1、本科毕业设计论文届论文题目浙江省商业银行碳金融风险管理研究所在学院商学院专业班级金融学学生姓名学号指导教师职称完成日期年月日诚信声明我声明，所呈交的论文是本人在老师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。据我查证，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得或其他教育机构的学位或证书而使用过的材料。我承诺，论文中的所有内容均真实、可信。论文作者签名签名日期年月日授权声明学校有权保留送交论文的原件，允许论文被查阅和借阅，学校可以公布论文的全部或部分内容，可以影印、缩印或其他复制手段保存论文，学校必须严格按照授权对论文进行处理，不得超越授权对论文进
2、行任意处置。论文作者签名签名日期年月日I摘要目前，碳金融已在金融领域蓬勃发展，同样在商业银行中也扮演着一个重要的角色。然而，碳金融业务本身就具有高风险且收益不稳定的特点，如果风险得不到有效规避和管理，那将给我国的商业银行造成巨额的损失。由此可见碳风险管理显得尤为重要，因此本文对商业银行碳金融风险管理进行了研究。文中以浙江省为例，在探讨浙江省商业银行碳风险管理现状的基础上，从市场风险管理、法律风险管理、项目风险管理、信用风险管理、政策风险管理和操作风险管理这几个方面来阐述浙江省商业银行碳风险管理所存在的缺陷及其产生的原因。并针对这些缺陷提出相应的改善建议。关键词商业银行，碳金融，风险管理浙江省商
3、业银行碳金融风险管理研究IIABSTRACTCURRENTLY,CARBONFINANCEHASBEENBOOMINGINTHEFINANCIALSECTOR,ALSOINTHECOMMERCIALBANKSALSOPLAYANIMPORTANTROLEHOWEVER,THECARBONFINANCEBUSINESSITSELFHASAHIGHRISKANDRETURNCHARACTERISTICSOFINSTABILITY,IFNOTEFFECTIVELYAVOIDANDMANAGERISKSTHATCOMMERCIALBANKSINCHINAWILLRESULTINHUGELOSSESTH
4、ISSHOWSTHATCARBONRISKMANAGEMENTISPARTICULARLYIMPORTANT,THISARTICLEONFINANCIALRISKMANAGEMENTOFCOMMERCIALBANKSTOSTUDYTHECARBONTHISLITERATUREANALYSISMETHODSTOZHEJIANGPROVINCE,ZHEJIANGPROVINCE,TOEXPLORECARBONRISKMANAGEMENTINCOMMERCIALBANKSONTHEBASISOFMARKETRISKMANAGEMENT,LEGALRISKMANAGEMENT,PROJECTRISKM
5、ANAGEMENT,CREDITRISKMANAGEMENT,POLICIES,RISKMANAGEMENTANDOPERATIONALRISKMANAGEMENTTHESEFIVEAREASTOCOMMERCIALBANKSINZHEJIANGPROVINCE,DESCRIBEDTHESHORTCOMINGSOFCARBONRISKMANAGEMENTCORRESPONDINGTOTHESEDEFECTSMAKERECOMMENDATIONSFORIMPROVEMENTKEYWORDSCOMMERCIALBANKS,CARBONFINANCE,RISKMANAGEMENT目录摘要IABSTR
