1、（2011届）毕业论文（设计）题目我国上市公司盈余管理动机分析姓名专业会计学班级学号指导教师导师职称年月日诚信声明会计学专业2011届本科毕业设计（论文）我声明，所呈交的论文（设计）是本人在老师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。据我查证，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文（设计）中不包含其他已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得或其他教育机构的学位或证书而使用过的材料。我承诺，论文（设计）中的所有内容均真实、可信。论文（设计）作者签名签名日期2011年5月12日授权声明会计学专业2011届本科毕业设计（论文）学校有权保留送交论文（设计）的原件，允许论文（设计）被查阅和借阅，学校可
2、以公布论文（设计）的全部或部分内容，可以影印、缩印或其他复制手段保存论文（设计），学校必须严格按照授权对论文（设计）进行处理不得超越授权对论文（设计）进行任意处置。论文（设计）作者签名签名日期2011年5月12日会计学专业2011届本科毕业设计（论文）I摘要随着我国证券市场的迅速发展，我国上市公司盈余管理动机的问题越来越受到社会各界的关注。本文主要研究的是我国上市公司盈余管理动机，以我国现有经济状况为背景，通过对盈余管理手段、盈余管理方法几个方面阐述，对公司筹资动机、公司炒作股票动机、公司借款动机、政治成本的动机、报告特殊结果的动机这几个方面盈余管理动机进行深入分析，发现盈余管理中存在容易误导
3、公司利益相关者、没有相关的法律法规来约束盈余管理的不合理性、信息的不对称性等弊端，在此基础上提出相应的解决措施，以此来确保上市公司各利益相关者的利益不受损害。关键词盈余管理；动机；手段ABSTRACTWITHTHERAPIDDEVELOPMENTOFCHINASSECURITIESMARKET,EARNINGSMANAGEMENTOFLISTEDCOMPANIESISINCREASINGLYMOTIVATEDBYTHECONCERNSOFTHECOMMUNITYTHISPAPERSTUDIESTHEMOTIVATIONOFEARNINGSMANAGEMENTOFLISTEDCOMPANIEST
4、OCHINASCURRENTECONOMICSITUATIONASTHEBACKGROUND,BYMEANSOFEARNINGSMANAGEMENT,EARNINGSMANAGEMENTSEVERALASPECTSOFCORPORATEFINANCEMOTIVE,THECOMPANYPLAYINGTHESTOCKMARKETMOTIVATION,CORPORATEBORROWERSMOTIVES,POLITICALTHECOSTOFTHEMOTIVES,THEREPORTSPECIFICRESULTSOFTHEMOTIVESOFTHESEASPECTSEARNINGSMANAGEMENTMOT
5、IVESINDEPTHANALYSIS,FOUNDTHATEARNINGS会计学专业2011届本科毕业设计（论文）IIMANAGEMENTINTHEMISLEADINGITSSTAKEHOLDERS,THEREISNORELEVANTLAWSANDREGULATIONSTOCONSTRAINEARNINGSMANAGEMENTOFTHEIRRATIONALITY,THEINFORMATIONASYMMETRYSEXUALANDOTHERABUSES,ONTHISBASIS,PROPOSEAPPROPRIATESOLUTIONSINORDERTOENSURETHATALLLISTEDCOMPAN
