2112碳资产的定义212碳资产的相关内涵3121碳资产的财务特征3122碳资产的产生机制32碳资产估值纳入企业报告的现实分析321碳资产估值纳入企业报告的意义322碳资产估值纳入企业报告的困境43碳资产估值纳入企业报告的可行性分析431碳资产估值纳入企业报告的作用432碳资产估值纳入企业报告的实践54碳资产估值纳入企业报告的处理方法641温室气
2、体的量化6411基准线及边界范围的确定6412温室气体的量化步骤742碳资产的会计核算8421碳资产的会计确认8422碳资产的会计计量843碳资产估值纳入企业报告的方法8431纳入传统财务报表的方法9432纳入社会责任和可持续发展报告的方法95碳资产估值纳入企业报告的影响分析951对资产负债表的影响1052对利润表的影响1053对现金流量表的影响1054对企业业绩的影响116小结碳资产估值纳入企业报告的对策建议11参考文献12致谢错误未定义书签。摘要低碳已成为全球的话题，越来越多的行业和企业参与到碳市场的交易中。虽然现在已经有越来越多的公司开始主动披露企业的社会责任和可持续发展报告，但是由于没
3、有一个衡量和报告环境、社会影响的全球标准，这些公司的报告就相关性和质量而言，存在千差万别，所以本文主要从企业财务报告的角度阐述了碳资产的定义、产生机制和估值，通过将碳资产估值纳入企业报告目前存在的缺点，以及因此对国内外企业产生的影响这些方面进行将碳资产估值纳入企业报告的可行性分析。关键词碳资产；估值；可行性分析。ABSTRACTTHELOWCARBONHASBECOMEAGLOBALTOPIC,MOREANDMOREINDUSTRIESANDENTERPRISESPARTICIPATEINTHECARBONMARKETTRANSACTIONSALTHOUGHMOREANDMORECOMPANI
4、ESHAVEBEGUNINITIATIVETODISCLOSECORPORATESOCIALRESPONSIBILITYANDSUSTAINABLEDEVELOPMENTREPORT,BUTTHEABSENCEOFAMEASUREANDREPORTENVIRONMENTALANDSOCIALIMPACTOFTHEGLOBALSTANDARDS,THESECOMPANIESREPORTONTHERELEVANCEANDQUALITYISVERYDIFFERENT,SO,THISARTICLEELABORATESTHEDEFINITIONOFCARBONASSETS,MECHANISM,ANDTH
5、EVALUATIONOFASSETSMAINLYFROMTHEPERSPECTIVEOFCORPORATEFINANCIALREPORTINGINADDITION,THISARTICLEANALYZESTHEDISADVANTAGESOFTAKINGTHEVALUATIONOFCARBONASSETSINTOTHECORPORATEREPORTING,ANDTHEREFORETHEIMPACTOFTHEDOMESTICANDFOREIGNENTERPRISESSOFINALLYTHISARTICLEANALYZESTHEFEASIBILITYOFTAKINGTHEVALUATIONOFCARB
6、ONASSETSINTOTHECORPORATEREPORTINGFROMTHESEASPECTSKEYWORDSCARBONASSETS；VALUATE；FEASIBILITY碳资产估值纳入企业报告的可行性分析21碳资产简介11碳资产的定义在全球低碳经济的迅速发展下，碳交易活动也越来越频繁，由此产生碳资产的企业也越来越多。但由于缺乏一个统一的碳资产的定义，大多数企业对于正确确认本企业的碳资产没有一个统一的标准，进而影响其在财务报表上的正确体现。因此，对碳资产进行正确定义从而来正确区分碳资产与其他资产是将碳资产估值纳入企业报告的进行可行性分析的最基本条件。本节主要借鉴资产的定义和特征，结合国内