6、ACTII引言1一、浙江省商业银行碳金融风险管理发展的现状1（一）国内商业银行碳金融风险管理现状1（二）浙江省商业银行发展碳金融风险管理情况2二、碳风险管理缺陷及其产生的原因3（一）缺少统一的碳风险管理方式4（二）缺少一个完善的法律制度4（三）审批程序与信用评级不够完善5（四）碳环境不够稳定5（五）对碳风险管理认识不足6三、加强碳风险管理的措施6（一）拓展业务方式，统一风险管理方式7（二）健全法律法规，完善政策制度建设7（三）加大碳信贷投入力度，完善信用评级8（四）政府加强政策扶持力度9（五）树立碳风险管理观念9总结语10参考文献11致谢131引言碳金融的出现是世界经济历经工业化、信息化之后，
7、成为未来国家和企业竞争力之所在。商业银行是我国碳金融体系的主体，其开展碳金融业务有着促进经济发展，推动商业银行经营战略转型和树立良好的社会现象这三方面的积极意义。在我国金融结构仍以银行融资为主导的条件下，推动商业银行积极参与碳金融业务，既是应对国际金融竞争掌握碳金融话语权的需要，也是促进产业结构调整和支持低碳经济发展的必然选择。然而碳金融本身就属于高风险业务且其具有收益不稳定的特点，如果风险得不到有效规避和管理，那将给我国的商业银行造成巨额的损失。在此背景下有效避免碳金融风险的出现变得尤为重要。同样，碳金融给浙江省商业银行带来了机遇，也带来了风险，使其未来发展趋势很不稳定。面对这样的难题，风险
8、管理无疑是最重要的一环。然而这一重要环节还尚不完善，还有许多的不足之处。本文就此问题，以浙江为例展开了分析研究。首先结合国内外相关文献，从我国商业银行风险管理现状这一大背景谈起，然后就碳金融发展过程中所存在的风险管理缺陷以及其产生的原因进行分析，最后就其原因得出如何解决风险管理中所存在的问题。本文的最终目的就是期望对我国商业银行进行碳风险管理起到一定帮助，从而也助于我国经济更好的发展。一、浙江省商业银行碳金融风险管理发展的现状（一）国内商业银行碳金融风险管理现状“碳金融”的兴起源于国际气候政策的变化，准确地说是涉及两个具有重大意义的国际公约联合国气候变化框架公约和京都议定书。从理论上讲，碳金融
9、是指旨在减少温室气体排放的各种金融制度安排和金融交易活动，既包括碳排放权及其衍生品交易、低碳项目开发的投融资，也包括银行的绿色信贷以及其他相关金融中介活动。在中国，碳金融更多的是指依托清洁发展机制（CLEANDEVELOPMENTMECHANISM,CDM）而派生出来的金融活动。碳金融的出现和迅速发展，给各大商业银行带来了巨大的发展机会。然而，由于碳金融的风险具有隐蔽性和不可预测性，它主要依靠商业银行自身的管理，因此，商业银行风险管理比一般的风险管理难度更大。目前，我国各大商业银行的碳金融风险管理的基本状况是，国内的商业银行支持低碳经济发展，其碳金融业务虽处于起步阶段，但已取得一定进展，碳金融
10、业务也得浙江省商业银行碳金融风险管理研究2到拓展。在此期间，我国商业银行建立了支持低碳经济发展的信贷机制。通过对高耗能行业制定进入准则、限额管理与退出机制，确保信贷资源向低碳经济相关行业倾斜。在严控风险的前提下，对节能减排项目给予利率优惠。还有积极推行赤道原则。兴业银行从2006年起加入赤道原则，确立了项目融资的环境与社会最低标准，建立项目风险分类标准，健全环境风险管理体系。同时，商业银行随着碳金融业务的创新，其风险管理也有所创新。在CDM项目运作、人才队伍方面都具备一定竞争力和优势。但面对当今世界的经济状况，商业银行在处理碳金融风险时，还存在着许多的不足之处，有待加强。（二）浙江省商业银行发
11、展碳金融风险管理情况目前，“低碳”这一新名词被很多人所熟知，“低碳经济”随之也成了人们谈论的焦点。近年来，围绕碳排放权及其衍生品的交易和投资而开展的碳金融业务在国际上发展迅速。与此同时，绿色发展是我国“十二五”规划的重要方向，作为全球最大的减排国中国，在碳排放权交易和碳金融业务领域具有十分广阔的市场空间。浙江省作为全国发展碳金融的试点省份之一，自然有很大发展潜力。同样也面临了许多碳金融风险。1、浙江省各大商业银行注重碳金融的发展，开展碳金融业务，并实施了相应的碳金融风险管理措施。浙江省各大商业银行已经开始关注“低碳经济”给金融业带来的发展机遇。他们的金融杠杆已逐渐向低碳产业倾斜，为企业节能减排