6、IESINTHEINTERESTSOFSTAKEHOLDERSARENOTCOMPROMISEDKEYWORDSEARNINGSMANAGEMENTMOTIVATIONMEANS会计学专业2011届本科毕业设计（论文）0目录一、引言1二、我国上市公司盈余管理动机分析的背景与目的1（一）盈余管理动机分析的背景1（二）盈余管理动机分析的目的2三、我国上市公司盈余管理的动机与手段2（一）公司筹资的动机与手段2（二）公司炒作股票的动机与手段3（三）公司借款的动机与手段4（四）政治成本的动机与手段4（五）报告特殊结果的动机与手段5四、针对我国上市公司盈余管理的对策6（一）提高注册会计师针对企业盈余管理的
7、执业水平6（二）完善董事会对公司盈余管理的监控7（三）改进针对盈余管理的惩罚机制7（四）提高公司管理当局针对盈余管理的职业道德水平9五、结论与展望9参考文献10致谢错误未定义书签。会计学专业2011届本科毕业设计（论文）1一、引言在我国，盈余管理是指公司主体在不违背法律、制度及准则的前提下出于某种动机对公司的盈余进行适当调节的一种手段。其更大程度上是公司管理人员出于战略考虑而权衡利弊做出的选择，可以说盈余管理行为在很大程度上受到公司内部治理结构的影响。盈余管理也是公司实施战略管理的工具之一，公司的管理层为了影响股票市场对公司价值的理解、提高管理层报酬、降低违背贷款合约的可能性以及避免监管部门的
8、干预，往往会运用应计项目和安排真实交易的方式进行盈余管理，从而使财务数据达到预先制定的结果。然而盈余管理并不意味着盈余欺诈，其本来的目的是管理层通过一定的会计手段进行盈余管理使得公司的利益最大化。近年来，随着我国经济的发展，带动了证券市场的迅速崛起，而在证券市场中其决定性作用的上市公司也越来越成为人们关注的焦点。然而，上市公司的发展也衍生出了一些不必要的麻烦，比如上市公司盈余管理的弊端日益显现，威胁着一些公司利益相关者的切身利益。关于盈余管理动机的研究已经成为一大热点话题，而其产生也很大程度决定于上市公司内部的管理手段和管理方法。二、我国上市公司盈余管理动机分析的背景与目的（一）盈余管理动机分
9、析的背景1、盈余管理动机的定义盈余管理动机的定义有很多说法，总的来说可以分为国内的观点和国外的观点，国内认为盈余管理是公司主体在不违背法律、制度及准则的前提下出于某种动机对公司的盈余进行适当调节的一种手段。且不论其动机是好是坏，至少在一定程度上盈余管理是站在合法的角度上的。而国外认为盈余管理是一种公司内部的私密行为，是一种损害公司相关人利益而使某些私人得到利益的一种手段。2、盈余管理动机的背景分析自从20世纪80年代开始，西方的会计界就开始研究关于公司盈余管理的问题，我国也随着经济的推动，证券市场得到了迅速的发展，一些关于盈余管理方面出现的问题也开始浮现出来。究其本质，盈余管理是一种利润操作行
10、为，其在会计准则和会计制度允许的范围内选择了有利于公司自身发展的会计政策，但随着近几年我国公司制度的逐步深入，上市公司开始蓬勃的发展，关于上市公司盈余管会计学专业2011届本科毕业设计（论文）2理出现的问题则越来越受到人们的关注。但是，我国上市公司股票上市的经济背景和西方国家却有很大的不同。首先，在我国证券市场成立初期，大多数的上市公司都是由原来的国有企业拆离或合并而成，而当时的国有企业正是效益日益下滑的时候，这样形成的上市公司其盈利水平可想而知，有的上市公司刚上市成功就出现了大量的亏损。而公司法有规定上市公司若出现连续三年的亏损就将暂停其股票上市甚至终止股市交易。受到以上种种原因的影响，在大