7、外相关理论的研究，从而对碳资产的定义进行分析与概括，以正确区分碳资产与其他资产。111资产的定义和特征根据2007年财政部新颁布的企业会计准则，由企业过去的交易或者事项形成的、预期会给企业带来经济利益，并且由企业拥有或者控制的资源，才能被称之为资产。它包括货币资金、应收及预收款项、交易性金融资产、存货、长期股权投资、固定资产及投资性房地产、无形资产及其他资产。根据定义，资产必须具备以下三个方面的特征首先，会预期带来经济利益如果某一个项目预期不能给企业带来经济利益，就不能将其确认为企业的资产，如果前期已经确认为资产的项目，但是再也不能为企业带来经济利益，也不能将其确认为企业的资产。其次，应该为企
8、业拥有或者控制的资源所有权是在对资产进行判断是否存在时，通常所要考虑的首要因素，但也存在着一些特殊情况，就是企业对某一项资产并不享有其所有权，但同样有证据表明企业控制着这些资产，并且能从这些资产中获取经济利益。最后，必须是因为过去的事项或者交易形成的该交易或者事项必须是已经发生的，由企业预期的不能形成资产。图111资产的特征112碳资产的定义根据现有对资产的定义和特征，结合借鉴国内外各种对碳资产的定义，笔者对碳资产作了以下的相关定义。碳资产，是指以京都议定书等一系列国际公约对二氧化碳排放的限制下，企业拥有和控制的碳排放权可以在国际和国内碳交易市场进行交易，因此可以预期为企业带来相应的利益或同时
9、形成企业相应的义务。中华人民共和国财政部企业会计准则基本准则S中华人民共和国财政部企业会计制度S资产预期会给企业带来经济利益为企业拥有或控制的资源由企业过去的交易或事项形成碳资产估值纳入企业报告的可行性分析3碳排放权（温室气体排放权），是指按照京都议定书，每个作为缔约方的发达国家都拥有一定数量的温室气体排放限额。12碳资产的相关内涵碳资产是资产的一种，满足所有资产的共性，但由于其是一种新兴的资产，具有其独树一帜的特点和内涵。121碳资产的财务特征碳资产财务特征具有特殊性首先是一个企业额外获得所形成的资产，不仅可以用来出售，同时还具有应有的可储备性；其次碳资产在不同的碳交易市场具有不同的价值，而
10、且每年呈上涨的趋势；最后，碳资产具有独特的交换机制。122碳资产的产生机制排放贸易机制、联合履行机制和清洁发展机制这三个机制首次在1997年的京都议定书中被提出，并正式生效于2005年2月。在联合国气候变化框架下，这三种机制虽然都允许作为该公约缔约方的各国之间，可以进行减排单位的获得或转让，表现均较为灵活，但其具体的规则与重要性有不同之处。排放贸易机制（以下简称ET）,是指根据京都议定书设置的总体目标，其附件1所列国家的集体排放量在最初承诺期内（20082012）年比1990年水平降低5，同时参加的国家再在这个整体目标中分配各自不同的排放量。在保持排放总量不变的情况下，附件1所列国家之间可以转
11、让其分配排放量的一部分，也可以通过项目活动向其他成员国要求排放削减单位（ERUS）、经核证的排放削减额（CERS）以及重新安置单位（RMUS）。联合履行机制（以下简称JI），是指在“监督委员会”（SUPERVISORYCOMMITTEE）的监督下，参与该机制的附件1国家通过在其他附件1国家投资温室气体减排项目，从而获得该项目产生的“排放减少单位”（EMISSIONREDUCTIONUNIT，以下简称ERU）以抵充其超出额度的排放量。这一机制的设立主要是为解决全球各发达国家在碳减排成本之间存在的种种差异。清洁发展机制（CLEANDEVELOPMENTMECHANISM，以下简称CDM），它的核心
12、内容是指发达国家为遵守京都议定书规定的定量化限控和减排承诺，由其提供先进的科技和充足的资金，与发展中国家在其境内共同合作实施减排的项目，来获得经过公证的减排量。它既可以促进发达国家缔约方实现其遵守定量化限控和减排的承诺，又有利于发展中国家缔约方促进经济社会的可持续性发展，达到双赢的目的。2碳资产估值纳入企业报告的现实分析21碳资产估值纳入企业报告的意义如果碳资产估值确定被纳入企业报告，这对企业本身、其他的利益相关者以及整个社会具有深远的理论和现实意义。这主要体现在以下几个方面第一，完善企业的报告，提高企业报告的质量，帮助企业内外部利益相关者作出更明智的资源配置决策；碳资产估值纳入企业报告的可行