12、提供了强有力的资金保障。浙江省平湖市金融部门的资金支持就加快了企业转型升级的步伐，也推动了企业节能技术、节能项目的有效实施。该市在2010年综合能耗13775万吨，其中重点企业综合能耗7439万吨标煤，同比下降126；全市范围内不含嘉兴港区和电厂万元工业增加值综合能耗下降60以上，全市单位GDP能源下降44以上。据不完全统计，2010年平湖市金融机构至少向企业投入4亿元贷款用于企业节能减排项目。然而，作为高风险行业的碳金融行业，只有在控制好风险的基础上才能有这显著成绩，而制定配套的风险管理体制与机制是其发展的强有力保证。对于国家产业政策鼓励发展的新能源、节能环保等战略性新兴产业，浙江省的相关金
13、融部门积极研发了适销对路的金融创新产品，同时也实施了相应的风险管理体系。这使得商业银行进一步优化了信贷管理制度和业务流程，加大了配套金融服务，为顺利完成本省“十一五”节能减排目标任务提供必要支持，也有效地防范了碳金融业务发展中所面临的风险。2、浙江省各大商业银行大力开拓碳金融业务领域，防范碳风险的发生。浙江省各大商业银行不满足于本省自己的碳金融业务，而是以长远的眼光来看待碳金融的发展，积极与其他省份的公司合作，以求扩大其碳金融业务，丰富了碳金融产品。工商3银行浙江省分行就是一个突出例子，它于2011年同北京天润新能投资有限公司以下简称“天润新能”正式签署了围绕碳排放权项目开展的金融市场业务合作
14、协议。这就标志着工商银行正式推出碳金融合约交易业务，它进一步丰富了该行商品类产品线，拓宽了产品与服务范围，提高了市场竞争力，也确立了该行在碳排放权市场的同业领先地位。更为重要的是，近年来工商银行浙江省分行坚持科学发展，努力打造资源节约型和环境友好型“绿色银行”，倡导绿色低碳经营，在降低自身运营成本的同时，有效推动节能降耗工作的开展，支持和促进了生态环境保护，同时也实施着科学合理的风险管理体系，规避了开展该工作时所产生的碳风险。从工商银行浙江省分行的突出表现可以领略到浙江省份的商业银行已面向全国开展碳金融业务，同时积极做好碳金融风险管理。总之，浙江省各大商业银行一方面应对气候变化需要改变传统经济
15、发展模式，构建低碳经济等新的社会经济发展框架；另一方面，发展碳金融带来的保证能源安全、减少空气污染、增加投资和就业机会等一系列协同效益，为浙江经济社会发展增加可持续性和竞争力，从而实现低碳繁荣。然而风险管理的欠缺将严重妨碍碳金融的发展，阻碍以上所述的经济效益。因此，浙江各大商业银行在发展碳金融的同时，也时刻在完善与创新其风险管理体制和机制，以求更早，更快，更准地规避碳金融发展过程中所产生的风险，使具有高风险的碳金融行业所存在的风险降到最低。二、碳风险管理缺陷及其产生的原因尽管我国碳金融业务有着广阔的发展前景和利润空间，但目前我国商业银行并没有广泛而深入地介入其中，开展的业务模式也相对单一。我国
16、浙江省就是一个典型的例子。在浙江良好的经济金融环境的吸引力下，多家大股份制商业银行几乎都是在第一时间在浙江成立了分行。近年来，这些股份制商业银行由于经营机制灵活，各项业务发展迅猛。股份制商业银行的产生和迅速发展逐渐地形成了一种“鲶鱼效应”，带来了竞争，促进了竞争性经营环境的形成。但从原则上来讲，浙江省的大部分商业银行发展碳金融缺乏对市场的深入调研，在一定程度上还源于当地政府监管部门的鼓励。因而也就不可避免地产生较大的风险。浙江省商业银行碳金融风险管理研究4风险管理涵盖了政策风险、市场风险、项目风险、法律风险等诸多领域。碳金融涉及环境、政治、经济、金融等诸多领域,因此风险极为复杂，风险管理存在许