11、多数上市公司中或多或少会存在盈利操纵现象。其次，我国证券市场虽然发展迅速，但是其相关制度仍然无法完善。上市公司的股价并不是以上市公司的盈利能力和发展前景作为参考的，而是依靠所谓的政策、消息等“旁门左道”，这也为公司内部经理操纵公司账面盈利情况以达到公司股价上涨提供了条件。再次，我国国家股权在一些国有上市公司的总股本中占有绝对的优势，其他股权却极为分散，这也导致了我国上市公司治理结构的不合理性。虽然今年来我国进行了股权分置改革，但是改革的成果还是有待检验的。以上的种种导致了我国上市公司在在一开始就有别于西方国家，这也致使在上市公司的盈余管理中出现了种种的弊端，为某些人谋取私利提供了条件，从而损害
12、了公司其他的利益相关者的切身利益。（二）盈余管理动机分析的目的本文通过对盈余管理动机进行分析，进而找到盈余管理中存在的问题，并对所发现的问题进行分析，提出相关的建议，从而使更多的上市公司利益相关者能正确理解上市公司的盈余管理手段和动机，维护自身的权益不受损害。三、我国上市公司盈余管理的动机与手段（一）公司筹资的动机与手段我国证券市场的监管主要依赖于上市公司的会计盈余数据，上市公司为了在上市筹资后避免收到处理甚至是退市，会运用一系列的盈余管理手段来迎合监管要求。第一步是发行上市。在我国的证券体制下，只有少数的企业能通过相关部门的审核从而发行股票进行融资。其中审核所考虑的重要因素之一是企业过去的经
13、会计学专业2011届本科毕业设计（论文）3营业绩。而为了通过审核取得上市的资格，企业具有了盈余管理的动机，特别是那些经营业绩不佳的企业。通过对几家处在经营性行业的上市公司会计的数据进行分析，其在发行股票前后的净资产收益率相差很大，发行股票后的净资产收益率下降明显。第二步是增发和配股。上市公司在上市发行股票后进行再融资的主要手段就是增发和配股，而我国证券市场相关的规定是申请配股的前三年每年的净资产收益率均要大于10，这就需要企业进行相应的盈余管理以达到相关要求。第三步是避免退市。我国的证券市场有个现象，就是因为上市的额度有一定的限制，从而使得上市公司成为没上市公司“借壳上市”的珍贵资源，然而，我
14、国证券市场有规定说上市公司连续三年亏损就将被证券市场“摘牌”，并且终止其向证券市场发行股票。所以出于各种目的，上市公司的经营管理这都不愿面对被摘牌的命运，这也导致了公司管理者会通过盈余管理的方式来达到自己不会连续三年亏损这样一个结局。比如大唐电信的业绩“变脸”案例。在2007年4月5日,大唐电信管理层发布了一则公告,称其2006年度的业绩报告将出现亏损。由于其在2004年度到2005年度的业绩报告已经连续出现了亏损，按照有关部门的相关规定，大唐电信将被实行退市风险的警告即被挂上ST的帽子。对此信息，大唐电信管理层在4月5日的公司公告做如下解释，“公司尽管在2006年度主营业务规模和主营业务盈利
15、能力有了大幅提高，但鉴于在光通信、无线等传统通信设备产业历年来经营中留存的大量资产带来的预期收益能力有限，仍需对整合后的光通信、无线资产大幅度计提相应减值准备，因此将造成2006年度的业绩亏损。”但是知情人士指出,大唐电信的减值准备计提原来是要分摊到未来的几年里，而管理层现在则希望一次性将其摊掉。此前大唐电信在2006年时公布的一季报、半年报和三季报所中显示的净利润分别为817万元、2208万元和2761万元。有学者认为，这是为了使相关方面加速对大唐电信集团的重组；但也有学者认为是大唐电信集团故意这样干，借此对国家相关部门施以压力，从而得到更大的扶持和照顾。（二）公司炒作股票的动机与手段因为我