13、性分析4第二，有效利用了市场机制来引领促进全球低碳经济的发展；第三，对于上市公司来说，可以获得更多的资本溢价；第四，能够加强企业的碳资产管理，有助于提高企业赢利水平和提升企业竞争力；第五，能够将这部分碳资产拿出来交易、变现，或者利用这部分资产来进行融资；第六，促进新能源、可再生能源以及能效提高领域的企业成长；第七，大大提升项目企业的公共形象，获得无形的社会附加值；第八，有利于环保，有效控制二氧化碳等温室气体的排放。22碳资产估值纳入企业报告的困境虽然在低碳经济的全球化背景下，将碳资产估值纳入企业报告对企业、会计行业以及整个社会都具有深远的意义和重要的作用，但是由于这是一种新的现象与趋势，目前正
14、处于早期的尝试阶段，所以在目前的环境与条件下，实现这一目标还存在着准则、政策法规、交易机制等多方面不容忽视的问题与局限性。首先，从准则方面来说，主要表现在全球范围内公认会计准则缺位引起的碳资产的正确定义。要将碳资产估值纳入企业报告，对碳资产进行正确定义是基础。但是目前国内外对碳资产的定义还存在着很大的争论，并没有形成一致的看法，更没有一个权威机构或组织对其进行标准的定义。其次，从政策法规方面来说，主要表现在国际和各国国内两个方面。从国际上来说，在碳交易方面缺少一个统一的法规体系，因而造成不同国家和地区在进行“碳排放配额”或“核证减排量”交易时难以用一个统一的框架来进行标准化，对碳资产的量化造成
15、困难，从而影响碳资产的正确估值。从各国国内上来说，缺乏各国政府部门在相关法律法规上大力全面地支持。例如，相关税收政策的不完善，对企业CDM项目财务处理的规章规定的缺失。最后，从交易机制方面来说，现有的全球碳交易市场可以分为两部分，一个是发达国家之间的碳排放交易市场，另外一个就是发达国家与发展中国家之间的CDM机制，这两个机制都存在碳资产估值的难点。在这两个机制中，碳指标价格处于一种浮动状态，为企业成本和收益方面的核算带来难度，同时不容易客观公正地将其用财务上的成本、价值、费用的形式表现出来。另外CDM机制也存在这较大的局限性，一方面由于CDM收益是一个远期收益并同时存在着较大的风险，另一方面现
16、在的CDM机制尚不完善与稳定，目前可以进行估值的碳资产在京都议定书约定的2012年后也许不能再算资产或进行正确的估值。特别对于我国来说，目前只有涉及新能源、可再生能源以及能效提高等领域的极小部分企业存在碳资产。总之，虽然将碳资产估值纳入企业报告已取得进展，但非常多的仍然是早期阶段，有相当大的改进余地。由于没有统一的国际碳报告准则和国际会计标准，数据之间的可比性不高，现在只有一些行业的跨国公司和大的上市公司在披露一些有意义的碳信息，比如定量排放的趋势数据、与世界资源研究所温室气体排放量协议等，这一措施的可行还需要更多的非上市公司和更多的行业领域来积极加入。3碳资产估值纳入企业报告的可行性分析31
17、碳资产估值纳入企业报告的作用碳资产估值纳入企业报告的可行性分析5随着全球低碳经济的迅速发展，尤其是全球碳交易市场的逐步扩大，越来越多的国家与地区加入到碳交易中，也越来越多的企业拥有碳资产。合理管理碳资产，正确估值碳资产，并且有效地将碳资产纳入企业报告对企业、会计行业以及整个社会的发展具有重要的作用。首先，对于企业来说，一方面有利于本企业碳资产的管理，有利于提升财务报告质量，有利于资源的优化配置，从而有助于提高自身的赢利水平，加强自身的竞争力，特别对于上市公司来说，更有助于其获得更多的资本溢价，同时促进新能源、可再生能源以及能效提高领域等发展高新技术的企业的发展。另一方面，企业在财报上体现其碳资
18、产，有助于其提升公共形象，获得无形的社会附加值。其次，对于会计行业来说，将碳资产估值纳入企业报告，将气候变化对企业经营管理活动的影响体现在企业的财报上，有助于完善整个会计行业的会计准则和财务框架，有利于受到全球认可的会计可持续发展框架的建立及完善。最后，对于整个社会来说，减少二氧化碳等温室气体的排放量，减缓全球温室效应，有利于环境保护，通过市场机制来促进全球低碳经济的发展。32碳资产估值纳入企业报告的实践气候的变化刺激了一系列组织和企业研究和开展应对气候变化的项目，包括从非政府组织（NGO）到会计咨询机构，从财政资源管理处向咨询管理机构。近来最明显的一个趋势就是对于气候变化的财务报告。全球报告