17、多的不足。（一）缺少统一的碳风险管理方式碳金融的市场风险主要包括两层含义一是碳交易市场价格低于CERS合同协议价格，买方受损；二是碳交易市场价格高于CERS合同协议价格，卖方受损。目前，浙江省金融业还是保持分业经营、分业管理制度，银行、证券和保险基本分离，这使商业银行的碳金融业务被限制在一个狭窄的范围内，创新的空间受限制导致浙江地区的商业银行碳金融业务和产品创新不多。此外，国内还没有本土的碳交易市场，碳交易制度，碳交易场所和碳交易平台刚刚起步，即没有碳证券、碳基金、碳期货、碳掉期交易等类型的碳金融衍生产品，也没有科学合理的利益补偿机制。国际碳交易主要集中在部分国家和区域（欧盟）内部，统一的国际
18、市场尚未形成。虽然浙江从事碳金融交易的市场种类较多，既有场外交易市场，也有交易所；既有参加者自发形成的市场，也有政府管制产生的市场，但这些市场主要以地区为基础，在市场制度安排上差异较大，不同市场之间还不能直接进行跨市交易，碳金融市场处于高度分割状态。因此，商业银行参与碳金融业务的风险较大。总之，市场高度分割，缺乏统一的碳金融交易市场促成了市场风险，导致风险管理分散于各个部门和分支机构，体系化框架不够明晰，部门沟通不太畅通，很难形成一个统一的碳金融风险管理机制。总之，浙江各家银行都还未形成行之有效的碳金融风险管理机制。（二）缺少一个完善的法律制度由于浙江地区的商业银行自身能力有限，虽在碳金融方面
19、有所动作，但都没有深入到核心部分，缺乏对CDM相关专业知识及政策法规的深度了解，投资该领域项目的业务能力严重不足，不仅缺乏成熟的碳交易制度、碳交易场所和碳交易平台，更没有各种碳金融衍生品和碳金融创新产品以及科学合理的利益补偿机制，难与国际金融机构抗衡。同时，相关的法律机制虽在不断修订中，但仍有许多不足之处。比如，浙江省现行的大气污染防治法仍然呈现出以政府为主体，以污染企业为规制对象的单一化威权体制特征，其法律实施效果不佳，也不符合现代社会自我管制与和谐发展的要求。此外，CDM项目涉及国内外多个市场主体之间的业务关系，特别是与外国金融机构、CERS需求方的法律关系更涉及到法律适用、地域管辖等诸多
20、复杂问题，这使得商业银行面临了极大的法律风险，也将导致商业银行实施的风险管理机制无法可依，使得不法之徒有机可趁。5（三）审批程序与信用评级不够完善浙江省作为全国发达省份之一，投融资项目层出不穷，自然项目风险与信用风险也随之而来。这里提到的项目风险主要是工程建设风险,如项目是否按期建成投产、资源能否按预期产生等。与一般的投资项目相比，CDM项目必须履行国内、国际两套程序，经过多个机构审批和技术认证，一个项目从申请到批准最顺利也需要半年时间，复杂的审批程序带来高昂的交易成本和最终结果的不确定性。同时，工程建设项目是否按期建成投产，能否达到预期减排效果等，还需要在项目运行阶段根据实际情况对排放量进行
21、监测核实，由此导致的项目收入不确定性也会加大商业银行参与CDM金融业务的项目风险。此外，不同地区商业银行的贷款集中度普遍较高，浙江也不例外。到2011年3月末，农行浙江省分行营业部小企业法人贷款余额超70亿元，增速1363，比去年同期增3059。从贷款投向行业来看，批发零售业的投放贷款额占比达到了近40，占第一位，制造业贷款额25。其中，农行的小企业主打产品“简式贷”贷款余额超14亿元，增速达到106。然而商业银行对碳信贷不够重视，而导致对CDM项目的投入比重很小。正是由于这个原因，绝大部分商业银行还未有一个科学合理的风险管理体系，来规避在发放碳信贷时所产生的风险。因此，商业银行面对较高的信用
22、风险。这里商业银行所面临的信用风险主要是指债务人未能如期偿还其债务造成违约而给主体经营带来风险。然而，对于此类市场风险的管理过于简单、传统，在项目实施之前没有充分的数据来支持预测该项目将会带来的风险隐患，这就导致了商业银行无法及时准确地管理信用风险的产生。（四）碳环境不够稳定碳交易市场和碳金融的形成源于京都议定书设定的三种灵活合作机制，而气候危机的影响是全球范围的，随着经济技术发展和各国政治博弈的变化，京都议定书设定的合作机制或许会被其他国际规则所取代。根据京都议定书达成的共识,我国作为发展中国家在2012年之前暂时不需要承担减排义务,可以出售碳排放权，但2012年之后，一方面京都协议书是否续
