1、广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 1 页 全国高等教育自学考试毕业论文如何改善民营企业的内部结构专 业 商务管理企鹅号 3241361952学生姓名 专业论文指导教师 TINWONG提交日期 2017 年 05 月 20 日广 东财经大学广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 2 页 内 容 摘 要在中国改革开放后，民营企业在我国经济中起到了很好的作用。但是，我国的民营企业大多是从家族企业，公司优化结构方面非常的不规范。公司优化结构的规范，在民营企业初期还是不能显现，但是，当民营企业完成了原始积累，进一步发展壮大的时候，由于公司优化结构中存在的诸多问题，使得民营企业就面临很多的问
2、题。本文主要有三部分组成，其主要内容包括:1、改善民营企业的内部结构的理论前提和实践基础，包括内部优化结构的分类，不同条件下优化结构的优化；2、改善民营企业内部结构的必要性；3、我国民营企业内部优化的措施，包括规范企业内部的契约制度，建立良好的企业文化以及加强内部建设。关 键 词 ： 民营企业 内部结构 优化广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 3 页 目 录一 、 理论前提和实践基础（一） 民营企业内部优化结构的分类 （二） 完全契约条件下的公司结构优化的研究（三） 不完全契约条件下的公司结构优化的研究二 、 改 善 民 营 企 业 内 部 结 构 的 必 要 性 三 、 我 国 民
3、营 企 业 内 部 优 化 的 措 施（一） 规范企业内部的契约制度（二） 建立良好的企业文化（三） 加强内部控制的建设四、参考文献 广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 4 页 如何改善民营企业的内部结构经过近二十多年的发展，民营经济己经成为中国社会主义市场经济的重要组成部分，但民营经济的迅速发展与民营企业治理理论相对落后之间的矛盾也日益突出。研究我国民营企业内部治理结构对民营经济发展具有非常重要的现实指导意义。一、 理论前提和实践基础 在我国现阶段，民营企业的数量比较多，规模也在不断扩大，但民营企业成功的数目还很有限，特别是民营企业公司治理结构的指导理论还很少，我国民营企业公司治理还
4、处于一个摸着石头过河的状态。我国的民营企业在意识形态领域和经济领域中经历了从允许存在、有益的补充、必要的补充到成为社会主义市场经济的重要组成部分，逐渐取得社会各界的普遍认同。国内学者对我国民营企业内部治理结构的研究经历了一个从参考借鉴西方经验到依据困情探讨具有木国特色的内部治卫只结构的变化，取得了丰富的成果。大部分研究对公司治理的理论发展、公司治理体系和模式进行了探讨，但这些研究对激励合约、监督与制衡、代理成本与道德风险重视尚不够深入，没有完全形成一套设计合理、科学、切实的制度性安排。也有一些文章对内部治理结构的三个机制即决策机制、激励机制、约束机制进行了阐述和描写，但很多是借鉴甚至照搬西方的
5、理论、翻版国有企业改革的思路，片面引用上市公司监管作为民营企业治理的方式。事实上，我国的许多民营企业在规模和治理水平等方面都还达不到上市的要求、也不同于国有企业的很多情况、更与西方国家的企业状况千差万别，这种把国有企业模式或上市公司监管模式生搬硬套地运用在数量上占多数的非上市民营企业的公司治理中的可行性比较差。不论是上市的民营企业还是非上市的民营企业，不仅激励与约束要互相结合，而且要从其民营这个特征出发，对症下药，公司治理结构要切合实际需要才是解决问题的关键。目前，理论界还鲜有文章或专著研究既切合中国民营企业实际状态和发展趋势又确实行之有效的内部治理模式为民营企业内部治理提供指导，从动态观点看
6、，民营企业内部治理结构理论还将朝着进一步具体化、实践化的方向发展，并逐步成为研究公司治理的一个重要新兴领域。治理随着历史的发展，其范围远远超过了传统的经典意义，也不再局限于政治学领域，而被广泛运用到社会和经济学领域。目前，理论界还鲜有文章或专著研究既切合中国民营企业实际状态和发展趋势又确实行之有效的内部治理模式为民营企业内部治理提供指导，从动态观点看，民营企业内部治理结构理论还将朝着进一步具体化、实践化的方向发展，并逐步成为研究公司治理的一个重要新兴领域。治理随着历史的发展，其范围远远超过了传统的经典意广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 5 页 义，也不再局限于政治学领域，而被广泛运用
