1、1关于网络借贷与小额贷款的简要分析【摘要】网络借贷是指由具有资质的网站（第三方公司）作为中介平台，借款人在平台发放借款标，投资者进行竞标向借款人放贷的行为。小额贷款公司是由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司。网络借贷平台的活动始终处于法律的边缘，缺乏对其进行监管的依据。小额贷款公司的监管权归属于省级人民政府，设立小额贷款公司需向地方金融办提交申请。 【关键词】网络借贷 P2P 小额贷款 一、网络借贷与小额贷款的性质 网络借贷是指由具有资质的网站（第三方公司）作为中介平台，借款人在平台发放借款标，投资者进行竞标向借款人放贷的行为。
2、主要分B2C 和 P2P 两种交易模式，但下文提及的宜信既不是严格意义上的 B2C，也不是严格意义上的 P2P，而是对 P2P 进行了变形。小额贷款公司是由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司。 二、对于两者的监管情况 截至 2012 年，中国还没有专门针对个人对个人贷款的法律条文，有关民间借贷中介的法律法规也是空白。小额贷款公司的监管权归属于省级人民政府，设立小额贷款公司需向地方金融办提交申请。小额贷款公2司的股东需符合法定人数规定。 三、行业发展情况 中国网络借贷的代表企业是宜信。据宜信相关负责人介绍，宜信已经在全国 72 个
3、城市和 20 多个农村地区设有网点，客户群已经达到了几十万，宜信财富管理的资产规模超过了 100 亿人民币，而不良率则控制在 2%以内。从 2008 年到 2010 年，宜信每年的业务增长率都在 200%以上。另外一家互联网金融的代表企业是阿里巴巴，从事融资业务经历了与银行合作到自营的两个阶段。 第一阶段：2007 年 5 月至 2010 年 6 月，以银行合作为主。2007 年5 月 16 日，阿里巴巴联手建行推出“e 贷通” ，阿里巴巴会员可凭借在其网站上的交易信用记录向建行申请贷款。2007 年 6 月起，阿里巴巴与工行推出“易融通” ，为阿里巴巴和淘宝会员提供贷款服务。这类融资业务属于
4、商业银行的保理业务，支付宝在商家和银行之间起到桥梁作用，承担商业资信调查、应收账款管理、信用风险担保等融资中介角色，支付宝并不向淘宝商家收取费用。这种与银行合作的业务模式对阿里来说存在二个问题：一是商户在阿里巴巴和淘宝累积的信用虽获得银行的认可，但仍需要担保、抵押或联保，才能够获得银行贷款，实际将大多数小商户排除在外；二是阿里打造整个电子商务生态圈的战略，需要解决电商平台客户的融资需求，从而提高电商平台效率，与银行合作难于掌控。 第二阶段：2010 年 6 月以后，以小贷公司为主。2010 年 6 月阿里巴巴成立两家小贷公司，停止了与建行和工行的合作，以“阿里金融”的3名义开始自营。阿里金融共
5、两大板块，为阿里贷款和淘宝贷款。 阿里贷款为阿里巴巴会员企业提供信用贷款，分为“循环贷”和“固定贷”两种。 “循环贷”指获贷额度作为备用金，不取用不计息，可随借随还。 “固定贷”指获贷额度在获贷后一次性发放。目前信用贷款仅面向江浙沪卖家，收费和普通会员。对于这类会员企业，阿里贷款的额度为 5 万元到 100 万元，贷款期限一般为一年，日利率在 0.05%至 0.06%之间，折合年利 18.25%21.9%之间。 淘宝贷款面向淘宝和天猫卖家，分为订单贷款（平均单笔贷款规模为 3000 元）和信用贷款（平均单笔贷款规模为 2 万元）两类，订单贷款是基于卖家店铺已发货、买家未确认的实物交易订单金额给
6、出授信额度，到期系统自动还款。信用贷款是基于店铺综合经营情况给予授信，不受当天订单量限制，无需抵押担保，授信额度可多次支用，随借随还。其中，淘宝、天猫订单贷款最高额度 100 万元，贷款周期 30 日，日利率0.05%，折合年利 18.25%；信用贷款最高额度 100 万元，贷款周期 6 个月，日利率 0.06%，折合年利 21.9%。 据阿里巴巴的数据，从 2010 年 4 月获得小贷牌照到 2012 年 6 月底，阿里金融已经为超过 12.9 万家小微企业提供贷款，累计贷款总额超过260 亿元，日均完成贷款近 10000 笔，平均每笔贷款额度 7000 元，实现单日利息超过 100 万元，年利息所得数亿元，贷款不良率为 0.9%，远低于商业银行抵押类贷款产品 1.7%左右的坏账。 作者简介：褚葵花（1978-） ，女，汉族，江苏人，任职于上海体育学院，研究方向：互联网。