23、签，内容有何变化一无所知；另一方面，中国是否保持非附件1国家，仍然具有这样的地位存在不确定性，这两方面直接关系到浙江地区商业银行碳金融业务发展模式和方向。它使得我浙江地区商业银行无法及时找到相应的风险管理措施。以及随着经济技术发展和政策意图变化，CERS的认定标准和程序也可能发生变化。由此可见，浙江地区的商业银行发展碳金融产生政治风险的主要原因是市场环境的不确定性，这就决定了商业银行实施风险管理措施的不确定，无法明浙江省商业银行碳金融风险管理研究6确产生风险各方的权责。（五）对碳风险管理认识不足商业银行加强操作风险管理,在管理之前,应对自己管理的对象有一个明确的认识,即应该知道要管理什么。然而
24、，碳交易和碳金融是随着国际碳交易市场的兴起而进入我国的，在我国发展传播的时间有限，因此，浙江省的各大商业银行对低碳经济能够带来的长期利润效益认识不足，如一部分银行业领导和员工对碳金融仍然停留在一知半解的阶段，对诸如清洁发展机制（CDM）和“碳金融”的价值、操作模式、项目开发、交易规则等很不熟悉,对有关碳金融的政策法规缺乏了解，对于碳金融在所蕴藏的商机认识不足，还未树立起一个碳风险管理观念，可想而知，浙江省的各大商业银行在发展碳金融时是面临着很大的操作风险。此外，商业银行操作模式比较简单落后，量化风险的技术还停留在风险量化的最初阶段，而关键的一些参数和计量模型，因为成本、技术等原因，还没有被浙江
25、省的大部分商业银行采用。面对高风险的碳金融，这必将导致操作风险的产生。此类事件在民生银行杭州分行就曾发生过，它曾为杭州某企业发放碳信贷百万元人民币，然而该企业的两幢房产早在2003年9月就被法院查封，分行碳信贷资产的安全受到严重威胁。于是分行组织相关人员多次与借款人、保证人联系，制订清收措施。经过各项艰苦努力的工作和与当事人谈判，终于在贷款到期前一天全额收回了该贷款的本息。此案例充分表明了科学的碳风险管理体制是尤为重要的。此外，正是由于浙江地区商业银行对于低碳经济和碳金融并不熟悉，面对服务专业性较强的碳金融，其相关的风险管理人才也很缺乏。当然这与部分浙江省商业银行的历史背景也有关系。它们最初是
26、由城市信用社合并而成的，员工并没有经过系统的培训，这在一定程度上制约了商业银行的发展和创新。现在，虽然专业人才在员工中所占比例不断增加，各城市银行也普遍对员工进行了系统的培训，但是这对于要求开展碳金融业务的商业银行来说还是远远不够的。三、加强碳风险管理措施中国银监会主席刘明康强调，商业银行银行要扮演好两个角色第一要成为低碳理念推广的“践行者”，第二要成为低碳经济的“创新者”。而商业银行要真正扮演好这两个角色，应该提高认识，从产品研发、信贷投向、风险管理以及人才培养等方面都需要引起高度重视。实践证明，先进的风险管理文化是银行风险管理体系的灵魂，只有将风险管理从高深的理论变为所有从业人员的自觉意识
27、和行为，风险管理体系才7能真正发挥作用。针对上述提到的碳风险管理缺陷，本文提出了以下几点建议。（一）拓展业务方式，统一风险管理方式低碳经济发展既拓宽了浙江地区商业银行的信贷范围和金融服务方式，也将进一步促进和推动商业银行的金融创新。具体来说，碳排放权交易类别分为两大类，一类是以欧盟排放交易体系为代表的基于配额的交易，通过温室气体排放配额交易市场进行；另一类是以清洁发展机制为代表的基本项目的交易，由买主向可证实减少温室气体排放的项目购买减排额。浙江地区商业银行的碳交易主要是后者。这对于只走“存款立行”之道的浙江地区的商业银行来说是一个机遇。因此，浙江省地区的商业银行应该加大以碳交易为核心的金融衍