19、倡议，在一定的可持续性报告黄金标准，包含对报告关于气候变化方向的相关信息。2006年10月，全球报告倡议组织推出了由于气候变化对财务报告指标的具体影响的报告框架。另外，2006年3月，ISO14064标准也被正式推出。它是ISO14065的补充，其目的是提高温室气体排放量量化、报告和核实的一致性，透明化和可信性。2009，英国的ACCA发布了一份报告，里边明确提出企业的会计人员应将气候变化反映到企业的会计确认、计量和报告上，报告称会计人员应该在自己的专业上，对全球气候变化承担相应的职责，低碳投资进行认真评估，并提出相应的可行性建议，帮碳交易的双方提供有效的咨询和建议，同时在将来，会计人员应该将
20、与碳排放有关的会计报表术语。2010年8月2日，新成立的国际组织国际综合报告委员会（IIRC）发起一个关于改革金融危机后国际企业报告制度的倡议，呼吁建立全球统一的会计准则，以规范未来企业在二氧化碳排放方面的相关财务报告，包括如何计量，如何监控，如何披露等。IIRC提出的此倡议不仅得到了雀巢、汇丰等全球知名公司、哈佛商学院、知名非营利集团，而且也获得了制定财务报告规则的国际会计准则委员会（以下简称IASB）和美国财务会计准则委员会（以下简称FASB）的支持。为规范有关碳排放的会计问题，积极响应IIRC的此倡议，IASB和FASB都出台了与其相关的处理草案或准则。随着气候变化和能源危机越来越严重，
21、虚无缥缈的二氧化碳也成为实实在在的碳资产，被体现在各公司的财报上。同时，除了财务报表，相信碳资产在公司社会责任报告和可持续发展报告的体现也将很快得以规范。另外，一些欧洲企业，由于欧盟碳排放交易这一体系的存在，已经逐步尝试把碳资产列入资产负债表。如斯道拉恩索集团（STORAENSO）作为芬兰的造纸巨头，它已经将一个有关碳排放指标的资产项目列入其资产负债表里的无形资产一栏。另外一家石油巨头公司BP公司，把其排污、钻井、炼油造成的污染处理以及用于购陈蕾嫣,张白玲碳排放会计研究述评J财会通讯,2010,28碳资产估值纳入企业报告的可行性分析6买碳排放指标的资金，用期货的形式表现其成本，虽然没有在资产负
22、债表中专门列明，但将其出现在财务披露中。另外一家石油巨头公司BP公司，把其排污、钻井、炼油造成的污染处理以及用于购买碳排放指标的资金，用期货的形式表现其成本，虽然没有在资产负债表中专门列明，但将其出现在财务披露中。4碳资产估值纳入企业报告的处理方法41温室气体的量化根据定义及相关内涵，碳资产主要是指碳排放量，因此对碳资产进行估值的基础与关键是对温室气体的量化。正确量化温室气体，有利于正确估值碳资产。411基准线及边界范围的确定马拉喀什协定对基准线作了清晰的界定，即“CDM项目活动的基准线是一种假设的情景，合理地代表在没有拟议的CDM项目活动时会出现的温室气体源人为排放量。”也就是说，在东道国现
23、有的国内各种条件下，温室气体最有可能出现的合理的排放水平，其中主要包括相关资源环境承受能力、经济技术发展水平，各种相关支持的政策法规等。通过与合理水平下制定的基准线进行对比，CDM项目所产生的减排量成本、效益可以进行直观地收集、测量、计算、核实以及正确评价。确定基准线是整个清洁发展机制项目活动中最具有挑战性的工作之一。某地的社会、经济状况都会对基准线的确定产生一定的影响，如果某一基准线的确定者还没有了解相关范围内的该项目对当地经济生活的影响程度，就很有可能对其的决策带来不可忽视的影响。这项工作非常重要，因为只有在基准线确定之后才可以评估项目预期的温室气体减排量。基准线可以分为单项目基准线和多项
