1、,中国新能源汽车市场透视,盖世汽车研究院丨,1. 新能源汽车产业概况,目录,2. 整车企业市场分析3. 三电技术发展趋势4. 未来市场展望,全球背景, 为了加强环境保护和应对全球气候变暖，新能源汽车在全球范围内逐渐成为主流方向。,各国禁售燃油车时间表,全球汽车CO2排放目标值,荷兰,挪威,印度,德国,法国英国 中国：海南计划在2030年前实现全岛使用新能源汽车， 成为中国第一个宣布禁售燃油车时间表的省份,欧盟2021年：CO2排放达95g/km（平均油耗4L/100km ）,美国2025年：CO2排放达97g/km（平均油耗4.3L/100km ）,日本2020年：CO2排放达122g/km（
2、平均油耗4.9L/100km ）,中国2020年：CO2排放达117g/km（平均油耗5L/100km ）,中国背景, 交通能源消耗是造成局部环境污染和全球温室气体排放的主要来源之一； 我国原油产业对外依存度逐年增加，2017年达到了67.4%，发展新能源对我国有着重要的战略意义。环境保护能源安全74个重点城市2013-2017年污染物浓度变化图2010-2017年中国石油供需及对外依存度变化趋势,北京车牌摇号石家庄车牌摇号,贵阳 车牌摇号 海南车牌摇号+拍卖,天津车牌摇号+拍卖上海车牌拍卖杭州车牌摇号+拍卖广州、深圳车牌摇号+拍卖, 国家鼓励对新能源汽车不限行不限购，因而限购限行政策利,汽车
3、限购,汽车限行, 应对环境污染和解决交通拥堵问题，部分城 市出台车辆尾号限行政策 除8个限牌城市外，部分二线城市也实施外 牌限行区域和限行时间（目前超过100+城市）, 限购城市是新能源乘用车主要销售区域 北京和上海是新能源乘用车消费最大的两个市场，城市年销量,限购城市,好新能源汽车推广,超过5万以上,政策影响 限行限购政策, 国家对传统的燃油汽车实行了大范围的限行限购措施，将加快促进新能源产业的发展。,TOP10新能源乘用车销量城市分布情况,燃油车限购限行政策情况,单位：万,政策影响 新能源补贴政策, 短期来看，新能源国补政策依旧是新能源行业的主要增长驱动力。,新补贴政策分析,2018年新能
4、源乘用车补贴标准, 提高基础门槛：取消对续航里程150公里以下车 型的补贴 细化中段标准：补贴由三挡调整为五档，对于 续航在150-300km之间的车型补贴都出现了不 同程度的降幅 提高顶端补贴：对于续航超过300km的车型， 补贴提升，未来市场发展潜力巨大,注：2018年2月12日至2018年6月11日为过渡期，过渡期间按2017年补贴标准, 在过渡期内，低续航车型会进行最后冲量，下 半年厂商会集中推出高续航车型,的0.7倍补贴执行，过渡期后按照2018年新政进行补贴,平均燃料消耗量 积分(CAFC),关联企 业转让,本企业 结转,本企业 新能源 积分抵 扣,购买新 能源积 分,新能源积分
5、(NEV),购买新 能源积 分,负,负,正,正,必须 抵偿 归零,必须 抵偿 归零,转 让 关 联 企 业,结 转 到 下 年 度,出售新 能源正 积分,注：国家将对乘用车企业2016年、2017年平均燃料消耗量和新能源汽车积分实施, 对于新能源汽车发展良好的自主品牌，可以通过出 售富余积分获取收益, 推动企业采取战略联盟、合资合作或兼并重组等多 种形式提高汽车市场集中度,政策影响 双积分政策, 长期来看，双积分政策将代替补贴政策，成为新能源汽车行业发展的新驱动力。乘用车CAFC与NEV积分抵偿方法双积分影响分析, 对于外资品牌，短期内通过成立合资公司获取新能 源积分，长期需要加快技术研发,2