28、生产品的创新力度，为企业碳交易提供投资理财、财务顾问、结构化融资、融资租赁等金融服务和碳交易资金账户管理、基金托管、交易咨询和标准规则咨询等业务。具体表现在中国银行浙江分行发行了挂钩碳排放交易的理财产品；兴业银行发行了低碳信用卡，并伟积极倡导绿色刷卡理念，还设置了“低碳乐活”购碳基金工商银行浙江分行推出了碳金融合约交易业务。同时，碳金融作为一项全新的业务，也要求商业银行自身创新业务运作模式、金融产品服务和风险管理方式。也要求运用投资银行工具，引导私募基金、投资公司等通过股权投资或者项目直接投资成为碳金融的重要参与者。在拓展业务的同时，也可根据碳金融业务以及业务参与者相互之间的联系来制定统一的风
29、险管理机制，完善风险管理结构以及明确各方面的权责，可以针对碳金融风险对症下药，及时有效地规避市场风险。举例来说，中国银行金华分行为浙江鹰鹏化工有限公司办理了国内首CDM清洁发展机制项目碳交易融资及配套掉期业务，总金额达298万美元。不仅使该公司能顺利完成与意大利、爱尔兰两家公司减排5600万吨温室气体项目合作，还有助于企业规避美元汇率风险。这个案例充分表明了以碳交易为核心的综合金融业务，在提高为企业融资效率的同时，在规避市场风险方面也有不错的表现。（二）健全法律法规，完善政策制度建设完善的法律法规、政策制度框架是碳金融健康发展的前提，尤其是浙江省这样的新兴碳交易市场，市场需要透明、长期、明确的
30、法律法规、政策制度来规范碳金融的发展。只有这样，银行和企业才有碳金融创新动力，才能制定相应的长期计划。一方面，加快推进浙江碳金融发展的相关法律、法规、行业准则、政策制度与国际接轨，可以借鉴外国的相关风险管理机制，在考虑本省的基本省情的基础下，提高风险管理机制的可行性。另一方面，省政府在制定环境保护、气候变化、可再生能源发展等相浙江省商业银行碳金融风险管理研究8关的法律、法规、政策、条例、标准时，应考虑金融方面的因素。再有，通过政策引导、规则制定等手段来支持碳金融的发展。政府和监管部门要建立成熟的碳交易制度以及科学合理的利益补偿机制,提供相应的投资、税收、信贷规模导向等政策配套，并创新碳金融业务
31、运作模式、金融产品服务和风险管理方式，鼓励金融机构参与节能减排领域的投融资活动，并与民间机构一起作为资金中介和交易中介的作用，允许金融中介机构向“低碳经济”项目提供融资租赁、财务顾问、资金账户管理、购买或参与联合开发CDM项目等服务，使得商业银行的风险管理有法可依。此外，商业银行内部控制也得加强，通过建立严格的操作规程和严密的规章制度，能够使银行员工避免主观主义和随意性，做到公正、合理地判定风险。例如民生银行浙江分行，它的各项内控制度建设紧随业务的发展步步推进。一笔信贷业务，从贷前调查到评审，从放款到贷后管理，直至最后的责任追究，分行都建立起了一套严密的制度，防患于未然。（三）加大碳信贷投入力
32、度，完善信用评级浙江地区的商业银行资金投入过度集中，但对CDM项目的投入比重很小，大量信贷资金集中在某些行业。因此，建议商业银行应该要对低碳经济的发展给予一定的信贷倾斜，重点关注能效技术评估，大力支持诸如新能源等行业的发展。由于环境总容量是有限的，因此污染物排放指标具有价值，通过转让能产生收益。所以，商业银行能够容许将其作为抵押物来申请贷款。特别是对于浙江省的一些环保企业，可能没有抵押担保品，申请银行贷款也比较困难，这时完全可以把这种排污许可证作为抵押品，来为环保企业进行融资。发展低碳经济并不是要完全消灭或者取缔这些温室气体排放密集企业，而是应该积极引导他们“低碳”转型。民生银行浙江分行就是一
33、个典型例子。该分行将节能减排贷款与碳金融相结合，创新推出以CDM机制项目的排放指标作为贷款还款来源之一的节能减排融资模式，为寻求融资支持的节能减排企业提供了新的选择。该银行的做法更有利于他们积极向“低碳”转型。从而也为各大商业银行提供了更多的碳信贷机遇。浙江省各大商业银行在取得碳金融机遇的同时，也要注重碳风险的管理。其碳信贷业务是要基于详细评估企业的信用评级和生产情况，并在此期间要时刻关注企业生产的动向，这样可以较准确地预测企业资源能否按预期产生以及是否按期建成投产。所以商业银行要重视贷前调查和贷后管理，这样可以有效地抵制项目风险与信用风险的发生，从而加强了相关的风险管理力度。例如，民生银行杭