24、目基准线，对于基准线的确定主要有三种方法见图211表211基准线方法分类基于比较的方法基于模拟的方法基于工艺的方法单项目基准线确定一个真实的项目用作参照模拟最有可能的被替代的情景多项目基准线行业/技术基准线自上而下基准线由表211可知，对于单项目基准线，主要有基于比较的方法和基于模拟的方法。这两个方法的区别在于,基于比较的方法是找一个已有的参照项目，根据该项目的碳排放量来核算企业CDM机制下的碳削减信用。它的特点是确定一个真实的项目用作参照，不需要企业自己进行模拟。这种基准线方法只适用于新建项目。但由于参考标准的选取带有很大的主观性，会导致后面的估值带有较大的偏差，这是该方法的局限性。相比于上
25、一种方法，基于模拟的方法所确定的项目是假设项目，并不存在于现实情况，而是根据现实的已知条件模拟出最有可能被替代出的情景。它既要模拟出所议项目的基准线状态，又要模拟出基准线的有效期。基于工艺的方法主要运用在多项目基准线的确定上，这一方法在一定程度上克服了单项目基准线方法上的主观性大客观性小、工作重复量大、信息需要量大、设置过程透明度朱谦全球温室气体减排的清洁发展机制研究以行政许可为中心D苏州苏州大学,2006碳资产估值纳入企业报告的可行性分析7低等一系列的缺点，它通常适用于那些容易测量并且产出简单或新建或采用单一技术的项目。确定完基准线后还需要确定边界范围。边界范围通常都包括营运和组织边界。营运
26、边界指根据企业的营运活动，将企业的碳排放分为直接排放、外购电力或蒸汽或热使用的间接排放和其他间接排放。而组织边界则是从企业的组织结构着手，不仅包括企业集团，也包括旗下子公司等其他各项享有权益的独立法人或非法人机构。412温室气体的量化步骤第一，温室气体活动强度数据搜集、整理和汇总首先应对企业该期发生的有关温室气体活动强度的各项数据进行收集，包括电费单据、各种用途车辆行驶的里程数、各种原料或燃料的使用单据以及废水操作测量数据等。然后进行进一步整理，去除重复计算的数据来源，并尽力查找可以用来进行数据比对的原始记录。对于某些存在于不同部门之间的温室气体活动强度的数据，在收集整理汇总的过程中，应对其存
27、在的差异性进行正确评估，并将评估后较为正确的数据作为代表。另外有一些的排放源虽然处于不同的活动，但因其可能有相同的设施，而导致的有关数据记录无法正确合理分开时，则其替代方案应选为合并记录的方式。第二，温室气体排放系数搜集、整理和汇总作为温室气体量化过程中及其重要的一个因素，温室气体排放系数是将每单位原料或燃料使用量折算成产生温室气体排放量的重要凭据。因为这一数据收集的重要性，正确识别并适当使用温室气体排放系数成为本阶段的首要工作，一般情况上来讲，所采用的排放系数应主要以当地或现场的数据记录为依据，此时应借鉴排放系数采集源。排放系数采集源主要是指IPCC推荐的默认值，不同国家的排放数据，以及其他
28、已有的温室气体排放数据库和已有的研究报告等。在一般的正常情况下，排放系数采集源可以分为下表中的四种常见形式。见表212。表212排放系数数据源类别来源内容IPCCIPCC清单指南IPCC优良作法指南推荐的默认值不同国家数据国家温室气体排放清单排放系数及其他参数已有温室气体排放系数库EDGAR、OLADE、USEPA、DTI、UKPIA、EMEPCORNAR排放系数已有成果专家研究成果和学术研究文献排放系数第三，温室气体排放量计算收集、整理、汇总温室气体的活动强度和排放系数数据后，最后进行温室气体的量化计算。根据京都议定书，温室气体共有包括二氧化碳在内的六种气体。这六种不同的温室气体有不同的温室
29、效应，特别是二氧化碳与其它五种气体的差异较大，所以需要使用全球暖化潜势（GLOBALWARMINGPOTENTIAL，以下简称为GWP）来调整这种差距，将其换算为实际的二氧化碳当量，具体的公式为实际二氧化碳当量特定气体排放量GWP，然后汇总完成整个计算。在这个量化计算中，应该注意各个单位之间的匹配，特别是活动强度及排放系数的单位。同时还要注意的是，不同的温室气体具有不同的GWP值，在各自换算成二氧化碳时要注意，引用错误就可能造成量化结果的千变万化。师华定,王占刚,高庆先,付加锋温室气体排放数据库系统设计与实现J中国环境监测,2010，26碳资产估值纳入企业报告的可行性分析842碳资产的会计核算