16、国证券市场成立的比较晚，相应的监管措施还不是十分的完善，致使二级市场的投机现象十分的猖獗。上市公司在股票发行上市后为了维持估价达到会计学专业2011届本科毕业设计（论文）4预期的波动往往利用不实的财务报表以达到目的。这种盈余管理动机的方式是通过操纵真实的经济交易，如利用关联方交易调节利润，利用公司的非经常损益调节利润，利用相应的价格折扣来增加销售和减少可操纵的费用如研究与开发来管理盈余等。这种方式可能增加收入或是净收入，但也要花费成本。比如说夏新电子通过无形资产关联交易进行盈余管理的案例。夏新电子在2001年发布的董事会报告中宣布受让第一大股东夏新华侨电子有限公司“夏新”商标，该无形资产经过评
17、估后的确认价值为81743万元，其最终受让价为326972万元，价款抵消第一大股东的“应收账款”，不足的部分用现金进行支付。而之前有权威机构对其商标的无形价值评估为26亿元，这也直接导致了夏新公司当年财务报告的虚假，误导了公司利益相关者。（三）公司借款的动机与手段近几年来，我国公司的间接融资主要依靠向银行的贷款，而随着我国金融机制的改革，银行及一些金融机构向公司贷款所需要的安全系数是越来越高，在对一个公司进行贷款前，银行要对该公司的盈利情况、偿债情况及资产的管理能力进行考察，从而确定是否对其进行贷款。因此，一些经营业绩不理想的企业往往通过盈余管理来粉饰财务报告，以获得银行或金融机构的青睐。比如
18、说ST江纸恢复上市这个案例，截止2002年年底，由于江西纸业集团占用ST江纸大量资金，直接导致ST江纸连续三年亏损，而期间，眼看扭亏无望，ST江纸陆续对江纸集团占用的资金计提坏账减值准备，其于2002年计提了22833万元，于2003年计提了35250万元，这一度导致上市公司ST江纸面临退市的风险。但之后由于政府和有关方面的大力支持，江西纸业集团将大部分占用资金归还了上市公司，并妥善解决了公司和银行之间的债务，直接扭转了ST江纸的退市局面，并在2004年第三季度实现盈利。（四）政治成本的动机与手段我国多数的上市公司由国有企业改制而成，而国有企业的高层管理者大多由政府直接任命，管理者是否能得到升
19、迁也由企业的业绩来决定。同时，企业的经营业绩和地方政府的政绩挂钩，企业缴税也为地方财政做了贡献。一些管理者为了改善当前的利润可以加速确定收入或减缓确定费用从而借取未来期间的盈余，使得未来期间的盈余相应的降低，因为净收入被加速确认到当期的盈余中。而无会计学专业2011届本科毕业设计（论文）5论从企业的高层管理者或是地方征服的利益出发，盈余管理都有助于两者利益的实现。因而，政治动机也是盈余管理动机的一种形式之一。比如说在2006年12月18日，ST长控600137收到宜宾市财政局给予的一次性财政补贴达186673万元。而公司的2006年的年报显示，2006年其完成的业务收入达136986万元，实现
20、了净利润85836万元。从上可以看出，该公司能实现扭亏为盈，主要是得益于政府部门的补贴。（五）报告特殊结果的动机与手段首先，公司管理层具有保护自身利益的动机。盈余管理存在于实际的会计实务中，是因为公司管理层控制了会计系统并追求结果与预期目标相一致。通过对夏新电子、大唐电信、ST江纸几家上市公司的调查分析，从中发现许多上市公司的管理层有谋取自身利益的动机当公司管理层的利益与盈余或股价考核挂钩时，如经理们的薪酬、认股权、晋升机会等等，他们就有动机来调节盈余，使之符合预定的盈余期望来提高股价。作为真实会计信息知情者和会计政策选择执行者的管理层，为了谋取自身利益最大化，具有选用能使自身效用最大化的会计
21、政策和方法的强烈倾向。盈余管理行为导致了契约关系人之间财富的重新分配，如经理们的薪酬增加、职位晋升、股价攀升等。但从效率契约的理论来看，即使经营者通过盈余管理提高了自己的薪酬，盈余管理仍是有效率的，因为它仍可以同时使得公司契约的相关方都获利。其次，企业管理层有保护公司利益的动机。公司管理层还有保护公司利益的责任，因而也大大提高了盈余管理的概率。企业管理层必须具有控制因利润下滑而给公司带来风险的能力，因为利润下滑会使公司股价下跌，股东利益受损；会引发合同违约，给竞争对手提供机会；在和供应商、客户的谈判中，会使自己处于不利地位；还会使公司失去捐赠和赞助以及获得贷款等等。公司的每一个利益相关者都明白