34、州分行对湖州某集团有限公司碳信贷方面的续授信现场检查中发现，该公司在生产经营、销售渠道及财务等9方面均存在问题，检查人员随即向民生银行杭州分行贷审会提出了不能给予其续授信的理由，果断退出，避免了后来因来不及收贷而最终采取法律补救手段情况的发生。检查过程中，民生银行杭州分行还了解到安吉某碳经济技术开发总公司存在的资产流动性风险，分行配合支行几次到安吉，与企业和政府联系落实分期还款计划，并积极争取到了总行的支持，分三期收回了全部贷款本息。可见在碳信贷业务中，过程控制至关重要。杭州分行正是通过贷后管理，及时发现存在的问题，将风险“扼杀于摇篮中”。（四）政府加强政策扶持力度目前，在我国能否保持非附件1
35、国家和京都协议书能否续签的大背景下，浙江发展碳金融的市场环境还是很不稳定。因此，浙江省政府面对省内各大商业银行发展碳金融所面临的该不确定因素，应掌握国家有关部门在支持低碳经济和碳金融业务发展方面的政策措施，支持企业围绕国家产业发展战略来做大做强。以及采取有效的风险补偿、担保和税收减免等综合配套政策，具体表现政府财政部门要对CDM项目给予税收减免；中央银行和银监会要尽快出台相应的碳银行政策；环境部门应该细化排污权的法律制度；外汇管理部门应配合CDM机制研究并开通“碳金融绿色通道”；通过财政拨款成立专项基金，为商业银行CDM项目贷款提供必要的利息补贴。同时，省政府要制定相应的法律制度，实现对商业银
36、行有利的法律适用和法律管辖，从而帮助转型企业经营成本降低，提高经济效益，降低银行的碳信贷风险，以致激发金融机构参与的积极性。比如，商业银行在发展低碳金融的发展当中，收益和风险有时候并不完全匹配，政府监管部门应当对商业银行给予一定的政策优惠，可以进行税收的减免，也可实行“碳税收”政策。又如，对于中小节能环保企业的融资也应给予政策扶持，可在政府的支持下成立中小企业节能减排的引导基金、担保基金或者是专业的担保机构来解决节能减排项目中的项目问题。对于不可承受的风险也可以借助国家的力量转移给国外的投资者，这样可以有效加强风险管理力度。（五）树立碳风险管理观念全球对低碳经济趋势的认同以及碳金融业务的巨大市
37、场空间决定了银行提高对低碳经济的认识具有十分重要的战略意义。为此，浙江省的各大商业银行应进一步强化对低碳经济的认识，把加大对低碳经济的服务与支持力度作为经营理念和价值导向之一，把可持续发展与社会责任提升到经营管理的战略层面。在项目融资决策时充分考虑相关利益主体的诉求，积极学习国外银行业处理环境和社会风险的先进理念和方法。建立适合浙江省省情的“绿色信贷”体系，并逐步参与到国际金融规则的制定和修改浙江省商业银行碳金融风险管理研究10过程中，以求完善碳风险评估体系。例如浙江地区商业银行大力推广碳金融，宣传碳金融业务。为的就是让更过的人认识碳金融，了解碳金融所存在的风险，树立风险管理观念，从而促成全省
38、碳金融的大力发展，有利于更好地风险管理。浙江协成硅业有限公司正是受碳金融宣传影响，充分认识到碳金融，因此，通过排污权抵押取得了嘉兴银行平湖支行的授信，获得了600万元的贷款，为此浙江协成硅业有限公司也成为嘉兴市首家获得排污权抵押贷款的企业。同样民生银行浙江省分行也正是由于民生银行上下都把碳金融风险管理放到突出位置，各级行领导反复强调其重要性，使得员工达成共识，才能让民生银行对碳金融风险管理有所完善。此外，面临目前知识和人才储备不足的这个难题，浙江省各大商业银行内部需要设立专门的机构来专门负责处理相关问题，同时可以开展有针对性的培训活动，或是从外资银行引进专业碳风险管理人才。例如，民生银行浙江分