30、对碳资产进行正确的会计核算，是碳资产估值的重要方面，对接下来的将碳资产估值纳入企业报告的具体项目分析也具有重要作用。421碳资产的会计确认按照企业会计准则基本准则的规定，当碳资产同时满足以下两个条件时，应予以确认有关经济利益很可能流入企业同时其成本或价值能够可靠地计量。但笔者认为，根据碳资产的定义和其财务特征可知，碳资产是一种较为特殊的经济资源，在全球碳交易中和CDM机制下，根据京都议定书，其拥有具体产品的定价机制，但是其价值随企业自身权益主体的市场价格以外的因素变动而变动。对于不同的交易主体有不同的经济性质，我们应根据企业所持有的这一资产的不同目的来进行区别对待。借鉴现有理论对碳资产的会计计
31、量，笔者认为应分为以下两种情况第一，当企业获得碳资产是企业生产经营所必须的，用来满足自身生产经营需要，而并非用来销售的，这一部分的碳资产应被确认为无形资产。第二，当企业获得的碳资产并非自身生产经营必须，其持有的目的是为了在近期内销售，则这一部分的碳资产应确认为交易性金融资产。422碳资产的会计计量根据碳资产的确认，碳资产的会计计量也应分为以下两种情况。根据无形资产的账务处理，被确认为无形资产的碳资产的会计计量如下第一，碳资产的初始计量。碳资产应该按照成本进行初始计量碳资产初始成本合同规定的当年碳排放量购买单价当年的经核证的碳减排量（CERS,CERTIFIEDEMISSIONREDUCTION
32、S的简称）。第二，碳资产的期末计量。企业出售碳资产，应当将取得的价款与该碳资产的账面价值的差额计入当期损益。碳资产账面价值合同规定的当年的碳排放量购买单价当年的CERS根据交易性金融资产的账务处理，被确认为交易性金融资产的碳资产的会计计量如下第一，碳资产的初始计量。碳资产应该按照成本进行初始计量碳资产初始成本合同规定的当年碳排放量购买单价当年的经核证的碳减排量（CERS,CERTIFIEDEMISSIONREDUCTIONS的简称）。根据其公允价值，借记交易性金融资产碳资产，按其发生的交易费用，同时借记投资收益，并且贷记相关科目。第二，碳资产的期末计量。企业出售碳资产，应按实际收到的金额，借记
33、“银行存款”等，贷记本科目（成本），贷记或借记本科目（公允价值变动），差额计入“投资收益”。同时，将原计入该碳资产的公允价值转出，贷记或借记“投资收益”科目，并且借记或贷记“公允价值变动损益”科目，。43碳资产估值纳入企业报告的方法按照现有的公认会计原则（GAAP）,企业按期编制反映其财务业绩的报表。在现在大的社会经济环境下，仅仅体现经济效益的报表是不完善的，因此越来越多的企业开始把环境和社会方面的内容列入报表。所以，现今企业对外公布的报告不仅有财务报表，还开始主动披露社会责任和可持续发展报告。因此，要将碳资产估值纳入企业报告的方法也应该分为下杨继良,周学园碳排放成本的扩展价值分析J财会通讯,
34、2010,3碳资产估值纳入企业报告的可行性分析9述两种形式。431纳入传统财务报表的方法在传统的财务报表中体现企业碳资产的财务状况，同时在附注中增加碳资产信息。此时应根据碳资产不同的会计确认和会计计量，列示在资产负债表相应的项目中。被确认为无形资产的碳资产应列示在“无形资产”项目，被确认为交易性金融资产的碳资产则应该列示在“交易性金融资产”项目。在损益表中，将碳资产体现在收入、成本和费用上。另外，在附注中列示碳项目产品含碳比等相关碳资产的信息，披露低碳财务评价指标信息。见表431表431碳资产估值纳入传统财务报表的方法财务报表会计确认资产负债表利润表现金流量表报表附注被确认为无形资产无形资产其
35、他业务收入/其他业务成本/营业税金及附加/管理费用/销售费用/财务费用/资产减值损失销售（购买）商品、提供（接受）劳务收到的现金/相关的税费返还/支付的各项税费碳项目产品含碳比/低碳财务评价指标被确认为交易性金融资产交易性金融资产其他业务收入/其他业务成本/营业税金及附加/管理费用/销售费用/财务费用/资产减值损失/公允价值变动损益销售（购买）商品、提供（接受）劳务收到的现金/相关的税费返还/支付的各项税费碳项目产品含碳比/低碳财务评价指标432纳入社会责任和可持续发展报告的方法在企业的社会责任和可持续发展报告中，增列经济责任与业绩、社会责任与业绩、环境责任与业绩三个项目。将拥有或买卖碳资产所
