1、金融理论与实务作业答案一、 名词解释1.货 币 制 度 ： 简 称 币 制 ， 是 一 个 国 家 以 法 律 形 式 确 定 的 该 国 货 币 流 通 的 结 构 、 体 系 和 组织 形 式 。2. “劣 币 驱 逐 良 币 ”的 规 律 ： 是 指 当 一 个 国 家 同 时 流 通 两 种 实 际 价 值 不 同 而 法 定 比 价不 变 的 货 币 时 ， 实 际 价 值 高 的 货 币 （ 良 币 ） 必 然 要 被 熔 化 、 收 藏 或 输 出 而 退 出 流通领域， 而 实 际 价 值 低 的 货 币 （ 劣 币 ） 反 而 充 斥 市 场 。3.消 费 信 用 ： 消 费
2、 信 用 就 是 由 企 业 、 银 行 或 其 他 消 费 信 用 机 构 向 消 费 者 个 人 提 供 的 信用 。4.收 益 资 本 化 ： 是 通 过 收 益 与 利 率 的 对 比 而 倒 过 来 算 出 有 收 益 的 事 物 (不 论 它 是 否 是一 笔 贷 放 出 去 的 货 币 金 额 ， 甚 至 也 不 论 它 是 否 是 一 笔 资 本 )相 当 于 多 大 的 资 本 金 额 ，习 惯 地 称 之 为 “收 益 资 本 化 ”。 即 :P=B/r (P:本 金 ,B:收 益 ,r:利 率 )。5.基 准 利 率 ： 基 准 利 率 是 金 融 市 场 上 具 有 普
3、 遍 参 照 作 用 的 利 率 ， 其 他 利 率 水 平 或 金 融资 产 价 格 均 可 根 据 这 一 基 准 利 率 水 平 来 确 定 。6.债 券 ： 是 由 债 务 人 签 发 的 ， 证 明 债 权 人 有 按 约 定 条 件 获 得 利 息 和 收 回 本 金 的 权 利 的 凭证 。7. 股 票 ： 股份公司发给投资者作为投资入股的证书和索取股息红利的凭证8.回 购 协 议 ： 是 由 借 贷 双 方 鉴 定 协 议 ， 规 定 借 款 方 通 过 向 贷 款 方 暂 时 售 出 一 笔 特 定 的 金融 资 产 而 换 取 相 应 的 即 时 可 用 资 金 ， 并 承
4、 诺 在 一 定 期 限 后 按 预 定 价 格 购 回 这 笔 金 融 资 产的 安 排 。9.到 期 收 益 率 ： 是 指 将 债 券 持 有 到 偿 还 期 所 获 得 的 收 益 ， 包 括 到 期 的 全 部 利 息 。10.股 票 的 内 在 价 值 ： 是 指 股 票 未 来 现 金 流 入 的 现 值 。 它 是 股 票 的 真 实 价 值 ,也 叫 理 论价 值 。11.金 融 衍 生 工 具 ： 又 称 “金 融 衍 生 产 品 ”， 是 与 基 础 金 融 产 品 相 对 应 的 一 个 概 念 ， 指 建立 在 基 础 产 品 或 基 础 变 量 之 上 ， 其 价
5、格 随 基 础 金 融 产 品 的 价 格 (或 数 值 )变 动 的 派 生 金融 产 品 。12.中 央 银 行 ： 是指专门制定和实施货币政策、统一管理金融活动并代表政府协调对外金融关系的金融管理机构。13.表 外 业 务 ： 是 指 商业银行所 从 事 的 ,按 照 通 行 的 会计准 则 不 列 入 资 产 负 债 表 内 ， 不 影响 其 资 产 负 债 总 额 ， 但 能 影 响 银 行 当 期 损 益 ， 改 变 银 行 资 产 报 酬 率 的 经 营 活 动 。14.投 资 银 行 ： 是 主 要 从 事 证 券 发 行 、 承 销 、 交 易 、 企 业 重 组 、 兼 并
6、 与 收 购 、 投 资 分 析 、风 险 投 资 、 项 目 融 资 等 业 务 的 非 银 行 金 融 机 构 ， 是 资 本 市 场 上 的 主 要 金 融 中 介 。15.并 购 业 务 ： 是 指 兼 并 和 收 购 方 面 的 业 务 。16.保 险 利 益 ： 指的是被保险人对其所投保的标的所具有的法律上认可的经济利益。17.货 币 需 求 ： 是 指 社 会 各 部 门 在 既 定 的 收 入 或 财 富 范 围 内 能 够 而 且 愿 意 以 货 币 形 式 持有 的 需 要 或 要 求 。18.货 币 供 给 ： 是 指 某 一 国 或 货 币 区 的 银 行 系 统 向
7、经 济 体 中 投 入 、 创 造 、 扩 张 （ 或 收缩 ） 货 币 的 金 融 过 程 。19.国 际 收 支 ： 是 指 一 国 在 一 定 时 期 内 （ 通 常 为 一 年 ） 全 部 对 外 经 济 往 来 的 系 统 的 货 币记 录 。20.通 货 紧 缩 ： 是指由于货币供给不足而一面旗货币升值，物价普遍、持续下跌的货币现象。通 货 膨 胀 指 在 纸 币 流 通 条 件 下 ， 因 货 币 供 给 大 于 货 币 实 际 需 求 ， 也 即 现 实 购 买 力大 于 产 出 供 给 ， 导 致 货 币 贬 值 ， 而 引 起 的 一 段 时 间 内 物 价 持 续 而 普