39、行尤为注重员工队伍业务培训、案例教育和警示教育工作，通过多样化、实用化、层次化的培训方式，生动活泼地为员工的实际工作注入了新鲜活力，大大强化了员工的风险防范意识，规范了他们的业务操作，对真正做到按章办事起到了积极的促进作用。国论文下载中心HTTP总结语碳金融正在蓬勃发展，同样在商业银行中也扮演着一个重要的角色。综上所述，中国碳金融的市场发展前景十分广阔，发展碳金融业务可以促进中国经济的健康发展，推动商业银行的经营战略转型，提升中国商业银行的国际竞争力。然而，碳金融自身附带的一些风险威胁着我国的各大商业银行，面对这个严峻的问题，我国制定出了许多行之有效的方法及相关的风险管理措施。其中浙江省作为开
40、展排污权交易试点的省份，更应该要加强碳金融的发展，加强发展碳金融的风险管理措施，以求达到我国碳金融可持续发展的目的。11参考文献1刘文科,刘娟我国商业银行“碳金融”业务发展研究J新财经,201082陈龙我国商业银行碳信贷风险管理机制的研究J金融经济,201063王留之,宋阳略论我国碳交易的金融创新及其风险防范J现代财经,200964朱霞松论我国商业银行风险管理J科海故事博览科技探索,201065刘佳我国商业银行开展“碳金融”业务探研J金融经济,201046苗晓宇从商业银行视角看低碳经济热潮中潜藏的风险J中国国情,201087张宁宁商业银行在低碳经济背景霞发展的思考J科学与财富,201078彭钰
41、后金融危机时代商业银行“绿色信贷”浅探J大众商务,201069张恒商业银行应对低碳经济兴起的思考J工会论坛山东省工会管理干部学院学报,2010310王元龙,田野碳金融的发展与商业银行的应对J中国科技投资,2009711袁越华浅析商业银行风险管理的策略J财经界,20101012袁岗,罗良清我国银行市场风险管理研究J江西社会科学,2010513郭清马商业银行参与碳金融业务的策略研究J西南金融,2010614周行健,林明恒低碳经济背景下商业银行的经营策略J南方金融,2010315刘庆,刘彤中国碳金融体系问题研究J金融经济,2010816陶军低碳经济下商业银行“绿色信贷”流程研究J科学与财富,2010
42、717张宇当前经济形势对我国商业银行风险管理的影响J社会科学,2010118许杨谈我国“低碳金融的发展”的发展J理论界,2010519李明,卢爱珍碳金融给我国商业银行带来的机遇与挑战J新疆财经，2010420马骁发展“碳金融”商业银行大有可为J金融时报,2010121BALTENSPERGER,EMST,ANDHELLMUTHMILDEPREDICTABILITYOFRESERVEDEMAND,INFORMATIONCOSTS,ANDPORTFOLIOBEHAVIOROFCOMMERCIALBANKSJJOURNALOFFINANCE,19763122MORGAN,SMITHMATURNITY
43、INTERNEDIATIONANDINTERTEMPORALLENDINGPOLICIESOFFINANCIALINTERMEDIARIESJJOURNALOFFINANCE,19872023MELNIK,PLAUT,LOANCOMMITMENTCONTRACTSTEMAOFLENDING,ANDCREDITALLOCATIONJTHEJOURNALOFFINANCE,1986624SOFIANOS,RMANNANDGSOFIANOSCIRCUITBREAKERSFOREQUITYMARKETSINMARKETVOLATILITYANDINVESTORCONFIDENCEJNEWYORKSTOCKEXCHANGE,199025浙江省商业银行碳金融风险管理研究1225JAFFEE,DANDSTIGLITZCREDITRATIONING,INBFRIEDMANANDFJHANDBOOKOFMONETARYECONOMICS,1990213致谢