36、产生的经济效益体现在经济责任与业务，将碳资产产生的社会效益填列到社会责任与业绩，将碳资产所产生的环境效益填列到环境责任与业绩。在这一报告中列示出该企业的碳排放量、碳减排量等相关信息，以便更好地反映企业的碳消耗量，体现企业的社会责任，提升企业的公众形象。见表432表432碳资产估值纳入社会责任和可持续发展报告的方法社会责任与可持续发展报告经济责任与业绩社会责任与业绩环境责任与业绩碳资产产生的效益经济效益社会效益环境效益5碳资产估值纳入企业报告的影响分析碳资产估值纳入企业报告的可行性分析1051对资产负债表的影响资产负债表是指反映企业在某一特定日期财务状况的静态会计报表，它是根据会计恒等式“资产负
37、债所有者权益”编制而成，分别提供资产、负债、和所有者权益各自的总额及其结构，根据这些数据，可以分析企业的资产结构、营运能力、偿债能力、保值增值和每股净资产等指标。根据资产负债表的填列方式，“无形资产”这一项目反映期末企业各项无形资产的可回收金额。综合前四章分析，在不同的条件下，碳资产有不同的会计确认和会计计量。被确认为无形资产的碳资产应列示在“无形资产”项目，被确认为交易性金融资产的碳资产应列示在“交易性金融资产”项目。将碳资产估值纳入资产负债表，无论是以“无形资产”的形式还是“交易性金融资产”的形式，都将会导致资产负债表中资产的变动，从而影响负债和所有者权益合计数的变动。使资产负债表更为完善
38、，更有利于报表使用者做出直观的分析。52对利润表的影响利润表（损益表）是反映企业一段时期内经营收支和经营成果的一张动态会计报表。企业转让出售碳资产所取得的收益应计入其他业务收入，期末再根据“其他业务收入”的发生额填列到利润表中的“营业收入”；企业买入碳资产时所发生的成本应计入到其他业务成本，期末将“其他业务成本”发生额填列到“营业成本”；企业出售或买入碳资产产生的相关税收应计入到“营业税金及附加”；企业对碳资产的管理所产生的费用应计入到“管理费用”，如对碳排放量的检测费用；企业在出售碳资产时所产生的费用应计入到“营业费用”；企业对碳资产的筹资费用应计入到“财务费用”；企业对碳资产计提的资产减值
39、准备所形成的损失应计入“资产减值损失”；企业拥有的碳资产公允价值改变形成的计入当期损益的损失和利得应计入到“公允价值变动损益”，期末将该科目发生额填列到“公允价值变动净收益”。将碳资产估值纳入企业利润表，将对该表的各个项目产生影响，使企业利润表更为充实，更有助于报表使用者分析和预测企业的活力能力，长期偿债能力，考核管理当局的营业业绩，合理地分配经营成果。53对现金流量表的影响现金流量表表明企业获得现金和现金等价物的能力。企业出售或购入碳资产应该属于经营活动。当企业出售碳资产时产生的现金流入应填列到“经营活动产生的现金流量”中的“销售商品、提供劳务收到的现金”，产生的相关税费返回应填列到“收到的
40、税费返回”；当企业购买碳资产时产生的现金流入应填列到“经营活动产生的现金流量”中的“购买商品、接受劳务收到的现金”，产生的相关税费应填列到“支付的各项税费”。企业将碳资产估值纳入现金流量表，提供企业在碳资产方面的现金流量信息，有利于报表使用者更为客观地了解企业的偿债能力、支付能力以及对外部的资金需求状况，更为准确地分析企业利润的质量，从而对企业的财务状况作出较为客观的判断，并正确预测企业未来的发展状况。张华,章文芳基础会计学M江苏江苏大学出版社，2008198206碳资产估值纳入企业报告的可行性分析1154对企业业绩的影响企业业绩可以通过不同的指标来衡量，但是其中最主要的一项衡量指标是企业的利