22、，他们的自身利益有赖于公司的生存和发展，但是他们之间也存在利益冲突，为了谋取私利他们会采取降低公司价值和阻碍公司成长的行为，试图将其他人的利益占为己有。公司管理层会通过盈余管理，帮助公司达到合理避税，满足债务条款、融资、降低收购成本和分红等目的，从而减少公司因各利益相关者之间的利益冲突可能带来的风险，提高公司的运营效率。同时，通过对夏新电子、大唐电信、ST江纸几家上市公司的业绩调查发现公会计学专业2011届本科毕业设计（论文）6司管理层为控制风险，事实上确实提高了盈余管理的概率，如对负债契约情况下的盈余管理进行研究，发现违约公司在违约以前年份和违约年份都进行过明显的盈余管理，试图逃避或减轻负债
23、契约的限制。事实上，当上市公司通过会计准则所允许的会计调账而满足了债务条款时，一种双赢的局面出现了上市公司由此避免了利益损失，债权人也因为上市公司最大限度的满足条款而使得他们获取的投资获利最大化。四、针对我国上市公司盈余管理的对策（一）提高注册会计师针对企业盈余管理的执业水平由于公司出于筹资动机、炒作股票动机、借款动机或是政治成本动机等种种动机的影响，容易使得公司的管理层为了达到公司某些动机的需求而对公司的盈余管理进行弄虚作假，有的甚至是勾结政府谎报公司虚假账务及业绩，使得原本亏本的账务业绩变正或是原本应该今年盈利的利润转到下一年，这些内容严重损害了公司除管理层以外的利益相关者的切身利益，从而
24、误导其对公司进行投资，遭受不必要的损失，这使得盈余管理成为有些上市公司管理层达到个人目的或是少数人目的而损害大多数人利益的非法工具。因此，提高注册会计师的执业水平，以便能及时发现企业在报表上出现的问题，成为遏制盈余管理缺陷的首要对策。注册会计师协会应该加强对注册会计师的知识培训，不断提高注册会计师的专业胜任能力，特别是要提高注册会计师识别盈余管理的能力。针对上市公司盈余管理的行为，注册会计师应着重注意以下几个问题1、强化职业怀疑和职业谨慎的审计理念。盈余管理的行为是企业管理当局精心筹划的结果，往往具有隐蔽、合法的外衣，因此注册会计师在进行审计时，应该保持相当的职业谨慎，注重进行现场调研，不要过
25、分相信企业管理当局的片面之词。2、关注企业非主营业务在企业利润来源中所占的比重。非主营业务利润往往具有偶然性，而不具有长期性和稳定性，因而易被企业管理当局操纵而达到调节利润总额的目的。对于有些主营业务利润比重较小但非主营业务利润比重较大的企业，注册会计师应特别谨慎，因为其极有可能进行了一定的盈余管理。3、关注会计政策、会计估计变更和关联方交易。注册会计师应该特别关注关会计学专业2011届本科毕业设计（论文）7联方交易并且将审计的重点放在对企业关联方及关联方交易的识别上，并对企业所有的重大的关联方交易都进行实质性的测试，对企业会计处理的恰当性进行相应的评价。同时注册会计师还要关注会计估计和会计政
26、策的变更，因为和会计估计会计政策的变更具有一定的主观性和可操控性，这也为企业管理当局进行盈余管理提供了条件。（二）完善董事会对公司盈余管理的监控在现在的公司体制下,公司的经营权与所有权相分离,绝大部分公司所有者不会直接参与公司的经营管理活动,为了使经营者能保证所有者的利益行事,董事会作为公司内部的监控机构便应运而生。公司董事会是公司内部最高的决策控制机构,董事会的重要职责是监控公司财务信息处理的全部过程,促使公司披露真实公允的财务报告。为了加强董事会对公司财务报告的监控作用,可以采取以下几个措施1完善董事会独立董事制度。公司董事会能不能有效发挥内部的监控机制作用,在很大程度上依赖于董事会的独立