8、 遍 地 上 涨 现 象 。21.货 币 政 策 ： 是 指 中 央 银 行 为 实 现 特 定 的 经 济 目 标 ， 运 用 各 种 工 具 调 节 和 控 制 货 币 供应 量 ， 进 而 影 响 宏 观 经 济 的 方 针 和 措 施 的 总 和 。22.选 择 性 货 币 政 策 工 具 ： 是 指 中 央 银 行 针 对 某 些 特 殊 的 经 济 领 域 或 特 殊 用 途 的 信 贷 而采 用 的 信 用 调 节 工 具 。23.证 券 市 场 信 用 控 制 ： 中 央 银 行 通 过 规 定 和 调 节 信用交易、 期 货 交 易 和 期权交易中 的最 低 保 证 金 率
9、， 以 刺 激 或 抑 制 证券交易活 动 的 货币政策手 段 。24.道 义 劝 告 ： 是 指 中 央 银 行 运 用 自 己 在 金融体系中 的 特 殊 地 位 和 威 望 ， 通 过 对 银 行 及其 他 金融机构的 劝 告 影 响 其 贷 款 和 投 资 方 向 ， 以 达 到 控 制 信 用 的 目 的 。25.窗 口 指 导 ： 中央银行根据产业行情、物价趋势和金融市场动向，规定商业银行的贷款重点投向和贷款变动数量等。二、 单项选择1、在哪一种货币制度下会出现劣币驱逐良币现象 （分数：1 分） B. 双本位制 2、在一国的国民经济运行中，从整体视角来看货币资金的盈余部门是 （分数
10、：1 分） A. 个人部门 3、现代经济中最基本、占主导地位的信用形式是 （分数：1 分） A. 银行信用 4、我国消费信用的主要形式是 （分数：1 分） A. 商业银行的消费信贷 5、不是消费信用典型形式的是 （分数：1 分） B. 预付 6、马克思认为，正常情况下利率水平的上限是 （分数：1 分） C. 平均利润率水平 7、强调货币因素在利率决定中作用的西方利率理论是指 （分数：1 分） C. 凯恩斯的利率决定理论 8、以一定单位的本国货币为标准，折算成若干单位的外国货币来表示的汇率标价方法是 B. 间接标价法 9、在下列债券中风险最低、利率水平也最低的是 （分数：1 分） A. 政府债券
11、 10、由我国境内股份公司发行，以人民币标明票面价值，以外币认购，在境内证券交易所上市，共境内外投资者买卖的股票是 （分数：1 分） B. B 股 11、我国的同业拆借市场真正启动的年份是在 （分数：1 分） D. 1986 年12、短期政府债券最早出现于 （分数：1 分） A. 英国 13、满足了商业银行等金融机构间相互融资需要的是 （分数：1 分） B. 转贴现 14、我国证券交易所实行的交易制度是 （分数：1 分） C.竞价交易制度15、我国的融资融券股票交易方式属于 （分数：1 分） C. 信用交易 16、股票技术分析最根本、最核心的条件是 （分数：1 分） B. 假设价格沿趋势移动
12、17、金融衍生工具市场最早具有的、最基本的功能是 （分数：1 分） A. 风险管理 18、金融互换合约产生的理论基础是 （分数：1 分） A. 比较优势理论 19、金融机构的基本功能是 （分数：1 分） D. 促进资金融通20、有“央行的央行”之称的国际金融机构是 （分数：1 分） D. 国际清算银行21、国际货币基金组织最主要的资金来源是 （分数：1 分） C. 成员国认缴的基金份额 22、我国商业银行的组织形式是 （分数：1 分） B. 总分行制 23、当今国际银行业最流行的组织形式是 （分数：1 分） C. 持股公司制 （控股公司制）24、商业银行最主要的负债业务是 （分数：1 分） B
13、. 存款 25、下列属于狭义表外业务的是 （分数：1 分） B. 担保 26、商业银行最早的资产管理理论是 （分数：1 分） A. 商业贷款理论 27、巴塞尔协议提出的资本充足实质上是监管资本的 （分数：1 分） B. 最低要求 28、被称为商业银行管理生命线的是 （分数：1 分） C. 风险管理 29、投资银行最为传统与基础的业务是 （分数：1 分） B. 证券承销业务 30、财产保险公司历史最为悠久的险种是 （分数：1 分） B. 海上保险 31、投资银行参与风险投资主要通过哪个部门进行 （分数：1 分） D. 风险资本部32、凯恩斯货币需求理论中最具创新的部分是 （分数：1 分） D.
