精选优质文档-倾情为你奉上偿债能力分析细解一、短期偿债能力分析（一）短期资产对短期负债的保障程度分析1、主要指标：流动比率流动资产/流动负债速动比率速动资产/流动负债2、分析目的：考察企业以短期资产偿付短期债务的现金保障能力。一般来说，以上两项比率与短期偿债能力呈正相关关系。3、几种可能情况（1）流动比率小于1，表明企业有短资长用现象。可以计算企业的营运资本来证明，公式为：营运资本流动资产流动负债。（2）流动比率下降，表明企业流动负债增幅超过流动资产增幅，或企业流动负债降幅低于流动资产降幅。（3）流动比率变化较小，而速动比率变化较大，表明企业存货变化较大，应分析存货变化原因。（4）流动比率较高，速动比率较低，表明企业存货占用较高，应分析存货占用是否合理。（二）资产运用效率分析1、存货周转率分析。公式为：存货周转率（次）销售成本/平均存货。存货周转速度反映了企业储备资金的运用效率，存货周转越快，表明企业储备资金运用效率越高，所对应的短期负债就越少。影响该项比率的主要因素为存货占用的高低和销售规