27、性。通常认为,由于独立董事身份的独立独立于主要股东及其上市公司,同时具有维护自身良好声誉的动机,因而能够很好地履行监督职责,有效防止公司大股东或管理层侵害中小股东的合法权益。2设立公司审计委员会。根据中国证监会发布的上市公司治理准则,上市公司董事会可以按股东大会的有关决议设立相应的审计委员会。审计委员会成员将全部由董事组成,其中独立董事应该占大多数并担任委员会成员召集人,并且至少有一名独立董事是应该会计方面的专业人士。（三）改进针对盈余管理的惩罚机制我国由于资本市场起步较晚，关于上市公司盈余管理的相关约束机制还不够健全，这也使得一些上市公司管理层或经营者为了达到一些不正当的目的利用法律的漏洞进
28、行非法的盈余管理活动，从而“中饱私囊”，这也成为一些人进行非法集资的一种手段。其不但有损公司未来的利益，其对公司利益相关者也有一定的影响，不利于公司的长期健康的发展。在2005年以前被出具非标准审计意见的上市公司只占全部上市公司的921，这在存在严重的盈余管理问题的中国是不足的。出现这种现象的原因也因为是我国的惩罚机制不够完善，比如说其惩罚的力度不够，无法对企业利润产生影响或会计学专业2011届本科毕业设计（论文）8是其无法威慑到企业管理层的根本利益。尽管证券法、注册会计师法、公司法、刑法、股票发行与交易管理暂行条例中都有关于导致会计信息虚假的责任方应负的刑事责任、行政责任的规定，但根据证监会
29、公开披露的处罚条例，我们可以发现对违规的事务所以及相关注册会计师的处罚却主要局限在行政责任这一方面。在我国，很少有注册会计师会因为执业质量的问题而导致法律责任，因而在揭示与不揭示盈余管理之间，注册会计师往往会倾向于保持沉默，这也是由于提供低质量的审计服务需要承担的风险比较低，在一定程度也会降低部分会计师事务所追求高质量审计服务的积极性。因此，加重注册会计师的法律责任、完善惩罚机制就显得非常有必要了。作者认为可以采取的措施主要有以下几个方面1、完善证券法、公司法和注册会计师法对会计信息失真的责任认定和惩罚，加大对审计造假这一行为的打击力度。对于注册会计师因为重大过失或串通舞弊而不能及时发现上市公
30、司重大的盈余管理的行为案件，证监会、注册会计师协会、证券交易所等机构一定要一查到底，并且严格按照法律法规给予其惩罚。致使债权人或投资人蒙受损失的注册会计师，应当承担民事责任；若还要承担刑事责任的，也绝对不手软。只有这样才能给注册会计师以强大的威慑力。2、完善审计诉讼的体制。在报表使用者因为会计信息的失真而导致决策的失误时，应提醒报表使用者向注册会计师提起诉讼，强大的起诉压力将会对提高注册会计师的执业质量起到相当大的推动作用。3、证监会应该加强对上市公司变更会计师事务所这一行为的监管，对上市公司不合理的变更事务所这一行为予以严格的处罚。同时，应该鼓励因出具非标准无保留意见而遭到公司解聘的会计师事
31、务所勇敢站出来说明事情真相，使上市公司收买审计意见的行为不能得逞。当然，盈余管理会涉及到很多方面，仅仅依靠上述措施来治理盈余管理是远远不够的，还应该与其他措施相结合。例如完善会计制度和会计准则，适当缩小盈余管理的空间；完善公司内部治理的结构，强化监事会和股东会对公司高管人员的监督；提高会计人员职业判断能力，加强会计职业道德的建设；加强会计的惩罚机制及外部监督；完善上市、配股、停牌和退市等相关监管政策，减少盈余管理外部诱因；完善公司管理人员的薪酬制度，建立并健全有效的约束激励机制等。会计学专业2011届本科毕业设计（论文）9（四）提高公司管理当局针对盈余管理的职业道德水平盈余管理的行为与企业管理