14、投机动机 33、在我国的货币层次划分中，证券公司的客户保证金存款属于 （分数：1 分） C. .M2 34、凯恩斯认为交易动机和预防动机决定的货币需求取决于 （分数：1 分） C. 收入水平 35、现金余额说又称为 （分数：1 分） B. 剑桥方程式 36、我们通常所说的 CPI 是指 （分数：1 分） A. 零售物价指数 37、国际收支平衡表上的数据是 （分数：1 分） A. 流量 38、战争赔款、政府间的经济援助属于国际收支平衡表中的哪个项目 （分数：1 分） C. 经常转移 39、中央银行货币政策最早具有的、最基本的政策目标是 （分数：1 分） A. 稳定物价 40、菲利普斯曲线描述的是
15、 （分数：1 分） A. 稳定物价与充分就业之间的关系 41、最早建立起中央银行体制下的法定存款准备金制度的国家是 （分数：1 分） D. 法国 42、中国人民银行向一级交易商购买有价证券，并约定在未来特定日期将有价证券卖给一级交易商德交易行为是 （分数：1 分） B. 逆回购 43、目前我国货币政策的操作指标主要是 （分数：1 分） B. 基础货币 44、最早实行金本位制的国家是 （分数：1 分） B. 英国 45、区域性货币一体化的理论依据是 （分数：1 分） B. 最适度货币区 46、20 世纪 70 年代以后，世界各国普遍实行的货币制度是 （分数：1 分） D. 不兑现的信用货币制度4
16、7、多种利率并存条件下起决定作用的利率是（B） （分数：1 分） B. 基准利率 48、在第一次世界大战以前的金本位制度盛行时期，阐述汇率变动原因的主要理论是 B. 国际借贷说 49、影响汇率变动的短期因素有 （分数：1 分） D. 政府干预50、我国香港特别行政区实行的汇率制度是 （分数：1 分） C. 货币局制度 51、由于金融市场上金融工具交易价格的波动而给金融工具的持有者带来损失的可能性，这种风险被称为 （分数：1 分） C. 市场风险 52、集合竞价制度只有一个成交价格，成交价的确定原则通常是 （分数：1 分） A. 最大成交量原则 53、金融期货中最早出现的品种是 （分数：1 分）
17、 B. 外汇期货 54、最早实行金本位制的国家是 （分数：1 分） B. 英国 55、区域性货币一体化的理论依据是 （分数：1 分） B. 最适度货币区 56、20 世纪 70 年代以后，世界各国普遍实行的货币制度是 （分数：1 分） D. 不兑现的信用货币制度57、世界上使用纸币最早的国家是 （分数：1 分） B. 中国 58、人类历史上第一次跨越主权国家创造的信用货币是 （分数：1 分） D. 欧元59、在我国的社会融资结构中居于主导地位的是 （分数：1 分） B. 间接融资 60、仅反映市场中货币资金的供求关系，不包含对任何风险因素补偿的利率是 B. 无风险利率61、多种利率并存条件下起
18、决定作用的利率是 （分数：1 分） B. 基准利率 62、被认为是计量利率最精确的指标是指 （分数：1 分） B. 到期收益率 63、强调非货币的实际因素在利率决定中起作用的理论是 （分数：1 分） A. 传统利率理论64、在第一次世界大战以前的金本位制度盛行时期，阐述汇率变动原因的主要理论是 B. 国际借贷说 65、影响汇率变动的短期因素有 （分数：1 分） D. 政府干预66、在汇率标价方法中，我国采取的是 （分数：1 分） A. 直接标价法 67、一国货币对外贬值一般能起到 （分数：1 分） A. 促进出口、抑制进口 68、汇率的自由浮动又被称为 （分数：1 分） D. 清洁浮动69、由
19、于金融市场上金融工具交易价格的波动而给金融工具的持有者带来损失的可能性，这种风险被称为 （分数：1 分） C. 市场风险 70、国库券的最终发行价格按所有购买人实际报价的加权平均价确定，不同的购买人支付相同的价格，这种方式被称为 （分数：1 分） B. 荷兰式招标 71、货币市场的突出特点是 （分数：1 分） A. 交易期限短 72、我国中央银行票据的发行始于 （分数：1 分） C. 2002 年73、集合竞价制度只有一个成交价格，成交价的确定原则通常是 （分数：1 分） A. 最大成交量原则74、平滑异同移动平均线又称为 （分数：1 分） C. MACD 指标 75、我国目前发行债券大多采取