7、到社会和经济学领域。（一） 民营企业内部优化结构的分类 根据财产所有权与经营权的占有形式的区别，可以将我国的民营企业分为:民营独资企业、合伙制民营企业、民营有限责任公司和民营股份有限公司。1.民营独资企业民营独资企业包括业主制民营独资企业和家族制民营独资企业。l)业主制民营独资企业个人业主制企业，也叫个人独资企业，是指由一个自然人投资，财产为投资者个人所有，并以其个人财产对企业债务承担无限责任的经营实体。这类民营企业往往规模较小，但从数量上讲，个人业主制企业在民营企业中所占份额很大。从经营领域来看，在小型加工、零售商业、服务业领域较为活跃。2)家族制民营企业我国大多数民营企业是家族企业。根据资
8、料，民营企业内部普遍实行家族制管理，己婚企业主的配偶 50%，在本企业做管理工作，9.8%负责购销，已成年子女 20.%在本企业做管理工作，13.8%负责购销。沪深 1200 家上市公司中，家族企业控制了其中的一成。 新财富杂志 2002 年 8 月公布国内 100 个家族的财富排名，排在首位的朱保国家族通过几家公司间接持有“太太药业”74.2%的股份，家族财富高达 12.45 亿元。2.合伙制民营企业合伙制企业，也称合伙企业，是山两个以上合伙人订立合伙协议，共同出资，合伙经营，共享收益，共担风险，并对合伙企业债务承担无限连带责任的经营性组织。合伙人可以采取货币、实物、土地使用权、知识产权或者
9、其他财务权利出资，经全体合伙人协商一致同意，合伙人也可以用劳务出资，各合伙人对执行合伙企业事务享有同等的权利。3.有限责任公司有限责任公司是由两个以上 50 个以下股东共同出资设立，股东以其出资额为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司承担责任的法人组织。但不能公开募集股份、发行股票;不能募集设立，只能采取发起设立方式，一般适合于中小企业。4.民营股份有限公司民营股份有限公司是指按公司法的规定，由五个以上自然人投资，或由单个自然人控股的股份有限公司(关于划分企业登记注册类型的规定第九条) 。民营股份有限公司的数量最少，比重最小。其法人单位数、从业人员、实收资本、营业收入仅分别占民营企业总量的
10、 3 一 5%。但由于股份有限公司在制度安排上的优越性，预计在今后儿年中，我国民营股份公司的数量将会迅速增加，在民营企业中的比重也会迅速提高，成为我国大型民营企业的主要组织形式。广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 6 页 （二） 完全契约条件下的公司结构优化的研究 完全契约下的公司治理理论：委托代理理论认为公司治理问题产生是由于信息的不对称（即所有者无法全面掌握经营者的情况，包括经营者的个人能力、经验等） ，以及经营者与所有者之间的利益目标不一致而所有者又不能对经营者进行有效监督所导致的。前者被称为逆向选择，后者被称为道德风险。詹森和麦克林（1976）认为，代理问题所产生的代理成本包括
11、三部分：委托人的监督费用、代理人的担保费用和剩余损失。有幸的是，学者们围绕着代理问题，在完全契约假设的前提下进行了大量卓有成效的研究，归纳起来主要集中在以下几个方面：（1）威尔森、斯彭思和扎克海森研究了确定非对称信息条件下单期单个委托代理问题，并得出了对代理人激励的最优解；（2）米尔莱斯、霍尔姆斯特罗姆和哈特先后进行了非完全信息条件下单期单个委托代理问题的研究；（3）法玛、雷德尔、霍尔姆斯特罗姆和鲁宾斯特恩将动态博弈理论引入委托代理关系的研究中，研究了非对称信息条件下长期单个委托代理问题；（4）霍尔姆斯特罗姆和米格罗姆对非对称信息条件下单个委托代理的多项任务问题进行了深入研究。总的来说，无论是