32、当局的道德水平以及道德评价标准存在密切的联系。因为盈余管理会使财务报表中掺杂许多人为操纵的因素，财务报表使用者很难从财务报表本身来准确评价会计信息的真实性，因而其利益会受到一定的侵害。因此，需要建立起适当的道德评价标准以对企业的管理人员职业道德进行评价。对道德评价结果应使用适当的奖罚手段、大众传播媒介、示范道德榜样等方式，使企业管理人员的职业道德情况始终置于各个公司内部和社会公众的监督之下。同时各个公司应该建立起上市公司的信誉数据库，把所有上市公司能够收集到的相关信誉信息全部归档，并进行全程跟踪，把每个上市公司的声誉状况公示给投资者。此外，企业盈余管理主体虽然是企业管理当局，但公司会计人员也会
33、参与其中，其起到出谋划策的作用。会计人员是会计信息真实性的直接责任人，其职业道德、素质和业务能力的高低会直接影响到公司会计信息的质量。因此，加强会计人员职业道德建设，提高会计人员的素质是改善会计信息质量，避免盈余管理的重要环节。五、结论与展望盈余管理动机在国外人眼中是一种公司内部的私密行为，是一种损害公司相关人利益而使某些私人得到利益的一种手段；在国内人眼中可以理解为是公司主体在不违背法律、制度及准则的前提下出于某种动机对公司的盈余进行适当调节的一种手段。其动机可分为筹资动机、炒作股票动机、借款动机、政治成本动机和报告特殊结果的动机。盈余管理的方式可以分为操纵真实经济交易方式、应计利润管理方式
34、、资产减值准备方式、分类移位方式。其既具能给公司的发展带来一定的好处，也具有一定的弊端，有待政府和社会共同作出努力来完善公司的盈余管理制度，从而保护公司利益相关者的合法权益，也使得公司的未来更加光明。会计学专业2011届本科毕业设计（论文）10参考文献1葛家澍，徐跃，会计计量属性的探讨J会计研究,2006967722刘蔚，英艳华盈余管理动因的契约理论分析J会计师,2009,385863张春明上市公司盈余管理制度分析J会计之友,2007,989904潘学模，蒋圣丹对盈余管理动因的评价J会计之友,2010,663645张萍新会计准则下公司盈余管理探析J会计之友,2008425266龚光明，王燕娜盈
35、余管理研究的新思路J财会月刊,2007388897孙红梅，论公司盈余管理J山东商业会计,2006112168陈共荣，李琳，IPO前盈余管理与抑价现象的实证研究J系统工程,200691221329魏明海，谭劲松，林舒盈利管理研究M中国财政经济出社,20082566710黄谦，国有企业盈余管理动因的研究J商场现代化200619810111李增泉，中国上市公司资产减值政策的实证研究J中国会计与财务研究所,200147011412王乐锦，我国新会计准则中公允价值的运用J会计研究,20065234213赵春光，资产减值与盈余管理J会计研究,20063123214毛新述，戴德明，姚淑瑜资产减值会计计量问题
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37、业2011届本科毕业设计（论文）11际研讨会论文集北京中国财政经济出版社,200229231623杜滨，李若山中国证券市场上市公司关联交易的实证研究C见中国会计与财务问题国际研讨会论文集北京中国财政经济出版社,200225326424SOURCEGEORGEKADRINISEARNINGSMANAGEMENTANDFIRMFINANCIALMOTIVESAFINANCIALINVESTIGATIONOFUKLISTEDFIRMSJINTERNATIONALREVIEWOFFINANCIALANALYSIS,2009416417325EARNINGSMANAGEMENTANDCORPORATEGOVERNANCEINASIASEMERGINGMARKETSDCHUNGHUASHENANDHSIANGLINCHIH,2007,915