6、020年前NEV积分主要用于抵消CAFC值负积分， 其实施效果估计在2020年之后才能体现,核算，其中只对燃油消耗量达标值进行了规范，而新能源积分达标值被暂定为0,政策影响 开放外资股比限制, 开放外资股比限制短期会造成国内新能源市场的竞争加剧，长期则有利于促进新能源企业的良性发展。汽车行业分类型实行过渡期开放时间表新能源企业影响分析,2018,2020,2022,取消专用车、新 能源汽车外资股 比限制,取消商用车外资 股比限制,取消乘用车外资 股比限制，同时 取消合资企业不 超过两家的限制,总体目标：通过5年过渡期，汽车行业将全部取消限制, 具备品牌及技术优势的外资企业会追求控股新能源车企，
7、掌 控更多话语权, 利好特斯拉一类新进入者，可以通过独资方式进入中国新能 源汽车市场（前提是获得工信部资质）,国企 催生国企形成以超级航母为龙头牵引的集约化发展新格局, 中大型民企将会获得更公平的市场竞争环境，而中小型民营 企业将通过被收购、兼并等方式逐步淘汰, 可以更灵活的和外资进行新能源相关领域合作,民企,外资,1. 新能源汽车产业概况,目录,2. 整车企业市场分析3. 三电技术发展趋势4. 未来市场展望, 国内新能源汽车发展逐渐由公共领域向私人领域发展，目前新能源乘用车已处于相对主体地位。,新能源汽车市场规模,新能源汽车市场销量结构,新能源汽车市场规模（万辆）,0.6,1.2,1.7,4
8、8.127.17.9,77.7, 2017年，北汽新能源继比亚迪之后成为第二家迈入“10万辆俱乐部”的车企，上汽、知豆等车企销量也实现 了翻倍增长。,车企新能源销量, 目前，市面上的主流新能源车企有七成主销车型为A00级别，2018年新补贴政策落地后，续航里程普遍在300km以下的A00车型补贴将不同程度退坡，销量受到较大影响。,车企新能源产品结构,宋DM,3,837,6,507,1,626,3,849,1,422,2,400,1,332,1,382,1,412,2,120,EC系列,荣威eRX5,D2,E200,eQ,E200,奔奔EV,IEV,帝豪EV,主销车型及2017年月均销量：,造车
9、新势力进展, 大部分造车新势力企业通过轻资产代工模式进入市场，产品聚焦在SUV细分市场，18年及19年是产品集中推 出时间。,价格,代工自建,蔚来,（江淮）,威马,小鹏,（海马）,奇点,（未知）,拜腾,（一汽）,车和家（华晨）,爱驰,（未知）,蔚来 ES8 上市时间：2017.12, 级别：中大型SUV 价格：44.8-54.8万,威马 EX5 上市时间：2018.4 级别：紧凑型SUV 价格：17.98-29.88万,奇点 iS6 上市时间：2018年年底 级别：中大型SUV 价格：20-30万,小鹏 G3 上市时间：2018.Q3 级别：紧凑型SUV 价格：20-28万,拜腾 BYTON
10、Concept 上市时间：2019 级别：中大型SUV 价格：30万起,爱驰 U5 ION 上市时间：2019 级别：中型SUV 价格：20-30万,车和家 上市时间：2019 级别：中大型SUV 价格：30-35万,注：车型售价为补贴前售价,上市时间,车企转型电动化, 自主品牌和外资品牌纷纷确立全面电动化的战略方向，传统燃油车企向新能源方向转型已成为不可逆的趋势， 未来市场竞争加剧。自主品牌合资品牌豪华品牌,“新四化战略”13款BEV，17款PHEV,“香格里拉计划”21款BEV，12款PHEV,“蓝色吉利行动”2020年40款NEV车型,“5615战略”2020年产销50万辆,“Roadm
11、ap E”电动化战略2030年集团全系产品电动化,“全球电气化战略”2020年实现电动车量产,“创新2020”战略2022年前推8款纯电动车型,“纯电动战略”,“Evness”战略2025年实现全电动化,“CASE”电动化战略2022年所有车型电气化,第一战略2025年推12款纯电动车,全球电气化2025年推出超过20款新能源车,电动化战略2020年所有车型电动化,全系电动战略,“电动未来战略”,未来3-5年在两百城推广双模车,2020年前推8款纯电动车,2019年所有车型电动化, 主导中国市场, 全产业链加速布局（尤其是三 电系统核心部件） 主攻纯电动和插电式技术路线, 与中国企业合资合作，