20、 （分数：1 分） B. 平价发行 76、债券的票面年收益与票面额的比率是指 （分数：1 分） D. 名义收益率77、下列属于系统性风险的是 （分数：1 分） A. 通货膨胀风险 78、金融期货中最早出现的品种是 （分数：1 分） B. 外汇期货 79、远期合约最主要的特点在于 （分数：1 分） B. 非标准化合约 80、只允许期权的持有者在期权到期日行权的期权合约是指 （分数：1 分） A. 欧式期权 81、 接受从中国银行剥离出来的不良资产的金融资产管理公司是 （分数：1 分） C. 中国东方资产管理公司 82、我国民族资本自建的第一家股份制银行是 （分数：1 分） B. 中国通商银行 8
21、3、我国“大一统”的金融机构体系时期是指 （分数：1 分） B. 1953 年-1978 年 84、1995 年组建的第一家民营商业银行是 （分数：1 分） D. 中国民生银行85、是商业银行最基本、最重要的业务 （分数：1 分） A. 负债业务 86、按规定可计入商业银行附属资本的债券是 （分数：1 分） C. 混合资本债券 87、下列贷款质量最高的是 （分数：1 分） A. 关注贷款 88、商业银行流动性最强的资产是 （分数：1 分） D. 现金资产89、第二次世界大战以后出现的资产管理理论是 （分数：1 分） C. 预期收入理论 90、从内部风险管理者的角度可把商业银行资本定义为 （分数
22、：1 分） A. 经济资本 91、反映商业银行实际拥有的资本水平，也是其可以直接利用的资金来源的是 D. 账面资本92、巴塞尔协议规定的资本充足率是 （分数：1 分） B. 8% 93、投资银行不承担证券承销风险的方式是 （分数：1 分） A. 代销 94、保险活动中最重要的原则是 （分数：1 分） C. 损失补偿原则 95、能够有效防止道德风险发生的原则是 （分数：1 分） A. 保险利益原则 96、在马克思的货币需求理论中，与货币必要量呈反比的因素是 （分数：1 分） B. 货币流通速度 97、在弗里德曼的货币需求理论中，决定货币需求量的重要因素是 （分数：1 分） A. 永恒收入 98、
23、属于中央银行负债业务的是 （分数：1 分） D. 储备货币99、与商业银行存款货币创造呈正比的因素是 （分数：1 分） A. 原始存款 100、证券市场信用控制属于 （分数：1 分） A. 选择性货币政策工具 三、 多项选择1、下列属于信用货币范畴的有 （分数：2 分） A.纸币 C.银行券 D.存款货币 E.电子货币2、在货币制度中国家对货币单位的规定通常包括. （分数：2 分） A.货币单位的名称 D.货币单位的值 3、间接融资的优点有. （分数：2 分） A.灵活便利 D.分散投资、安全 E.具有规模经济4、消费信用的典型形式是 （分数：2 分） A 赊销 C.分期付款 D.消费信贷 5
24、、实际利率理论认为利率决定中的主要因素是 （分数：2 分） C.储蓄 D. 投资 6、根据我国的有关规定，外汇包括 （分数：2 分） A.外币现钞 B.外币支付凭证 C.外币有价证券 D.特别提款权 E.国际金融组织借款7、金融市场的主要构成要素包括. （分数：2 分） A.市场参与主体 B.金融工具 C.交易价格 D.交易的组织形式 8、金融工具的特征主要有. （分数：2 分） A.期限性 C.流动性 D.风险性 E.收益性9、公司债券按内含选择权可分为. （分数：2 分） A.可转换债券 B.可赎回债券 C.偿还基金债券 E.带认股权证的债券10、货币市场的特点主要有. （分数：2 分）
25、A.交易期限短 B.流动性强 D.安全性高 E.交易额大11、下列属于债券非系统性风险的是. （分数：2 分） C.违约风险 D.流动性风险 12、目前我国债券市场体系包括以下子市场. （分数：2 分） A.银行间市场 B.交易所市场 E.商业银行柜台市场13、基金收益主要来源于. （分数：2 分） A.红利 B.股息 C.债券利息 D.买卖证券差价 E.银行存款利息14、证券投资基金(的特点)实行的投资原则是. （分数：2 分） A.集中管理 B.组合投资 E.专业理财15、基础性金融工具主要有. （分数：2 分） A.本币 B.外币 D.股权工具 E.特别提款权16、目前在国际金融市场上最为普遍运用的衍生工具有. （分数：2 分）