12、对非对称信息条件下单个委托代理任务，还是多个委托代理任务的研究，经典的委托代理理论解决代理问题的基本思路是剩余索取权激励，如股权激励计划、非法定股权激励计划、股票期权计划等。因此，委托代理理论只是在事前制定完全的最优合同以激励代理人，减少代理成本，它又被称为是激励理论。（三） 不完全契约条件下的公司结构优化的研究 然而，建立在完全契约基础上的委托代理理论，其假设条件太理性化。虽然对经营者有效的激励能够解决一些代理问题的发生，但另一方面我们又看到一些公司的高管在拥有巨额的股票期权激励的同时，公司却仍爆发“财务丑闻” （如安然公司） 。于是，通过设计最优的激励契约使代理人实现委托人的利益最大化的激
13、励理论的局限性显而易见。格罗斯曼和哈特等人则抛弃完全契约假设，在不完全契约的基础上，建立了不完全契约理论，深化发展了公司治理理论。 （1）交易费用理论认为，由于人的有限理性和人的机会主义倾向，人们无法在交易时预测到未来各种或然状况，并将其写入契约中，因此契约天然是不完全的。人们为了完成交易必须付出交易费用的低价，如搜寻成本、缔约成本和监督成本等。在此基础上，他将交易的特性划分为三个维度：不确定性、资产专用性和交易频率。 广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 7 页 （2）新产权理论格罗斯曼和哈特、哈特和莫尔、哈特注意到，契约的不完全性更多是来自契约的很多重要信息可观察性、不可被第三方（如
14、法院）所证实性（或者证实成本太高）的特点。虽然交易费用经济学对交易费用和契约不完全性给予了高度重视，但“是它对权力的来源以及如何在各经济主体之间配置权力没有很好的解释。 ”于是，他们从契约的不完全性出发，构建了第一代 GHM 模型来分析企业权力的来源，发现企业的剩余控制权的重要性。他们进一步指出企业的剩余控制权决定了企业的产权归属，它天然地归企业的物质资产所有者拥有，进而对人力资本的投资和收益进行控制。 这种“物质权力至上”的观点受到了不少学者的批评。企业权力的来源不仅仅是物质资本，只要是对任何关键资源的控制权都是权力的来源，对关键资源的使用权的合理配置有利于促进专用性人力资本投资，缓解实际控
15、制权和剩余索取权的不一致性。阿洪和博尔顿认为，如果一方的个人利益与整体利益不是单调递增的话，那么就应该将控制权转移给对方；如果双方的利益都不与整体利益单调递增的话，那么相机控制是最优的。哈特也因此不得不对 GHM 模型进行修正，提出了第二代 GHM 模型，在某种程度上否定了“股东单边治理是最优治理结构”的传统观念，主张拥有重要投资或重要人力资本的一方应该拥有所有权。 由此可见，新产权理论主要是强调事前的产权界定的重要性，它对交易主体事前专用性投资激励有着重要的影响。 二、 改善民营企业内部结构的必要性 我国民营企业的创业过程大多是在需求旺盛的短缺型经济中进行的，主要得益于难得的历史发展机遇和灵
16、活的经营机制，因而不需要强调管理因素就能够在较短时间内取得快速的发展。这既强化了一些民营企业的盲目自信，也使这些企业没有对管理提升问题予以足够重视，结果造成了管理的滞后。近年来，我国经济已由封闭、短缺状态转变为开放、过剩状态，全球经济一体化趋势日益明显，知识因素对经济发展的影响逐渐加大，我国民营企业的外部环境同创业初期相比已大为不同，企业间的竞争处于一个更高层次的管理平台之上，这使民营企业在管理上面临着严峻的挑战。我国一些前期发展迅猛的民营企业因一味追求企业发展速度，漠视管理滞后埋下的隐患，最终造成了企业的衰落。这样的教训近年来已经不少。在经济全球化和知识经济的推动下，人类生产力水平进一步提高
17、，社会分工不断细化，管理要素在生产要素贡献率结构中的地位日显突出，并对企业的生存与发展发挥着至关重要的作用。显然，企业发展与管理滞后之间的突出矛盾已成为我国初具规广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 8 页 模的民营企业必须面对的问题。对此，民营企业一定要从战略高度深刻认识管理提升对企业做大做强的重要性与紧迫性，并采取一切积极措施改善管理滞后的局面，全面提高企业管理水平。我国大部分民营企业以公司制的组织形式而存在，这种形式在建立较为完善的法人治理结构过程中提供了很好的条件，但是在实践中，往往很多民营企业不按照公司制的要求建立相应的法人治理结构。从而导致现代企业制度非常不规范，股东的权利缺