12、大力推,出多款电动车产品 多种技术路线并举，并加快向 纯电动转型,传统自主企业,外资企业,造车新势力, 现阶段国内新能源市场主要是由传统自主品牌主导，未来随着外资企业的加入和造车新势力的崛起，国内新 能源市场将呈现三股力量角逐的场面。市场参与者竞争趋势分类发展特点代表企业, 借助资本，以代工模式切入 强调智能互联、用户体验 主攻纯电动技术路线,北汽、比亚迪、上汽,大众、丰田,蔚来、小鹏, 整车制造格局将发生变革：外资企业和造车,新势力的强势冲击将改变现有竞争格局, 未来几年三大参与阵营发展侧重点有所不同, 传统自主企业：重点在于优化产品组合，突,破核心技术部件，保持主导权, 外资企业：快速在中
13、国市场导入新产品, 造车新势力：交付产品，获取品牌认可和客,户接受,市场竞争格局,1. 新能源汽车产业概况,目录,2. 整车企业市场分析3. 三电技术发展趋势4. 未来市场展望,全球动力电池市场格局, 2017年全球动力电池企业销量中，排名第一的为中国宁德时代，动力电池销量达12GWh。在前十排名中， 中国企业占七席。中日韩垄断全球动力市场2017年全球动力电池企业销量排行（GWh）日本,比亚迪力神 宁德时代万向,沃特玛 中航锂电 国轩高科,LG三星 SDI,动力电池,中国,韩国,松下 日立 东芝, 2017年我国新能源汽车动力电池装机量再创新高达36GWh，其中，三元材料的的装机量大幅提升，
14、已接近 磷酸铁锂的装机量，成为行业主要技术路线方向。历年新能源汽车动力电池装机量（GWh）新能源汽车各电池材料装机电量分析（GWh）,中国动力电池市场现状, 2017年新能源汽车装机电量前10的动力电池企业的市场份额占整体市场的72，其中宁德时代由于在三元 锂电池的提前布局，位居第一。2017年新能源汽车电池装机量市场份额（%）2017年TOP5企业电池装机量配比情况,中国动力电池市场现状, 在动力电池方面，宁德时代和比亚迪采用了不同的发展策略，由于国家补贴与电池能量密度挂钩，未来采用 高镍三元材料为正极成为趋势。宁德时代动力电池策略：磷酸铁锂与三元锂并行发展比亚迪动力电池策略：从专攻磷酸铁锂
15、到布局三元锂动力电池技术规划目前，乘用车开始逐步放弃磷酸铁锂路线,典型企业分析,未来，动力电池业务拆分并独立上市比亚迪垂直整合开放电池产业链,公司独立上市,2017,2018,2019,2020,2025,2030,能量密度,230-250,250-280,300-350,350-500,500-700,Ni 80/Gr,Ni 50/Gr,Ni 80/Gr+Si,固态电池/高 压负极材料/ 锂金属,锂空气电池,短期,中期,长期,公司聚焦研发高镍三元材 料为正极，硅碳复合物为 负极的锂离子动力电池, 未来大规模推动新能源汽车的普及，动力电池需要在安全、性能、成本等个方面进行提升。,动力电池未来发
16、展趋势,提升能量密度,改善充放电 特性,降低成本,提高循环寿命,提高安全性,动力电池技术发展方向, 提高电池工作电压 提高正负极材料的比容量, 提高离子迁移速度 提高电解质的离子导电性, 开发低成本的新材料和新体系电池 通过规模生产、工艺改进等措施降本, 热失控阻断设计 做好电池的结构安全性保护设计, 开发长寿命正负极材料 新型电解质、新型电池等,动力电池关键指标, 2017年我国新能源汽车驱动电机装机量高达87.4万台，其中，永磁同步电机由于主要应用在乘用车领域，装 机量大幅领先。历年新能源汽车驱动电机装机量（万台）新能源汽车电机市场类型分析（万台）,中国驱动电机市场现状, 从新能源汽车的电