41、润。将碳资产估值纳入企业报告，最直观的表现是会使企业的资产增加。拥有碳资产的企业能够将这部分碳资产拿出来交易、变现，或者利用这部分资产来进行融资，可以增加企业的收入，提升企业的利润。同时，通过将碳资产估值纳入企业报告，主动披露企业的碳排放，有助于大大提升企业的公共形象，获得无形的社会附加值，无形之中增加企业的商誉，进而有利于增加企业的财富。对于上市公司来说，可以获得更多的资本溢价。这是因为虽然企业的财富增加，但由于会计的稳健原则以及会计计量的不确定性，根据2007年的新会计准则，自创的商誉不能够被确认。所以，因自创商誉使企业的所有者财务增加的部分并没有体现在所有者权益上。当新投资者要加入时，必
42、须投入更多的资本，从而补偿原有的投资者在这一方面的损失，所以其新投入的资本会超过按照投资比例所拥有的实收资本，进而产生溢价。所以，将碳资产估值纳入企业报告，有利于提升企业业绩，增强企业竞争力。6小结碳资产估值纳入企业报告的对策建议以上的分析论证了将碳资产估值纳入企业报告的可行性，并为其如何进行相关处理，提供了一条有效的解决途径。通过分析，可以发现，碳资产估值纳入企业报告的可行性主要建立在碳资产的正确定义、碳资产的正确估值以及应纳入企业报告的方法。为早日促进和真正实现将碳资产估值纳入企业报告，为那些正在尝试这一可行性的企业提供可行的借鉴，笔者为此提出以下五条建议。第一，完善全球的碳交易机制，建立
43、一个广泛的、具有权威性的财务框架或会计准则，来引导各企业对自己的碳资产进行正确地定义、估值和将其纳入其企业报告。第二，将CDM机制推广到其他行业，使更多的企业拥有碳资产，让更多的企业将碳资产体现在其财报上。第三，各国政府出台和完善相关的法律法规，支持和鼓励更多的企业将碳资产估值纳入企业报告。设立鼓励主动披露碳资产企业的专项资金，针对不同的行业和企业建立有效的机制和法规保障体系。第四，建立相关第三方机构进行检测和监督，保证企业碳资产估值的透明性、公平性和公正性。应建立完善的碳排放统计监测和管理体系，并且逐步建立区域温室气体排放标准和考核体系。第五，将本企业的碳资产不仅应该列示在财务报表的相应项目
44、上，同时要将其表现在企业的社会责任和可持续发展报告中，使碳资产更透明化。碳资产估值纳入企业报告的可行性分析12参考文献1鲍卫锋京都协定框架下清洁发展机制及案例研究J国际经济合作,2009,291942周志方,肖序国际碳会计的最新发展与启示J经济与管理,2009,113刑冀中国低碳之路怎么走J环境经济,2009,684张鹏CDM下我国碳减排放量的会计确认和计量J财会研究,2010,15樊纲,苏铭，曹静最终消费与碳减排责任的经济学分析J经济研究,2010,16王琴,曲建升,曾静静生存碳排放评估方法与指标体系研究J开发研究,2010,17杨继良,周学园碳排放成本的扩展价值分析J财会通讯,2010,3
45、8陈小重,徐琳清洁发展机制（CDM）对中国低碳经济发展的影响J云南财经大学学报社会科学版,2010,325289张巧良碳排放会计处理及信息披露差异化研究J当代财经,2010,410徐大丰我国碳排放结构的区域差异分析J江西社会科学,2010,411李慧明,杨娜低碳经济及碳排放评价方法探究J学术交流,2010,412时军,王艳龙低碳经济环境下的碳排放权确认和计量J重庆社会科学,2010,613李婷,李成武,何剑锋国际碳交易市场发展现状及我国碳交易市场展望J经济纵横,2010,7768014林益楷“真金白银“的碳资产财报让“碳足迹”更加透明化N中国能源报,2010,615付加锋,庄贵阳,高庆龙低碳经
46、济的概念辨识及评价指标体系构建J中国人口资源与环境,2010,816闫宗乐,侯军岐浅析中国低碳经济标准化J价值工程,2010,2217陈蕾嫣,张白玲碳排放会计研究述评J财会通讯,2010,2818谢怀筑,于李娜碳金融应对气候变化的金融创新N中国社会科学院研究生院学报,2010,175304019RACHELJACKSONCARBONACCOUNTINGTOOLITTLEORTOOLATERACCA200920BENIAMINJRICHARDSONCLIMATEFINANCEANDITSGOVERNANCEMOVINGTOALOWCARBONECONOMYTHROUGHSOCIALLYRESPONSIBLEFINANCINGJINTERNATIONALANDCOMPARATIVELAWQUARTERLY2009