18、乏制衡，小股东的利益不能保证，董事会、股东大会流形形式。因此在这种情况下，大多数民营企业内部控制显得非常薄弱。主要表现在两方面：一是会计机构设置相对简单。会计人员较少，一人同时兼多职位，没有明确分工，会计专业水平较低，无专职的会计人员，存在着无证上岗现象，不能像大企业那样在人员分工、岗位设置和不相容职务分离等方面严密周到。二是多数民营企业人治比较严重。往往领导个人说了算，缺乏相应的规章制度，也没有集体决策的意识。有的即使建立了内部控制制度，但是没有得到有效执行，如果由于某个领导决策失误就可能给企业带来很大的损失，因此企业面临的风险很大。三、 我国民营企业内部优化的措施 （一） 规范企业内部的契
19、约制度 内部管理混乱是职业经理人进入民营企业后的第一感觉，尤其是缺少完善的正式契约制度。这是因为在家族治理时期，企业内部的治理主要以非正式契约治理为主，心理上默契代替了正式契约的功能。而职业经理人进入企业后，则应与企业签订正式的任职合同。一方面，正式的任职合同明确规定了职业经理人的薪酬、福利待遇等，可以保障职业经理人的权益；另一方面，正式的任职合同也明确规定了职业经理人的职权范围并对违约做出了规定，因而可以保障企业主的利益不受侵害，约束了职业经理人的行为。从某种意义上说，正式的契约制度是企业主与职业经理人建立信任的基础。 在与职业经理人签订正式的任职合同的同时，企业还应建立健全企业的激励与约束
20、机制。职业经理人的报酬不仅仅体现在物质待遇方面，更应该体现在精神方面。单纯地付给职业经理人高工资已不能满足他们的需要，他们更渴望获得尊重，与企业主建立良好的关系。因此，企业除了为职业经理人提供具有竞争性的薪酬，还要提供较强的精神激励。除了健全的激励机制外，企业还应建立健全约束机制。只有奖惩制度相结合，才能有效激励并约束职业经理人。企业主才能放心授权，与职业经理人建立信任。广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 9 页 （二） 建立良好的企业文化 企业文化是企业员工共同认可并在行为中遵守的企业核心价值观，属于企业的非正式制度。企业文化是企业的灵魂，企业的发展离不开企业文化。企业文化还是维系员
21、工之间感情的纽带，良好的企业文化能够增强员工之间的感情和信任感。员工对企业文化的认同，能够使他们自觉遵守企业文化精神，约束自我不当行为。当职业经理人认同企业的文化时，他也会形成自我约束。（三）加强内部控制的建设1.要注意内部管理控制。由于我国民营企业内部机构设置比较简单，因此，一定要做好职能划分，明确权责，授权适度。对不相容的职务不能相兼，如会计和出纳制度，但不相关的职务则可以考虑同时担任，如办公室主任可以兼会计等。2.注霞对关键点的控制。由于民营企业人员较少，机构设置相对简单，不像大企业有相对完善的内部控制制度。因此，民营企业应该抓住关键点的控制，只有抓住了关键点，才能达到内部控制的目标。对
22、此要注意三点，一是授权、权责是否明确；二是是否进行了不相容职务划分；三是对相关的监督人员进行检查和审核。3.激发员工参与内部控制的热情。内部控制的建立是一个系统工程。从根本上讲，企业全体员工对内部控制的理解和参与程度，对企业内部控制的完善和执行起着至关重要的作用。因此，要通过各种途径让员工热爱企业、以企业为荣，企业的成败与他们息息相关，这样才能激发他们参与企业管理的热情。4.注重风险控制。民营企业通常都存在较大的经营风险，其生产经营的许多方面都会受到来自企业内外诸多因素的影响。民营企业可以聘请专业机构人员，如咨询管理公司等定期分析企业面临的各种风险，或者是由企业的高层管理人员组成一个风险评估小
23、组，定期对企业所面临的风险进行评估。以便有针对性地采取相应的措施控制风险。广东财经大学 如何改善民营企业的内部结构第 10 页 注 释1 见政治经济学大辞典 ，经济科学出版社，第 76 页.经济学动态，2016，(10):98-107. 马国川. 吴敬琏:改革守望者J. 领导文萃，2014，(07):58-61. 万利. 吴敬琏经济思想研究D.海南大学，2012. 丁飞洋. 钱颖一：世界 500 强不该只有一家中国民营企业N. 中国经营报，2008-09-08(A13). 毛俊，吴应宇. 对公司内部治理结构的近期研究海外学术文献回顾J. 东南大学学报(哲学社会科学版)，2006，(S2):89-91. 袁涌波. 公司治理理论:一个文献回顾及述评J. 资料通讯，2006，(06):26-31. 朱伟光. 论公司法人治理结构D.黑龙江大学，2004.王佐发. 公司重整的契约分析D.中国政法大学，2008.