17、机电控市场份额来看，目前仍以比亚迪等新能源汽车制造商为主，该类企业具备强大的新 能源汽车产能以及相关产业链配套能力，在电机电控的技术研发方面具有较大优势。2017年新能源汽车电机装机量市场份额（%）2017年新能源汽车电控装机量市场份额（%）,中国电机电控市场现状,典型企业分析, 包括长安汽车、大洋电机、精进电动等企业已经研发了三合一 电驱动总成方案，预计最快在2019年实现量产应用,全新技术平台“e平台” 驱动3合1：驱动系统的电机、电控和变速器的高度集成 高压3合1：高压系统的DC-DC、充电器和配电箱的3合1,产品特点 效率提升：驱动总成综合效率达到88%，最高效率达到 91.9%，重量
18、下降了35%，功率密度提升了40%，电机成 本下降了40% 适应性广：满足了A00、A0、A、B级等车型对动力加速 性和爬坡的需求, 应用车型：元EV360是比亚迪“e平台”下的首款纯电动 车型, 目前国内大多数电机及电控企业正在由单一产品供应商向“电机+电控+减速器”的动力总成提供商转型，未 来几年内，电驱动总成集成化方案将成为主流。比亚迪电驱动集成化其它厂商的电驱动集成化,大洋电机 特点：具备EMC能力强、NVH表现优良等诸多优势，功率范 围覆盖75-120KW,精进电动 特点：实现动力、效率、轻量化、重量、振动噪音和成本水平 的提升，300Nm系列电机的转速将提高到16,000转以上,长
19、安第二代电驱动总成 特点：该电驱动总成成本下降了30%，重量降低15%，体积也 将近降低20%，同等电量下，NEDC续航提升约5%,电驱动系统未来趋势, 新能源汽车电驱动系统集成化、永磁化和数字化成为未来发展的三大主要发展趋势。, 电机方面：电机与发动机总成、电机与变速箱总成的集成,控制器方面：驱动器中电力电子总成的集成，它包括开关器件、,电路、控制、传感器、电源等的集成, 永磁电机具有功率密度和转矩密度高、效率高、功率因数高、 可靠性高和便于维护的优点，采用矢量控制的驱动控制系统， 可使永磁电动机具有宽广的调速范围, 控制系统数字化包括软硬件两方面。软件方面，主要包括完善,电机控制算法、控制
20、策略、可靠性测试和软件架构；硬件方面，,采用低成本专用芯片，使得电机驱动的电路小型化、集成化,集成化：,永磁化：,数字化：,1. 新能源汽车产业概况,目录,2. 整车企业市场分析3. 三电技术发展趋势4. 未来市场展望,中国新能源汽车销量预测（万辆）,全球新能源乘用车销量预测（万辆）,29924517811677.7,356,新能源汽车市场销量预测, 在政策推动下，中国新能源汽车销量将高速增长，预测在2020年将达到240万辆左右的年销量。,CAGR+41%,CAGR+36%,新能源汽车市场趋势分析, 纯电动汽车和混合动力汽车是中短期内主流技术路线，燃料电池车目前尚不具备商业化条件。,77.7
21、,116,178,245,299,356,BEV,PHEV,FCV,中国新能源汽车销量预测（万辆）,当前不具备商 业化条件, 随着成本、经济性接近传统 汽车，份额会逐步上升, 未来主流技术路线, 有望在2030年前后开始规模 化量产,混合动力车,纯电池汽车,燃料电池车,未来趋势,未来市场发展总结,1. 新能源汽车行业的驱动由政策驱动转向市场/技术驱动 过去几年新能源车行业增长主要驱动力是“国补+地补”政策 ，未来随着国补退坡与2019年新能源积分制 开始执行，积分制有望成为行业发展的主要驱动力2. 新能源车型的结构将由低端车型向中高端车型发展 随着新能源汽车市场的逐渐成熟，新能源车型同燃油车一样将会受到消费升级的带动，由低端向中高端车 型升级，车型结构分布也趋于靠拢燃油车3. 新能源汽车三电发展趋势 动力电池三元高镍化趋势明显，同时在安全、成本、性能方面提升成为未来主要发展方向 电驱动系统的集成化、永磁化、数字化成为三大主要发展趋势,30,
